Celsius er "dypt insolvent", ute av stand til å oppfylle uttaksforpliktelser: Vermont Regulator

Plaget kryptovaluta utlåner Celsius er ikke i stand til å oppfylle uttaksforpliktelser eller tilbakebetale lån til kreditorer, ifølge finanstilsyn i Vermont.

Statens avdeling for finansregulering "mener Celsius er dypt insolvent og mangler eiendeler og likviditet til å oppfylle sine forpliktelser overfor kontoinnehavere og andre kreditorer," sa statens vakthund i en uttalelse på tirsdag.

Celsius, som er ulisensiert i Vermont, brukte kundemidler i ulike risikofylte og illikvide investeringer, handel og utlån, sa regulatoren. Den mener brukere i staten har blitt berørt, og selskapets eiendeler kan være utilstrekkelige til å dekke utestående forpliktelser.

Regulatoren sa at Celsius ga et uregistrert verdipapirtilbud til detaljinvestorer og ikke hadde en pengesenderlisens. Det anklaget også selskapet, administrerende direktør Alex Mashinsky og andre Celsius-representanter for å gi falske utsagn om sikkerheten til kundemidler og deres evne til å oppfylle forpliktelser.

"På grunn av manglende registrering av rentekontoer som verdipapirer, mottok ikke Celsius-kunder kritiske avsløringer om deres økonomiske tilstand," la det til.

Vermont har gått inn i en multi-statlig etterforskning inn i långiverens forretninger, sammen med Alabama, Kentucky, New Jersey, Texas og Washington. 

Celsius returnerte ikke Blockworks forespørsel om kommentar innen pressetid.

Simon Dixon, administrerende direktør for investeringsplattformen BnkToTheFuture, selv en Celsius-aksjonær, beskrev en foreslått gjenopprettingsplan for utlåneren på tirsdag, og sa at han sikret opptil 6 milliarder dollar i likviditet for å løse problemene. Han oppfordret også Mashinsky til å være åpen om selskapets økonomi. Men selskapet avslo tilbudet, og Mashinsky har ikke offentliggjort sin økonomi. 

"Den eneste grunnen til at du ikke ville forfølge [en lukrativ investeringsrunde] er at det er noe annet som skjer," sa Dixon.

Celsius er mest kjent for å tilby høyavkastning på kryptoinnskuddene sine, opp til så mye som 18%. Den høye renten ble tjent ved å låne ut til andre institusjonelle investorer og gjennom DeFi-protokoller. Det er nettsted tidligere viste at Celsius lånte ut mer enn 8 milliarder dollar til kunder og hadde nesten 12 milliarder dollar i eiendeler i mai, men disse dataene ser ut til å ha blitt slettet nå. 

Selskapet nylig erstattet sine tidligere advokater Akin Gump Strauss Hauer & Feld LLP, som det ansatt i midten av juni, med nye fra Kirkland & Ellis — det samme advokatfirmaet som hjelper til Reis digitalt i sin konkurs saksgang. En kilde kjent med saken sa til Blockworks i et intervju at det er "fullt mulig" at Celsius også kan gå konkurs.

Kryptovaluta-utlåneren frøs uttak på sin plattform 12. juni "for å stabilisere likviditet og drift" og angivelig permittert omtrent 23 % av arbeidsstyrken like etter. Celsius sies også å ha motsatte seg råd fra sine egne advokater til å begjære konkurs, å hevde brukerstøtte ville hjelpe det å unngå den møysommelige prosessen. Nylig har det begynt å betale ned sin gjeld til Aave og Compound for å frigjøre sikkerheter parkert i de desentraliserte finansprotokollene.

Celsius' konsentrerte posisjoner på mindre likvide eiendeler som f.eks steth (satset Ether) førte til likviditetskrisen. Denne delikate situasjonen, kombinert med TerraUSD stablecoin-nedsmelting og et usikkert makromiljø har skapt kaos i finansmarkedene.

Celsius' CEL-token er ned 66 % fra begynnelsen av mai, rundt tidspunktet for TerraUSDs depegging. Den ble sist handlet til $0.72 fra klokken 4:00 ET onsdag, data fra Blokkverksforskning viser.

Få dagens beste kryptonyheter og innsikt levert til innboksen din hver kveld. Abonner på Blockworks sitt gratis nyhetsbrev nå.