Multinasjonale selskaper navigerer i en tåke av usikkerhet, står overfor handelskriger, ødelagte forsyningskjeder og en dramatisk økning i geopolitisk usikkerhet. På toppen av det dobler myndighetene et oppdrag for å stramme skruene på bedrifter med en ny «global minimumsskatt».
Politikere kan ikke fikse alle verdens problemer i morgen, men de kan løfte minst ett tåkelag ved å sette en pause på tett ny politikk og rydde opp i det allerede rotete internasjonale skattelandskapet i stedet.
Hvordan kom vi hit?
Kompleksiteten og usikkerheten har økt siden den amerikanske skattereformen i 2017 normaliserte minimumsskatter gjennom en politikk kalt GILTI. Kort for "global immateriell lavbeskattet inntekt", var politikken ment å fungere som en minimumsskatt på amerikanske multinasjonale selskapers utenlandske inntekter. Da USA innførte en minimumsskatt på sine egne multinasjonale selskaper, bestemte andre land raskt at de også ville ha en del av kaken. Utilsiktet ble GILTI trinn én i å bane vei for en global minimumsskatt på verdensscenen.
Så snart USA hadde en operasjonell politikk, var andre land i den Paris-baserte Organisasjonen for økonomisk samarbeid og utvikling raske til å foreslå en enhetlig tilnærming for å sikre et minimumsnivå av beskatning for forretningsfortjeneste uansett hvor de er opptjent i verden. Dette ble kjent som "den globale minimumsskatten." USA var glade for å forplikte seg, så lenge eksisterende amerikanske regler kunne eksistere side om side med en global løsning.
Nå er regjeringer over hele verden klare til å sette nye regler på plass. Men det som startet som en politisk hensiktsmessig løsning har vært vanskelig å sette ut i livet. Å konvertere ideen om den globale minimumsskatten til en brukbar politikk som skal podes inn på dusinvis av forskjellige skattekoder har mildt sagt vært utfordrende.
Å sette minsteskattesatsen til 15 % var enkelt nok; å bli enige om skattegrunnlaget det gjelder har vært mye vanskeligere.
Foreslåtte regler anvender 15 %-satsen på et helt nytt skattegrunnlag – en som ikke er testet og krever en rekke datapunkter og juridiske konsepter som for øyeblikket ikke er en del av mange skattekoder.
Den politiske utfordringen med multinasjonale selskaper som betaler lave skattesatser ved å lovlig unngå skatt har flere mulige løsninger, hvorav noen er mye mer effektive (og mindre komplekse) enn den globale minimumsskatten. Men regjeringer som var misfornøyd med utfallet av skattekonkurransen valgte å ikke kjempe med å definere hva et godt eller dårlig skatteinsentiv kan være. Er en skatteferie for et gruveselskap noe bedre (eller verre?) enn en redusert sats for inntekter fra patenter eller et sjenerøst superfradrag for forsknings- og utviklingskostnader?
I stedet for å bestemme hvilke retningslinjer som var overlegne eller dårligere, valgte landene å overlappe en minimumsskatt der eventuelle insentiver kunne tilbakeføres gjennom en toppskatt dersom det selskapet har en effektiv skattesats under 15 % innenfor en jurisdiksjon.
Denne politiske løsningen har nå vokst til et teknisk problem både for skattebetalere og lovgivere. OECD, en enhet uten demokratisk lovgivende myndighet, har utarbeidet regler som behørig valgte medlemmer av regjeringer må stemme over og implementere i nasjonal lovgivning. Innenfor EU, hvor enstemmig enighet om minimumsskatten ikke er oppnådd, vil en ensidig vedtakelse av reglene av en håndfull land skape ny juridisk usikkerhet.
Avvik underveis kan føre til uoverensstemmelser ikke bare innenfor EU, men over hele verden.
Implementering, administrasjon og overholdelse av denne minimumsskatten er ennå ikke kommet. Selskaper er med rette bekymret for at de ikke har nok veiledning til å sende inn og betale skatt i henhold til de foreslåtte reglene.
Å oppnå sikkerhet vil kreve mer koordinering, policykonsistens og administrativ enkelhet på tvers av jurisdiksjoner. Uten disse kan kaos oppstå ettersom selskaper står fast og prøver å overholde ulike juridiske anvendelser av regler på ulike tidslinjer mens de overvåker andre raskt utviklende skattepolitiske forslag.
Et selskap som tar en grenseoverskridende investeringsbeslutning i dag kan ikke vite hvor raskt de nye reglene vil bli på plass eller i hvor mange jurisdiksjoner, og om investeringen vil bli beskattet for lavt (i forhold til reglene) eller hvilke skattemyndigheter det kan være. forpliktet til når det pålegges påfyll.
Legg til det utfordringen med utallige skattepolitikker etter pandemi og krigstid og økonomisk motvind, og det blir klart: Hvis beslutningstakere bryr seg om vår globale økonomi, bør politikksikkerhet være deres rettesnor.
Gjestekommentarer som denne er skrevet av forfattere utenfor Barron's og MarketWatch-redaksjonen. De gjenspeiler forfatternes perspektiv og meninger. Send kommentarer og andre tilbakemeldinger til [e-postbeskyttet].
Usikre planer for en ny global minimumsskatt tynger virksomheten
Tekststørrelse
Kilde: https://www.barrons.com/articles/plans-for-a-global-minimum-tax-are-weighing-on-business-51670623485?siteid=yhoof2&yptr=yahoo