Avlingene stiger. Rådgivere vurderer hvor du kan oppbevare kontanter.

Stephan Cassaday, styreleder og administrerende direktør, Cassaday & Co.: If folk insisterer på å ha en større kontantsaldo enn vi vil anbefale, vi gjør et treasury-oppsett, hvor du kjøper fem forskjellige løpetider. Per i dag ser du på 30-dagers avkastning på 66 [basispunkter], og da er åtte uker 91, 106 for 13 uker og 150 for seks måneder, og så er et helt år 211. Gjennomsnittlig ut, det er nær 1.5 %. Og statskassene er skattefrie, så folk i stater med høy skatt får virkelig et løft av det. 

Så det er det vi anbefaler for folk som bare vil ha litt penger. Hvis du trenger konstant daglig likviditet, vil pengemarkedsfond sannsynligvis alltid være et godt valg. Vanguard har flere som er attraktive. Vi tror at med så lave priser, er fond med lave gebyrer stedene [klienter] bør gå. Og så kan du blande det sammen. For eksempel har vi en klient som har inntekter fra å selge et hus, men huset han kjøper er ikke klart. Så vi har nettopp kjøpt ham en ettårig statskasse, og han får en avkastning på over 2 %, noe som er veldig bra. 

Hugh Nickola, rentesjef, GenTrust Wealth Management: Vi har en tendens til å fokusere på ETFer for denne typen investeringer fordi de gir deg diversifisering og likviditet rett utenfor porten. Vi fokuserer på ETFer som har svært lave avgifter. Ett område er de ultrasikre statlige ETFene, som VGSH (Vanguard Short-Term Treasury Index Fund). Vi ser også på bedrifter. En som vi støtter oss ganske mye på for kortsiktige investeringer er VCSH [Vanguard Short-Term Corporate Bond ETF]. Dens varighet er nærmere tre år, men den gir litt mer. Vi bruker SPSB [


SPDR Portfolio Short Term Corporate Bond ETF

] også.

Skattefrie obligasjoner er interessante akkurat nå. Skattefritakene har redusert dramatisk i forhold til selskaper og statsobligasjoner, de er på det billigste nivået vi har sett på noen tid. Våre kunder er vanligvis i den høyeste skatteklassen, så de drar betydelig nytte av skattefritak. 

Min bekymring er at hvis vi fortsetter å se en nedgang utvikle seg, kan muligheten for å faktisk investere til disse rentene være rimelig kortvarig. Men vi får se.

Brenda O'Connor Juanas, finansiell rådgiver, UBS: Vi er fortsatt manisk fokusert på å unngå formueserosjon gjennom inflasjon. Selv om kontanter er mer attraktive enn det var for seks måneder siden, på en etter-inflasjonsbasis, er det et godt argument for at det er et tapsforslag. Når jeg tenker på måter å sikre og beskytte og allokere kontanter akkurat nå, med tanke på renter, inflasjon og markedsvolatilitet, er alternativer et veldig stort fokus for teamet mitt i år. Spesielt ser vi på privat kreditt og privat eiendom. Disse er ukorrelerte til aksjer og de er avkastningsgenererende. Noen av de beste private kredittforvalterne kommer til å levere 7 % til 10 % nettoavkastning til kundene. 

Når det er sagt, hvis du sitter på kontanter akkurat nå, ville jeg begynt selektivt å se på aksjer. Hvis du er en langsiktig investor, fra en risiko-belønningsbasis, begynner markedene å bli litt attraktive. Jeg vil se på ting som utbyttefokuserte amerikanske aksjer; vi tror disse vil gi gode resultater midt i stigende renter og høy inflasjon. Og til og med begynne å se på høykvalitetsteknologi. Vi tror mye av denne omvurderingen kan bli priset inn på dette tidspunktet. 

Tom Graff, investeringssjef, Facet Wealth: For første gang på nesten tre år har vi hatt [respektable] renter på pengemarkeder og andre kontantlignende instrumenter. Og dette kommer i hælene på at det brede obligasjonsmarkedet har sin dårligste start på et år stort sett noensinne. Kunder ser på at deres sikkerhetsnett er obligasjonsdelen av porteføljer, og lurer på hva som skjedde.

Med mindre kunden har nesten umiddelbare behov for kontanter og egentlig bare ser etter en veldig trygg del av porteføljen, ville jeg valgt noe som har litt varighet og avkastning. Akkurat nå gir den toårige statskassen nesten 2.6 %, mens pengemarkedsrentene fortsatt er i området 20 eller 30 basispunkter. Så hvis du har en liten horisont og kan håndtere små variasjoner fra dag til dag, er det mye mer inntektsgenerering å hente. 

Hvis du sparer til et hus om to eller tre år, og ikke ønsker å sette pengene dine i stor markedsrisiko, kan du slippe unna med et kortsiktig selskapsobligasjonsfond eller noe i den retning. Det er veldig viktig å matche tidshorisonten for når du kan trenge kontanter med typen instrument du bruker, variansen der og hvor tolerant du kan være overfor enhver form for tap.

Katy Jochum, finansiell rådgiver, Wells Fargo Advisors: Hvis du må legge bort penger i dette miljøet, antar du at vi kommer til å dra nytte av de stigende rentene. Men bankene er ute etter å tjene penger også, så å anta at personkunden kommer til å se 100 % av en økning i rentene er optimistisk. Men det er noen nisjemarkeder. Det er kredittkortselskaper og andre nettbanker som driver mer strømlinjeformede virksomheter og som dermed kan overføre de økte innskuddsrentene til kunden på en mer effektiv måte. 

Så det handler ikke bare om å se på pengemarkedene med en tradisjonell bank, men å shoppe rundt og prøve å finne noe som lønner seg litt bedre og som er variabelt og kan fange opp rentene etter hvert som de fortsetter å stige. Akkurat som alt annet, hvis du vil tjene penger og du vil optimalisere porteføljen din, må du jobbe for det. Shop rundt, sammenlign priser. Det er til og med mange nettsteder som vil gjøre det for deg. Avkastningen du får er en funksjon av tiden du er villig til å forplikte deg til.

Ta kontakt på [e-postbeskyttet]