Når 2022 går mot slutten, har mange investorer lært på den harde måten at aksjer ikke alltid går opp.
Dow er ned 10 % hittil i år, S&P 500 har falt 20 %, mens den teknologisentriske Nasdaq har falt svimlende 33 %.
En stor utfordring gjenstår på vei inn i 2023: Feds fortsatt haukeaktige holdning. Det siste inflasjonstallet klokket inn på 7.1 % for november – ned fra junis topp på 9.1 %, men fortsatt bekymringsfullt høyt.
"Den historiske rekorden advarer sterkt mot for tidlig løsnede politikk," sa Fed-formann Jerome Powell nylig. "Vi vil holde kursen til jobben er gjort."
Ikke gå glipp av
Gitt dette utfordrende bakteppet, kan det være lurt å ta hensyn til én investor som har generert enorm avkastning gjennom økonomiske sykluser, inkludert perioder med høye renter: Warren Buffett.
Fra 1965 til 2021 leverte Buffetts selskap Berkshire Hathaway (NYSE:BRK.B) sammensatte årlige gevinster på 20.1 %, og slo S&P 500s sammensatte årlige avkastning på 10.5 % i samme periode.
Her er en titt på Buffetts tre største offentlige eierandeler som går inn i 2023.
eple
Ingen som bruker 1,600 14 dollar for en fullstendig pyntet iPhone XNUMX Pro Max vil kalle det en stjåling. Men forbrukere elsker uansett å bruke Apple-produkter (NASDAQ:AAPL).
Tidligere i år avslørte ledelsen at selskapets aktive installerte base av maskinvare har passert 1.8 milliarder enheter.
Mens konkurrenter tilbyr billigere enheter, ønsker ikke millioner av brukere å bo utenfor Apples økosystem. Økosystemet fungerer som en økonomisk vollgrav, som lar selskapet tjene overdimensjonert fortjeneste.
Det betyr også at når inflasjonen øker, kan Apple overføre høyere kostnader til sin globale forbrukerbase uten å bekymre seg for mye om et fall i salgsvolum.
I dag er Apple Buffetts største børsnoterte beholdning, og representerer rundt 38 % av Berkshires portefølje etter markedsverdi. Selvfølgelig er den store økningen i Apples aksjekurs en av grunnene til den konsentrasjonen. I løpet av de siste fem årene har andelene til teknologigorillaen steget mer enn 200 %.
Apple tilbyr for tiden en utbytteavkastning på 0.7 %.
Bank of America
Bank of America er Buffetts nest største børsnoterte beholdning – og opptar 10.4 % av porteføljen.
Aksjen fortjener investoroppmerksomhet i dag av en veldig enkel grunn: Mens mange sektorer frykter stigende renter, ser bankene frem til dem.
Bankene låner ut penger til høyere rente enn de låner, og plukker ut forskjellen. Når rentene øker, øker spredningen av hvor mye en bank tjener.
Les mer: De 10 beste investeringsappene for «en gang i en generasjon»-muligheter (selv om du er nybegynner)
Og det tilfeldigvis har Bank of America økt utbetalingen til aksjonærene.
I juli økte Bank of America sitt kvartalsvise utbytte med 5 % til 22 cent per aksje – og det er etter selskapets 17 % utbytteøkning i juli 2021.
Med dagens aksjekurs tilbyr banken en årlig avkastning på 2.7 %.
Chevron
Selv om 2022 har vært et forferdelig år for aksjemarkedet som helhet, er det ikke alle selskaper som er i dvale. Oljeprodusenter fortsetter for eksempel å øke fortjeneste og kontantstrøm.
Det er ikke vanskelig å forstå hvorfor. Selv om oljevirksomheten er kapitalintensiv, har den en tendens til å gjøre det veldig bra i perioder med høy inflasjon.
Buffett kommer ikke til å gå glipp av denne muligheten. Et av hans store trekk i 2022 er å laste opp på Chevron (NYSE:CVX). Faktisk representerer selskapet nå den tredje største offentlige eierandelen i Berkshire, med en vekt på 9.1%.
For 3. kvartal rapporterte Chevron en inntjening på 11.2 milliarder dollar, som representerte en økning på 84 % fra samme periode i fjor. Salg og andre driftsinntekter utgjorde 64 milliarder dollar i kvartalet, opp 49 % fra år til år.
I januar godkjente Chevrons styre en økning på 6 % av den kvartalsvise utbyttesatsen til 1.42 dollar per aksje. Det gir selskapet en årlig utbytteavkastning på 3.3 %.
Aksjen har også hatt en fin oppgang, og klatret 44 % i 2022.
Hva du skal lese videre
"Hold på pengene dine": Jeff Bezos sier at du kanskje vil tenke nytt om å kjøpe en "ny bil, kjøleskap eller hva som helst" - her er 3 bedre resesjonssikre kjøp
Ønsker du å investere ekstrapengene dine, men vet ikke hvor du skal begynne? Prøv denne investeringsappen før 31. desember og få betalt $20
Her er 3 enkle pengetrekk for å gi bankkontoen din et løft i dag
Denne artikkelen gir bare informasjon og skal ikke tolkes som råd. Den tilbys uten noen form for garanti.
Kilde: https://finance.yahoo.com/news/3-big-bets-warren-buffett-153000095.html