Inflasjonens innvirkning på investeringer

Hvordan investorer kan beskytte sine porteføljer mot effekten av økende inflasjon

Føler du at du har blitt presset tilbake økonomisk? Du er ikke den eneste. Inflasjonen har nådd sitt høyeste punkt, ifølge rapporter i 2022. Den har påvirket flere bedrifter, uansett omfang, på grunn av reduksjonen i forbrukerkjøp. 

Hva er inflasjon?

Inflasjon er et økonomisk fenomen som gir et fortsatt løft i det generelle prisnivået på tjenester og varer i en økonomi over tid. Forskningsperspektiv, i sitt utvalg på Business, beskriver inflasjon som en vedvarende økning i levekostnadene, ofte målt ved konsumprisindeksen (KPI).

Inflasjon er en betydelig bekymring for investorer fordi den kan ødelegge kjøpekraften til investeringene deres over tid. Inflasjon kan også påvirke økonomien og finansmarkedene, og føre til endringer i renter, aksjekurser og obligasjonsrenter. Her vil vi utforske virkningen av inflasjon på investeringer og diskutere måter investorer kan beskytte porteføljene sine mot effektene av økende inflasjon.

Påvirkning av inflasjon på investeringer

Inflasjon kan påvirke investeringer betydelig fordi den reduserer den faktiske verdien av penger over tid. Når det er en økning i det generelle prisnivået på varer og tjenester, kan samme sum penger kjøpe færre varer og tjenester. Dette betyr at investorer som har kontanter eller kontantekvivalenter kan se verdien av investeringene deres synke i reelle termer. 

For eksempel, hvis inflasjonen er 3 % og en investor har 100 dollar i kontanter, vil verdien av pengene i form av kjøpekraft reduseres til 97 dollar etter ett år.

Obligasjoner

Obligasjoner er en type verdipapir utstedt av myndigheter og andre organisasjoner for å skaffe midler fra investorer. Når noen kjøper en obligasjon, låner de penger til utstederen, og til gjengjeld får de rentebetalinger og hovedstolen ved forfall. Rentebetalingene på obligasjoner er faste, noe som betyr at den faktiske verdien av betalingene synker når inflasjonen stiger. 

Hvis du holder en obligasjon til forfall, vil du motta obligasjonens pålydende, men kjøpekraften til hovedstolen vil være lavere på grunn av inflasjon. Som et resultat kan økende inflasjon føre til lavere realavkastning på obligasjoner.

aksjer

aksjer representerer eierskap i et selskap, og når du kjøper en aksje, kjøper du en andel av selskapets inntjening og eiendeler. Når inflasjonen stiger, kan bedrifter møte høyere kostnader for råvarer og arbeidskraft, noe som fører til lavere fortjenestemarginer. Dette kan føre til lavere aksjekurser ettersom investorer blir mer forsiktige med selskapets inntjeningspotensial. På den annen side kan noen selskaper være i stand til å velte de høyere kostnadene over på forbrukerne ved å øke prisene, noe som kan føre til høyere fortjeneste og høyere aksjekurser.

Eiendom

Eiendom er en håndgripelig eiendom som kan gi inntekt og verdistigning over tid. Inflasjon kan påvirke eiendom på flere måter. Når inflasjonen øker, øker kostnadene for byggematerialer og arbeidskraft, noe som resulterer i lavere investeringer. 

Investeringsstrategier for å beskytte porteføljer mot inflasjon

Investorer kan bruke flere investeringsstrategier for å beskytte porteføljene sine mot virkningene av inflasjon. Noen av disse strategiene inkluderer:

Investering i inflasjonsbeskyttede verdipapirer

Inflasjonsbeskyttede verdipapirer er investeringer som er spesielt utformet for å beskytte mot inflasjon. Disse verdipapirene inkluderer Treasury Inflation-Protected Securities (TIPS) og inflasjonslenkede obligasjoner. TIPS er obligasjoner utstedt av det amerikanske finansdepartementet som er indeksert til inflasjon, noe som betyr at obligasjonens hovedverdi øker med inflasjonen. 

Inflasjonslenkede obligasjoner fungerer på samme måte, men de er utstedt av andre stater og selskaper. Investering i inflasjonsbeskyttede verdipapirer kan gi investorer en sikring mot inflasjon fordi verdien av disse verdipapirene øker med inflasjonen.

Investering i virkelige eiendeler

Materielle eiendeler er fysiske eiendeler som eiendom, råvarer og naturressurser. Verdien deres øker med inflasjonen. For eksempel, når inflasjonen stiger, har råvarer som gull og olje en tendens til å øke. 

Men å investere i materielle eiendeler kan også være risikabelt fordi verdien av disse eiendelene kan være volatil og underlagt markedssvingninger.

Diversifiserende investeringer

Diversifisering er en gyldig investeringsstrategi som innebærer å spre investeringer på tvers av ulike aktivaklasser. Dette kan bidra til å redusere risikoen for tap fra en investering. Diversifisering kan også beskytte mot inflasjonens effekter fordi ulike aktivaklasser presterer forskjellig i inflasjonsperioder. 

For eksempel, mens aksjer kan gi dårlige resultater i inflasjonsperioder, råvarer og eiendom kan fungere godt. Ved å diversifisere investeringene på tvers av ulike aktivaklasser, kan investorer beskytte porteføljene sine mot effekten av inflasjon.

Investering i aksjer med høy avkastning

Høyavkastende aksjer er aksjer som gir et høyt utbytte. Disse aksjene gir inntekt selv i inflasjonsperioder. Dette er fordi selskaper som betaler høyt utbytte er mer sannsynlig å ha stabil inntjening og kontantstrøm, noe som kan bidra til å dempe virkningen av inflasjon på lønnsomheten deres. I tillegg kan høyavkastende aksjer gi investorer en inntektskilde, som kan bidra til å oppveie eventuelle effekter av inflasjon på verdien av porteføljen deres.

Investering i fremvoksende markeder

Når du investerer i fremvoksende markeder, investerer du i land som opplever rask økonomisk vekst og utvikling. Disse markedene er vanligvis mindre påvirket av inflasjon enn utviklede markeder. Dette er fordi fremvoksende markeder har en tendens til å ha lavere gjeldsnivå og mer fleksible valutakurser, noe som kan bidra til å dempe inflasjonens innvirkning på deres økonomier. I tillegg har fremvoksende markeder høyere vekstrater, noe som kan gi investorer potensial for høyere avkastning.

konklusjonen

Inflasjon er en stor bekymring for investorer fordi den fullstendig ødelegger kjøpekraften til investeringene deres over tid. Investorer kan imidlertid bruke flere investeringsstrategier for å styrke sine porteføljer fra effektene av inflasjon. Disse strategiene inkluderer investering i inflasjonsbeskyttede verdipapirer, investering i materielle eiendeler, diversifisering av investeringer, investering i aksjer med høy avkastning og investering i fremvoksende markeder. 

Ved å bruke disse strategiene kan investorer potensielt generere høyere avkastning på lang sikt. Essays Storbritannia foreslår at investorer alltid bør vurdere sine investeringsmål, risikotoleranse og økonomiske situasjon nøye før de tar investeringsbeslutninger.