I løpet av de siste to årene har boligprisene skutt i været blant de kombinerte virkningene av en global pandemi og mangel på boliglager. Mellom 2020 og 2022 steg boligprisene med 30 %, ifølge Freddie Mac. Og innen 2022 var mediansalgsprisen for en bolig i USA på 397,549 XNUMX dollar, ifølge Redfin.
Midt i alt dette presset, boliglånsrenter har også økt kraftig, noe som gjør månedlige betalinger enda mer skremmende. Den nasjonale gjennomsnittlige boliglånsrenten er nå 6.9 %, som er 3.8 poeng høyere enn i fjor på dette tidspunktet, melder Redfin.
Det er mange faktorer å vurdere når du bestemmer deg for hvor mye bolig du har råd til å kjøpe, og lønn er en stor del av ligningen. Fortune Recommends-redaktørene knuste tallene for å se på hvilken lønn man må tjene for å ha råd til et hus på $400,000 XNUMX i USA
Den bratte stigningen i boligprisene
Eiendomsbransjens ville tur de siste årene er godt dokumentert.
I oktober 2019 var mediansalgsprisen for et hjem på $293,109, ifølge Redfin-data. Men fremveksten av COVID-19-pandemien i januar 2020 førte til en perfekt storm av markedskrefter som drev boligprisene oppover. Dette inkluderte rekordlave boliglånsrenter, mangel på boligbeholdning ettersom folk skjermet på plass og holdt ut med å legge ut boliger for salg, og økt boligkjøpskonkurranse drevet av en plutselig dominans av fjernarbeid.
"I 2021 solgte nasjonen flere boliger enn de hadde de siste fem årene," sier Scott Bergmann, en agent med Realty One. "En av de største grunnene til at boligprisene steg så mye var de lave rentene, som oppmuntret og begeistret flere kjøpere til å hoppe inn i boligkjøpsmarkedet. Da flere boligkjøpere hoppet inn i markedet, økte etterspørselen – men tilbudet økte ikke … så det betydde at kjøpere konkurrerte hardt om et boligkjøp, og mange kjøpere måtte betale mye over prisantydning for å bli frontløper med boligselgere.»
Fordi kjøpere strakte seg så mye for å slå konkurrentene, ble tilbud på $50,000 2022 eller mer over prisantydning vanlig. Spol frem til 397,549, og resultatet er en median boligsalgspris som har klatret til $XNUMX over hele landet, som kombinert med nyere boliglånsrenteøkninger, er en betydelig belastning for mange potensielle boligkjøpere.
Hvordan renteøkninger påvirker rimeligheten
Renter er den andre store biten i puslespillet når det kommer til rimelige boliger for øyeblikket. I løpet av det siste året har Federal Reserve har økt federal funds-renten seks ganger, noe som igjen har drevet opp kostnadene ved forbrukslån, inkludert for boliglån.
Ifølge Redfin, var rentene per januar 2022 fortsatt relativt lave, med et gjennomsnitt på 3.4 %. Men i oktober i år hadde de nådd et gjennomsnitt på 6.9 %. Denne endringen har hatt et enormt utfall for kjøpere og månedlig boliglån betalinger.
"I januar kunne du kjøpe et hjem på $400,000 1,550 og ha en hovedstol og rentebetaling på $3.125 per måned til 7%. Nå som prisene er rundt 800 %, vil en kjøpers månedlige boliglån øke med omtrent $XNUMX per måned, sier Derek Amos, senior opphavsmann for boliglån med Gjensidig av Omaha Mortgage.
Den dårlige nyheten, i det minste på kort sikt, er at prisene sannsynligvis vil fortsette å stige før de begynner å gå nedover igjen. Federal Reserve ventes å kunngjøre en ny renteheving i midten av desember. – Prisene vil etter hvert falle. Men det er mulig de kommer nærmere 9 % før det skjer. De vil aldri være der de var i 2021, sier Amos.
Hvor mye må du tjene for å ha råd til et hjem på $400,000 XNUMX
Så med alle disse faktorene i tankene, hvor mye må du tjene for å ha rimelig råd til den nåværende mediansalgsprisen for en bolig i USA?
Ifølge Brian Walsh, en CFP og senior manager for finansiell planlegging for SoFi, et fintech-selskap, din netto eller take-home, bør lønnen være omtrent mellom $10,500 11,000 til $400,000 165,000 per måned for å ha råd til et $195,000 XNUMX hus. Som en årslønn vil det beløpe seg til mellom $XNUMX til $XNUMX, avhengig av bostedsstaten din, skatteregistreringsstatus og andre forskuddstrekk, sa Walsh.
Walshs beregning er basert på flere kostnadsforutsetninger.
"Den gjennomsnittlige månedlige betalingen for et $400,000 3,037 hjem er $7," sier Walsh. "Det er basert på den typiske forskuddsbetalingen for førstegangshuskjøper på 6.61 %, gjennomsnittlig rente på 1 %, gjennomsnittlig eiendomsskattesats på XNUMX %, gjennomsnittlig huseiere forsikring på $140 per måned, og gjennomsnittlig Privat boliglånsforsikring på 0.6 %."
Walshs lønnsretningslinje er også basert på ideen om at en boliglånsbetaling, inkludert eiendomsskatt og forsikring, ikke skal være mer enn 28% av bruttoinntekten din. Denne anbefalingen kan imidlertid være hensiktsmessig eller ikke, avhengig av dine andre økonomiske forpliktelser og gjeld.
«Hvis du har andre store utgifter som f.eks gjeldsbetalinger eller barnepass, kan det være litt mer utfordrende å følge denne tommelfingerregelen,” forklarer Walsh.
Det er også viktig å påpeke at det månedlige boliglånsbetalingstallet Walsh sitert for et hjem på $400,000 XNUMX kan variere betydelig avhengig av nesten alle variablene som brukes i beregningene hans. For eksempel, hvis en kjøper kommer med en større forskuddsbetaling til bordet, vil det redusere beløpet som blir lånt og dermed mengden av månedlige boliglånsbetalinger.
I tillegg, hvis en kjøper har en forskuddsbetaling på over 20 %, blir kravene til privat boliglån vanligvis eliminert, og denne kostnaden fjernes fra ligningen. Plasseringen av et hjem påvirker også de totale kostnadene, inkludert eiendomsskattebyrden og forsikringsutgifter.
Bunnlinjen, sier Walsh? Det er viktig å kjøre tallene basert på budsjettet ditt og unike omstendigheter. Du kan bruke en boliglånskalkulator for å plugge inn tallene dine for å se nøyaktig hvor mye bolig du har råd til.
Men han legger til, det er ingen tvil om at boligkjøpere er i en stadig vanskeligere posisjon ettersom boligprisene stiger.
"Låntakere må enten ha høyere inntekter eller foreta større forskuddsbetalinger for å holde gjelden i forhold til inntektsnivået rimelig," konkluderer Walsh.
Takeaway
Ettersom eiendomsmarkedet fortsetter å utvikle seg, gjør også lønnskravene til boligkjøpere det. Å bringe en større forskuddsbetaling til bordet vil være nyttig i det nåværende miljøet, men uansett hvor mye penger du tar med til salget, sørg for å kjøre tallene nøye og bekrefte at en boliglånsbetaling passer komfortabelt innenfor din inntekt og budsjett.
Denne historien ble opprinnelig omtalt på Fortune.com
Mer fra Fortune:
Den amerikanske middelklassen er på slutten av en æra
De 5 vanligste feilene lotterivinnere gjør
Syk med en ny Omicron-variant? Vær forberedt på dette symptomet
Kilde: https://finance.yahoo.com/news/much-money-earn-annually-comfortably-181013084.html