India implementerer AML-standarder på krypto

I et trekk som ikke er helt overraskende, har den indiske regjeringen implementert anti-hvitvaskingsstandarder (AML) på krypto. Finansdepartementet publiserte en melding i The Gazette of India den 7. mars, og underlagt en rekke kryptotransaksjoner loven om forebygging av hvitvasking av penger (PLMA) 2002. Dette inkluderer utveksling, overføringer, oppbevaring og administrasjon av virtuelle eiendeler, samt finansielle tjenester knyttet til en utsteders tilbud og salg av virtuelle eiendeler.

PLMA forplikter finansinstitusjoner til å føre en oversikt over alle transaksjoner de siste ti årene, gi disse postene til tjenestemenn hvis det kreves, og verifisere identiteten til alle klienter. Selv om varselet ikke gir mange detaljer, vil det komplisere livet til kryptoselskaper i India, ettersom regulatorer over hele verden strammer inn AML-standardene for krypto.

Denne varslingen kommer etter at den indiske regjeringen endret skattereglene i mars 2022, og pålagt beholdninger og overføringer av digitale eiendeler en skatt på 30 %. Dette drev kryptohandlere til offshore-børser og tvang spirende kryptoprosjekter til å flytte utenfor India. Handelsvolumet på store kryptovalutabørser over hele India falt med 70 % innen 10 dager etter den nye skattepolitikken og nesten 90 % i løpet av de neste tre månedene.

I februar 2023 demonstrerte indiske myndigheter igjen sin tøffe holdning til kryptovalutaer med et forebyggende forbud mot kryptoreklame og sponsing i den lokale cricketligaen for kvinner. Dette fulgte et tidligere utestengelse for menns cricket Premier League, introdusert tilbake i 2022.

Til tross for den tøffe holdningen, oppfordret Indias finansminister, Nirmala Sitharaman, til internasjonal innsats for å regulere krypto i 2023. Mens hun feiret Indias første presidentskap i G20, ba hun om en koordinert innsats «for å bygge og forstå de makroøkonomiske implikasjonene», noe som kunne brukes til å reformere kryptoregulering globalt.

Totalt sett vil Indias implementering av AML-standarder på krypto gjøre det mer utfordrende for kryptoselskaper å operere i landet. Flyttingen er imidlertid en del av en bredere global trend med regulatorer som strammer inn AML-standarder for krypto, i et forsøk på å dempe ulovlige aktiviteter og fremme større åpenhet i bransjen.