- Volatilitet, eller mangelen på det, kan tjene som et verktøy for å analysere markedstrender
- Nedtrenden til Bitcoin er for det meste gjort, men ett ben til nedover kan være smertefullt
Bitcoin [BTC] investorer har møtt noen vanskelige tider gjennom 2022. Investorer og handelsmenn som var vitne til Celsius-, Terra- og FTX-krisene (blant så mange andre hendelser) har sett historien utfolde seg foran øynene deres.
All denne historien er avslørt på prisdiagrammene, og det er mulig at vi kan forberede oss på det verste tilfellet ved å studere disse diagrammene. Se til fortiden for å forstå fremtiden, som en berømt nok en gang sa.
Lese Bitcoins [BTC] prisprediksjon 2023-24
Periodene når volatiliteten forsvinner er verdt å merke seg. For eiendeler som Bitcoin, varsler et fall i volatiliteten ofte et massivt trekk rundt hjørnet. Et av de enklere verktøyene for å måle hvor flyktig en eiendel er på prisdiagrammene er Bollinger Bands.
Bollinger Bands breddeindikatorfunn
Bollinger Bands er et verktøy utviklet av John Bollinger. Den har to bånd plottet med ett standardavvik over og under prisen (basert på de siste 20 periodene). Disse båndene justeres basert på volatiliteten til prisen på den underliggende eiendelen.
Kilde: BTC / USDT på TradingView
Når Bollinger Bands' bredde reduseres, indikerer det en periode med lavere volatilitet eller sammentrekning på prisdiagrammene. Dette fremhever generelt en periode med akkumulering før en sterk bevegelse oppover, spesielt på høyere tidsrammer. Det kan imidlertid også indikere distribusjonsfaser, før en ny bevegelse nedover, når kjøperne er oppbrukt.
På den daglige tidsrammen viste Bollinger Bands-breddeindikatoren en avlesning på 0.09 ved pressetidspunktet. Den hadde sunket til et lavpunkt på 0.07 1. desember og 0.06 25. oktober. Tidligere rørte BB-breddeindikatoren disse verdiene på den daglige tidsrammen 8. oktober 2020.
Andre datoer i 2020, som 26. august (0.07), 15. juli (0.04) og 21. september 2019 (0.06), ble også registrert ekstremt lave verdier.
Utvidelser nordover fulgte redusert volatilitet
Historien gjentar seg ikke, men den rimer. All teknisk analyse er basert på mønstre som gjentar seg, om og om igjen. Sammentrekningene i oktober, august og juli i 2020 kom rett før det nylige okseløpet der Bitcoin rev så høyt som $69k.
Bitcoin var imidlertid i dypet av en bjørnemarkedsvinter i skrivende stund. Gjennom hele 2023 kan det hende at Bitcoin ikke tar fatt på en sterk høyere tidsrammetrend, som ble sett på slutten av 2020 før midten av 2021.
Derfor er det behov for å finne tidspunkter når volatiliteten tørket ut etter at Bitcoin hadde hentet tilbake mesteparten av gevinsten fra et okseløp. Dette skjedde i slutten av 2018 og begynnelsen av 2019.
Kilde: BTC / USDT på TradingView
Diagrammet ovenfor viser rallyet i slutten av 2017 til $19.5k, og den påfølgende retracement i 2018. Under nedtrenden var volatiliteten nesten død i september og oktober 2018.
BB-breddeindikatoren viste verdier på 0.08 og 0.09 konsekvent. Imidlertid fulgte nok et bratt fall fra $6k til $3,3k. Fra desember 2018 til mars 2019 kjempet oksene for livet for å presse prisene tilbake til over 4.3 XNUMX dollar.
Til slutt, da denne motstanden ble brutt, fulgte et rally til $13k. Etterpåklokskapen forteller oss at dette var ikke en ekte bull market rally. Likevel var det et imponerende trekk, nord for 220 % på under 90 dager, når $4.3k-nivået ble brutt.
Derfor ble konklusjonen at lav volatilitet ikke automatisk oversettes til en langsiktig bunn. I skrivende stund har Bitcoin tapt nivået på 18.7 10 dollar, og enda et fall mot 2018 XNUMX dollar kan skje, akkurat som det gjorde i slutten av XNUMX.
Kilde: BTC / USDT på TradingView
Dette rallyet nådde en topp på $13.7k i juni 2019 og avtok i månedene som fulgte. I september 2019 falt volatiliteten til 0.06, men det tok til COVID-19-krakket før markedene fant en langsiktig bunn og snudde.
Brudd i markedsstrukturen kan være nøkkelen til å identifisere rally
Til tross for sprett fra $4.3k, var ikke BTC i en reversering. Det tok før den høyere tidsrammen bearish markedsstrukturen ble brutt, som fremhevet i diagrammet ovenfor. Et trekk tilbake over $9k snudde den langsiktige skjevheten til fordel for oksene, og et breakout over $10.5k-nivået viste bullish styrke.
Hva kan vi lære av denne serien av hendelser? Sammenlignet med nåtiden har volatiliteten vært lav, og trenden har vært nedadgående, akkurat som august – oktober 2018. Fra juni – november 2018 var $6k-nivået bunnsolid, helt til det ikke var det, og prisene krasjet enda en gang 46 %. Kan det samme utvikle seg over 2023?
Kilde: BTC / USDT på TradingView
Er nivået på 18.7 6 dollar linjen i sanden som 2018 18.7 dollar var tilbake i 2018? $144k ble forsvart som støtte fra juni til november XNUMX, i XNUMX dager.
Dette lignet på forsvaret av $6k fra juni til november 2018, men forskjellen var at $6k-merket allerede hadde blitt testet som støtte allerede i februar 2018.
Nå som $18.7k gikk tapt, var det sannsynlig at flere tap kunne følge. Langsiktige BTC-bunner har en tendens til å dannes brått etter måneder med forvarsel.
En annen krasj, som den vi så under utbruddet av koronaviruspandemien, eller november 2018, ville være nødvendig for å tvinge milliarder av dollar i likvidasjon før markedene kan marsjere oppover.
Ved hjelp av Likvidasjonsnivåer varmekart data fra Hyblock, antok en anonym analytiker den 29. desember at $15k og $13k er de to viktigste likvidasjonsnivåene, med $50 milliarder i likvidering som skal jaktes på i nærheten av $13k-nivået.
$ BTC - Den @hyblockcapital varmekartet viser 2 store likvidasjonsnivåer mellom de 13k og 15K jeg tidligere nevnte.
Som vist i forrige tweet, hvis vi kan utslette all den likviditeten på en kilende måte, liker jeg virkelig oddsen for en betydelig retur.
13k til 30k forhåpentligvis. https://t.co/dm78uFuH40 pic.twitter.com/3HiqRCmG49
— TradingHubb (@TheTradingHubb) Desember 29, 2022
Prisen søker likviditet, og dette området kan være for saftig til å la være uten tilsyn. En nedgang under 15.8 XNUMX dollar kan se de allerede fryktelige markedsforholdene modnes til panikk.
Tvangselgere, både i spot- og futuresmarkedet, kan få prisene til å falle ytterligere og lenger, og ende med en likvidasjonskaskade.
Tålmodighet vil sannsynligvis bli belønnet, men det er usannsynlig at alle tiders høyder nås i 2023
I tilfelle et fall til $13k-$13.8k, kan kjøpere avvente en flytting tilbake over $15.8k og $17.6k og forutse et rally, muligens et speil av det i midten av 2019. Som alltid kan det hende at det ikke akkurat gjenskapes, og forsiktighet vil være nøkkelen.
Blinker BTC-beholdningen din grønt? Undersøk Profitt Kalkulator
Det var ikke sikkert eller nødvendig at $13k ville markere bunnen. Varmekartene og høydepunktene i rallyet fra midten av 2019 viser sammenløp på dette nivået.
Hvis, i stedet, BTC dumpet ytterligere 46% under $18.7k-støtten, kunne investorer se på $10k som en region der bunnen kunne dannes. Hvilken vei terningen ville rulle var usikkert.
Det var 641 dager mellom Bitcoins sammenbrudd under støttenivået på $6 2018 i slutten av 10.5 og retesten på 3 2020 dollar som støtte i 641. kvartal 10. 2022 dager etter 12. november 2024 gir oss XNUMX. august XNUMX. Hver syklus er imidlertid forskjellig, og alt en trader eller investor kan kontrollere er risikoen de påtar seg.
Det er lagt ut over ett scenario hvis sentrale tema er likviditet og volatilitet. Når volatiliteten går på ferie, gjør det også likviditeten. Et stort, voldelig trekk kan være nødvendig for å ryste selv fanatikerne ut av sine posisjoner.
Først da kan markedet snu. I dette spillet med hai spiser hai, pasienten og de forberedte overlever og tjener penger.
Kilde: https://ambcrypto.com/taking-a-look-at-bitcoins-historic-low-volatility-periods-to-find-what-2023-holds/