Energi var den beste sektoren i S&P 500 i fjor. Og det momentumet har tatt med seg inn i 2022.
Hittil i år er Energy Select Sector SPDR Fund (XLE) opp 44 %, i sterk kontrast til S&P 500s tosifrede fall.
En investeringslegende har hatt godt utbytte av energiboomen: Warren Buffett.
Buffetts Berkshire Hathaway støttet lastebilen på olje- og gassgiganten Occidental Petroleum (OXY) etter selskapets inntektskonferanse som ble holdt i slutten av februar. Buffett leste utskriften og likte det han så.
"Vi begynte å kjøpe på mandag og vi kjøpte alt vi kunne," sa han til CNBC.
Senere kjøpte Buffett mer - mye mer.
I følge den siste SEC-filen eier Berkshire nå 188.4 millioner aksjer i OXY, verdt hele 14 milliarder dollar. Det gjør OXY Buffetts sjette største beholdning.
Ikke gå glipp av
Et veddemål siden 2019
I 2019 brukte Berkshire 10 milliarder dollar på Occidental preferanseaksjer for å hjelpe selskapet med å kjøpe sin andre Houston-baserte energiprodusent Anadarko Petroleum.
Occidental betaler et utbytte på 8 % årlig på den foretrukne aksjen, og gir Berkshire 200 millioner dollar hvert kvartal i utbytteinntekt.
Arrangementet gir også Berkshire warrants til å kjøpe 83.9 millioner aksjer i Occidental-aksjer til en utøvelsespris på $59.62.
"Det er også et veddemål på det faktum at Perm-bassenget er hva det skal være," sa Buffett til CNBC i 2019, og la til at "Hvis [olje] går langt opp, tjener du mye penger."
Her er to flere Permian Basin-energispill å tenke på - de gir også store utbytter.
Plains All American Pipeline (PAA)
Med sterke olje- og gasspriser er produsentene det tjene penger hånd over knyttneve. Men når det kommer til å returnere penger til investorer, fortjener også midstream-operatører en titt.
Sjekk ut Plains All American Pipeline, et hovedbegrenset partnerskap med et omfattende nettverk av rørledningsinnsamlings- og transportsystemer. Partnerskapet sier at målet er å "øke distribusjonen til andelseierne over tid gjennom en kombinasjon av organisk og oppkjøpsorientert vekst."
PAAs eiendeler er strategisk plassert, med kritisk råoljeinnsamling og takeaway-infrastruktur fra Perm-bassenget. I 2. kvartal fullførte partnerskapet et bolt-on-oppkjøp av Permian Basin på 42 millioner dollar av de resterende 50 % andelene i Advantage JV-rørledningen.
Tidligere i år økte ledelsen PAAs kvartalsvise distribusjon med 21 % til $0.2175 per enhet. Med dagens enhetspris gir aksjen generøse 7.1 %.
Mens det brede markedet er dypt inne i det røde året til dags dato, klatret PAA 25 % i 2022.
Stifel-analytiker Selman Akyol ser enda bedre dager fremover for midstream-partnerskapet. Han oppgraderte nylig PAA fra "hold" til "kjøp" og hevet kursmålet til $16 – noe som antyder en potensiell oppside på 30 % fra dagens nivåer.
Pioneer Natural Resources (PXD)
Pioneer Natural Resources er et uavhengig olje- og gassleting- og produksjonsselskap med virksomhet i Midland Basin, et underbasseng til Permian.
Takket være de sterke oppgangene i olje- og gassprisene i år, fikk selskapet mye investoroppmerksomhet – aksjene er opp 37 % hittil i år.
Men det er selve størrelsen på Pioneers aksjonærutbetaling som gjør at den skiller seg ut.
Selskapets styre erklærte nylig et kontantutbytte på $8.57 per aksje for tredje kvartal. På årsbasis gir det en avkastning på 13.3 %
Vær imidlertid oppmerksom på at Pioneer har en base-pluss-variabel utbyttepolitikk. Den nylig erklærte utbetalingen inkluderer et kvartalsvis basisutbytte på $1.10 og et variabelt utbytte på $7.47.
Med andre ord, utbetalingene er ikke hugget i stein. Men hvis markedet for energivarer forblir sterkt, vil selskapet sannsynligvis fortsette å dele ut overdimensjonerte utbytter.
Mizuho Securities-analytiker Vincent Lovaglio har en "kjøp"-rating på Pioneer og et kursmål på $316 - rundt 23% over hvor aksjen ligger i dag.
Hva du skal lese videre
Denne artikkelen gir bare informasjon og skal ikke tolkes som råd. Den tilbys uten noen form for garanti.
Kilde: https://finance.yahoo.com/news/warren-buffett-keeps-betting-big-133000152.html