Hvorfor falt boliglånsrentene plutselig?

Nøkkelfunksjoner

• Rentene for 30-års fastrenteboliglån falt under 7 % den første uken i november.
• Prisene har beveget seg høyere i det meste av 2022, og steg fra rundt 3 % til over 7 %.
• Mer inflasjon og økonomiske data må frigis for å vite om inflasjonen endelig kjøler seg ned eller om dette er en engangshendelse.

Boliglånsrentene har steget siden starten av 2022, takket være at Federal Reserve har satt opp renten for å bekjempe inflasjonen. Da en fersk konsumprisindeksrapport kom med lavere inflasjon enn forventet, falt boliglånsrentene, selv om Fed nylig økte renten for sjette gang.

Her er hva som skjer med boliglånsrentene og hvor de kan gå i de kommende månedene.

Der boliglånsrentene står i dag

I følge Freddie Mac hadde et 30-års fastrentelån en gjennomsnittlig rente på 6.95 % for uken som sluttet 3. november 2022. Den forrige uken som sluttet 27. oktober 2022, hadde en gjennomsnittsrente for 30-års fastrente boliglån på 7.08 %.

15-års fastrenteboliglån så også et fall i renten til 6.29 % for uken som slutter 3. november, ned fra et gjennomsnitt på 6.36 % uken før.

Fordi boliglånsrentene er ekstremt følsomme for økonomiske data, har de en tendens til å bevege seg raskt. For uken som slutter 10. november 2022 gikk gjennomsnittsrenten på et 30-årig fastrentelån opp til 7.08 %, og 15-års fastrentelånene gikk tilbake til 6.38 %.

Bankrates nasjonale undersøkelse av långivere viser at per 16. november 2022 falt den 30-årige fastrenten til 6.85 % og den 15-årige fastrenten falt til 6.13 %. Uken før var den 30-årige fastrenten 7.08 % og den 15-årige fastrenten var 6.39 %.

Trenden med høyere priser

Boliglånsrentene startet året i en periode med historisk lavmål. Gjennomsnittsrenten på et 30-års boliglån var 3.22% og 2.43% på et 15-års boliglån. Men Federal Reserve hevet renten med 25 basispunkter i mars og i slutten av mars var gjennomsnittsrenten på et 30-års boliglån 4.67 %, og gjennomsnittsrenten for et 15-års boliglån var 3.83 %.

Da Fed fortsatte å heve renten, boliglånsrentene steg høyere. De nådde tilsynelatende toppen i slutten av juni, med 30-år som nådde 5.81 % og 15-år nådde 4.92 %. Da inflasjonsdata kom inn lavere enn forventet i løpet av sommeren, trodde mange at inflasjonen endelig var i ferd med å kjøle seg ned og at Fed ville lette tempoet i å heve renten. Denne følelsen bidro til å få boliglånsrentene ned.

I begynnelsen av august var gjennomsnittsrenten på et 30-års boliglån 4.99% og 4.26% for et 15-års boliglån. Ting endret seg raskt med utgivelsen av flere inflasjonsdata som viser at inflasjonen ikke avtok. Dette førte til ytterligere renteøkninger fra Fed og en jevn stigning i rentene til der vi står i dag.

Hvorfor falt prisene?

Boliglånsrentene påvirkes av den føderale fondsrenten, som er rentesatsen bankene belaster hverandre for å låne ut penger. Når Fed øker renten, øker bankenes lånekostnader. For å kompensere for denne kostnadsøkningen øker de prisene på låneproduktene sine.

Men fed funds-renten er en av mange faktorer som påvirker boliglånsrentene. Obligasjonsmarkedet spiller også en rolle. De fleste banker har ikke boliglånene de gir. De pakker dem inn i et produkt som kalles pantesikret verdipapir og selger dem til investorer. Siden obligasjonskjøpere er ute etter en konkurransedyktig avkastning på pengene sine, må renten på pantesikrede verdipapirer være høy nok til å tiltrekke seg kjøpere. Spørsmålet er hvor høyt?

De vanligste referanselångiverne som knytter boliglånsrentene til, er den 10-årige statsobligasjonsrenten. På grunn av dette må renten på de pantesikrede verdipapirene være høyere enn den 10-årige statsrenten siden det er mer risiko forbundet med pantesikret verdipapir enn med en statsobligasjon.

En annen kritisk faktor er Eiendomsmarkedet. Hvis boligprisene er så høye at kjøpere bestemmer seg for å leie i stedet for å kjøpe, vil denne lavere etterspørselen påvirke prisene. Dette er fordi hvis svært få mennesker kjøper boliger, må prisene falle for å oppmuntre kjøpere til å komme til markedet. Det samme gjelder på den andre siden også. Hvis mange forbrukere ønsker å kjøpe, kan dette drive opp boliglånsrentene.

Tilbudet av boliger har også innvirkning. Hvis det er utilstrekkelig tilbud, kan dette føre til at prisene øker hvis det er høy etterspørsel.

Til slutt spiller arbeidsledighet en rolle. Hvis folk har mistet jobben, er det usannsynlig at de kjøper bolig. Frykt for å miste jobben er også en faktor. Med snakk om en lavkonjunktur som kommer, vil folk ikke foreta et stort kjøp som et hjem hvis de tror de kan være uten jobb snart.

Alle disse faktorene blandes sammen for å bestemme hvor boliglånsrentene er. Ingen kilde bestemmer boliglånsrentene. Bankene vurderer alle de ovennevnte dataene før de kommer til en hastighet de føler er konkurransedyktig. Siden hver bank setter sin kurs, anbefaler eksperter boligkjøpere å shoppe rundt. Mens en bank kan belaste deg med 7 %, kan en annen belaste deg med 6.5 %. Alt avhenger av faktorene ovenfor og kredittprofilen din.

Dette betyr ikke at du kan shoppe rundt i dagens miljø og forvente å finne en bank som tilbyr 3 %. Prisene du er oppgitt vil være i et lite område. Men dette bør ikke avskrekke deg fra å finne den laveste prisen. Ikke bare vil en lavere rente gjøre din månedlige betaling mindre, men du vil betale tusenvis av dollar mindre i renter i løpet av lånets levetid.

Bottom Line

Mens det plutselige fallet i boliglånsrentene var kjærkomne nyheter for boligkjøpere og boligbransjen, er det nødvendig med mer informasjon for å vite om rentene vil falle igjen. I de foregående månedene så vi rapporter som tydet på at inflasjonen avtok, bare for at den skulle stige igjen måneden etter.

Når vi har ytterligere informasjon som indikerer at den generelle trenden med høy inflasjon avtar, kan forbrukerne forvente lavere boliglånsrenter. Inntil det skjer, er det lurt å låse seg nå, siden prisene fortsatt kan gå høyere, avhengig av fremtidige inflasjonsrapporter. Hvis de skulle begynne å falle, kunne boligkjøpere refinansiere for å dra nytte av de lavere prisene.

Som investorer er det selvfølgelig viktig å spore hva som skjer innen eiendom, og hvis du følger fast eiendom tett fordi du er ute etter å kjøpe et hus, er det viktig å holde investeringene dine likvide slik at du kan gjøre det også. skremmende forskuddsbetaling når den tid kommer. Mot det målet tar Q.ai gjettingen ut av investeringen.

Vår kunstige intelligens gjennomsøker markedene for de beste investeringene for alle slags risikotoleranser og økonomiske situasjoner. Deretter samler den dem sammen Investeringssett som gjør det enkelt å investere og – tør vi si det – morsomt.

Det beste av alt er at du kan aktivere Porteføljebeskyttelse når som helst for å beskytte gevinstene dine og redusere tapene dine, uansett hvilken bransje du investerer i samtidig som investeringene holdes likvide.

Last ned Q.ai i dag for tilgang til AI-drevne investeringsstrategier.