En tidligere
Morgan Stanley
rådgiver erklærte seg skyldig torsdag for å ha formidlet svindel og hvitvasking av penger som del av en svindelordning på 7 millioner dollar, ifølge Justisdepartementet.
Eks-rådgiver Shawn Edward Good oppfordret kunder til å investere i eiendomsprosjekter og skattefrie kommunale obligasjoner, og presenterte dem som lavrisikoinvesteringer som ville gi en avkastning på mellom 6 % og 10 %, ifølge justisdepartementet.
I stedet for å investere kundenes penger som lovet, brukte Good midlene til sine personlige utgifter, inkludert ferier i Frankrike og Italia på kundenes krone, sa avdelingen. Han brukte også pengene deres til å kjøpe et sameie i Florida samt en serie luksusbiler: en Mercedes Benz, en Porsche Boxster, en
Tesla
Model 3, en Alfa Romeo Stelvio og en Lexus RX350, ifølge justisdepartementet.
Det amerikanske justisdepartementets segl
Michael Nagle / Bloomberg
Good overtalte noen kunder til å ta kredittlinjer sikret av deres
Morgan Stanley
investerings- eller pensjonskontoer og ba andre kunder om å overføre midler fra kontoene deres, ifølge justisdepartementet.
Minst 12 klienter investerte omtrent 7.2 millioner dollar basert på falske utsagn og uriktige fremstillinger, sa justisdepartementet.
Good gjennomførte svindelordningen fra 2012 til februar 2022, og for å skjule handlingene sine brukte han en del av klientmidler til å betale tilbake tidligere investorer, sa justisdepartementet.
"Denne investeringsrådgiveren brøt tilliten til minst et dusin kunder, tok over 7 millioner dollar - pengene han lovet skulle gå til lavrisikoinvesteringer - og brukte dem til å kle lommene hans, kjøpe eiendom, luksusbiler og ferier," sa USAs advokat Michael Easley. "Denne tiår lange svindelen har endelig kommet til en slutt."
Goods advokat svarte ikke på en forespørsel om kommentar.
Good var basert i Wilmington, NC, og var registrert hos Morgan Stanley fra 2012 til 2022, ifølge BrokerCheck, en offentlig database vedlikeholdt av industriens selvregulerende Finra.
En talskvinne for Morgan Stanley nektet å kommentere.
Justisdepartementet sa at Internal Revenue Service Criminal Investigations Unit og NC State Bureau of Investigation Financial Crimes hjalp til med å etterforske saken.
Good har to ventende klientklager oppført på BrokerCheck. I april utestengt Finra ham fra bransjen for å nekte å møte for protokollført vitnesbyrd etter anmodning fra regulatoren.
Tidligere i år, Securities and Exchange Commission anla sivilt søksmål mot Good, og anklager ham for å ha svindlet klienter for millioner. SEC sa at hans svindlet klienter inkluderte nybegynnere, pensjonister og en enslig mor til små barn. Kommisjonen anla sitt søksmål ved en føderal domstol 18. april i Raleigh, NC. I juli beordret en føderal dommer Good til å betale en pengestraff som skal fastsettes på et senere tidspunkt, ifølge rettsprotokollen.
Skriv til Andrew Welsch på [e-postbeskyttet]
Kilde: https://www.barrons.com/advisor/articles/financial-advisor-morgan-stanley-fraud-scheme-51663335967?siteid=yhoof2&yptr=yahoo