"Timingen kunne ikke vært verre": Inflasjonen avtar, men flere bruker kredittkort for uventede utgifter - og neste Fed-møte vil øke lånekostnadene

Det er den største prosentandelen av folk som sier at de vil trenge å finansiere den ubudsjetterte utgiften på 1,000 dollar med kredittkort siden Bankrate begynte å spørre om emnet i 2014. Antallet er opp fra 20 % ett år tidligere og opp fra 16 % i januar 2020. undersøkelse bemerket.

Vi ønsker å høre fra lesere som har historier å dele om effektene av økende kostnader og en skiftende økonomi. Hvis du vil dele opplevelsen din, skriv til [e-postbeskyttet]. Inkluder navnet ditt og den beste måten å nå deg på. En reporter kan ta kontakt

Mer enn fire av ti deltakere (43 %) sa at de kunne dekke kostnadene med sparing, noe ned fra rekordhøyen på 44 % i fjor som sa at de kunne betale med sparing.

Det er ingen overraskelse at det nåværende økonomiske klimaet er synderen bak å spare mindre. Rundt to tredjedeler (68 %) sa at inflasjon og økende kostnader var grunnen til at de sparte mindre, sa meningsmålingen.

I det separate, men mye overvåkede Federal Reserve-spørsmålet som ble utgitt i fjor om kapasiteten til å dekke en ikke-planlagt utgift på $400, 68% av amerikanere fortalte Fed-forskere at de kunne dekke det med kontanter, sparepenger eller et kredittkort.

Men det kan føles lenge siden på dette tidspunktet.

En inflasjonsmåler fredag ​​viste en økning på 5 % i desemberpriser år over år. Det er ned fra utskriften på 5.5 % for november, og langt unna toppen på 7 % i fjor sommer.

Men den økende avhengigheten av kredittkort er spesielt utfordrende på grunn av de stigende rentene, som vil gjøre det enda dyrere å bære saldoen under en gradvis utbetaling. "Timingen kunne ikke vært verre," sa Mark Hamrick, Bankrates seniorøkonomiske analytiker.

Etter en parade med økninger i fjor til en referanserente, er Federal Reserve mye forventet for å legge til en annen neste uke. Sentralbanken kan øke federal funds-renten med ytterligere 25 basispunkter.

Det er en enormt viktig rente som påvirker mange andre lånekostnader og -renter - inkludert de årlige prosentsatsene for kredittkort.

I slutten av januar var gjennomsnittlig APR på nye kredittkorttilbud 19.93% ifølge Bankrates data. I begynnelsen av november ble gjennomsnittlige årlige aprs belastet forbi Bankrates tidligere rekordhøye på 19 %.

Et annet gjennomsnitt forteller den samme historien. LendingTree sa at APR på nye korttilbud var 23.39 % i januar, opp fra 22.91 % i desember. LendingTree-forskere sa at det er den bratteste gjennomsnittsrenten siden de begynte å spore den i 2019.

"I gjennomsnitt er kredittkortrentene de høyeste vi har sett, og er beregnet til å gå høyere ettersom Federal Reserve fortsetter å øke. Under de beste omstendigheter bør denne gjelden betales før kostbare rentekostnader kommer inn på kontoen, sa Hamrick.

Det ironiske er at 48 % av personene i undersøkelsen bemerket at stigende renter var en grunn til at de la mindre inn i nødsparing. Men stigende renter øker også avkastningen fra sparekontoer.

Mens rentene stiger, er det også samlet kredittkortsaldo. I løpet av 2022s tredje kvartal økte amerikansk kredittkortgjeld med 38 milliarder dollar til 930 milliarder dollar, ifølge Federal Reserve Bank of New York. Det er en økning på 15 % fra år til år og den skarpeste stigningen på mer enn 20 år, sa forskere.

Inntjening i fjerde kvartal fra store banker som Bank of America
BAC,
+ 0.31%,
JPMorgan Chase
JPM,
+ 0.24%
og Wells Fargo
WFC,
+ 0.68%
foreslår at forbrukere i det hele tatt er holder fortsatt på belastningen.

Men andre er ikke overbevist. "Det meste av Amerika i dag har absolutt ingen penger, hvis du ser på det," personlig økonomiekspert Suze Orman sa denne uken på CNBC.

Federal myndighetenes data på fredag viste at den personlige sparingsraten steg til 3.4 % i desember fra 2.9 % måneden før ettersom forbrukerne lettet på noen utgifter.

Det er et relativt oppsving fra en rate som tidligere på høsten hadde falt til det nest laveste punktet i statistikk som strekker seg tilbake til 1959.