Finance Magnates snakket med Richard Whelan, administrerende direktør i Alpha Trade for hans dyptgående perspektiv på hans nåværende rolle og erfaring i bransjen.
Hva er din bakgrunn innen investeringsbank og startups og hvordan har den forberedt deg for din nåværende rolle?
Personlig i 1995, etter å ha oppnådd en BA i økonomi og postgraduate kvalifikasjoner i finans i UCD, Dublin, begynte jeg umiddelbart i Deutsche Bank hvor jeg drev valutaoperasjoner, pengemarkedsoperasjoner og fastinntektsoperasjoner i løpet av mine fire år der, etter først å ha jobbet i betalingsundersøkelsesteamet som ikke var spennende, men ga meg en forståelse av mekanikken til kontantavregningssystemer.
Jeg flyttet til JP Morgan hvor jeg over åtte år ledet enheten for mellomkontorposisjon, FX & Money Market Operations, og senere flyttet jeg inn i prosjekter der jeg skapte en nisje der ledelsen stolte på at jeg skulle føre tilsyn med infrastruktur og operasjonell (I&O) bygging ut og tester for alle nye kontanter og derivatprodukter og kjører deretter disse divisjonene til de er stabile, plasserer divisjonene innenfor passende praksis i banken og går deretter videre til neste nye produkt.
Antall initiativer er for mange til å listes opp, men inkluderer CLS Operations, likviditetsbytteavtaler mellom enheter og erstatning av hovedbok.
Jeg var senere programleder for UBS' IRS, CDS og Structured OTC Derivatives-virksomhet, noe som eksponerte meg for en eksplosjon av nye produkter i løpet av en kort periode og overvåket opptil 150 nye produktrelaterte prosjekter til enhver tid.
I løpet av denne tiden representerte jeg også de amerikanske bankene i en rekke bransjearbeidsgrupper som ulike SWIFT-arbeidsgrupper, DTCC-arbeidsgrupper, CLS-arbeidsgrupper og tre inn for sjefen min i Federal Reserve Foreign Exchange Committee (FXC).
Rett før finanskrisen begynte jeg i Northern Trust Company som Global Head of Treasury Operations.
Min tiltenkte rolle som Global Head of Treasury Operations i Northern Trust var å distribuere fremvoksende teknologi for å erstatte menneskelig intervensjon på tvers av alle kontantoperasjoner i banken, men på grunn av finanskrisen brukte jeg to år på off-shore stillinger fra alle mine globale divisjoner til lavprisdriftssentraler, og alle teknologibudsjetter ble slynget opp.
Dette sammen med den saktegående karakteren til beslutningstaking med bankene førte til at jeg pivoterte og utnyttet alle ferdighetene jeg hadde utviklet fra å jobbe i den saktegående sektoren til bedriftsgiganter, da det var innlysende at de ikke var smidige nok til å ta i bruk den nye. tilgjengelige teknologier og holde tritt med markedet.
I løpet av denne ustabile perioden ville jeg ha ukentlige samtaler med Federal Reserve of Chicago som konsulterte meg for å gi farge angående både stabiliteten i banksektoren og spesielt eventuelle mulige fremtidige misligholdsrisikoer innen finansinstitusjoner.
Dette førte meg inn i megler- og forhandlervirksomheten ettersom beslutningsprosessen ville gå raskere og jeg kunne gjennomføre endringer på styrenivå og implementere denne endringen innen en brøkdel av tiden og kostnadene. Jeg hadde lært ryggraden i bransjen fra investeringsbankene, depotbankene og private bankene, og det var på tide å bruke denne kunnskapen på en måte som kunne ha en mye mer effektiv innvirkning.
Min første oppstart var et FCA Regulated Broker-Dealer-firma med Marcus Cumberland, og vi etablerte FIXI PLC og i løpet av min periode der var jeg COO og CTO på forskjellige punkter ved siden av å ha tilsyn med mellomkontoret og handelsdesk.
Mens FIXI PLC blomstret der, og vi ga likviditet til en rekke banker, hedgefond, bedrifter til velkjente privatkunder med Ultra High Net Worth.
Vi utviklet en svært aggressiv og vellykket proprietær handelsdesk i tillegg til å anskaffe og integrere de etablerte forex-operasjonene til Rosthenthal Collins.
Teamet mitt klarte også innhenting av likviditet, og jeg var ansvarlig for å utvikle en meget vellykket algoritmisk arbitrage-handelsplattform som alene dekket alle bedriftenes driftskostnader.
Etter å ha vært sentral i FIXIs vekst fra et selskap som kjøpte FCA-lisensen til å bli en institusjonell likviditetsleverandør med stor bulge som utfører høyere volumer enn de fleste banker med en liten brøkdel av behovet for menneskelige ressurser ved å ta i bruk denne fremvoksende eFX-teknologien, var det eneste logiske skrittet videre. å drive min egen megler-forhandler.
Siden FIXI PLC har jeg kjøpt regulatorisk lisensiering direkte og vært administrerende direktør for to svært skalerbare FCA-regulerte megler-forhandlere som betjener privatkunder og institusjonelle kunder, og et FCA-regulert kapitalforvaltningsfirma, ved siden av å etablere og være administrerende direktør for en FCA-regulert elektronisk pengeinstitusjon .
Kombinasjonen av alle de ovennevnte har posisjonert meg perfekt til å lansere min første megler-forhandler som eier og administrerende direktør sammen med mine verdsatte partnere og vårt erfarne lederteam som jeg har kjent og respektert i mange år.
Våre talenter ligger på vidt forskjellige områder, og vi har forskjellige personligheter, men vi oppnår alltid konsensus via dette mangfoldet gjennom å undersøke alle vinklene og redusere alle risikoer uten å hindre bærekraftig vekst med våre kunders interesser alltid i forkant av våre sinn.
Kan du utdype din erfaring og engasjement med Alpha Trade, nemlig dine innspill til nye og innovative produkttilbud?
Alpha Trade ble født ut av mange samtaler med partnerne, seniorpartnere og ledere for regulatorisk overholdelse ved et betydelig advokatfirma og en aksjehandler i Deutsche Bank, proprietær valutahandler i Axi og risikosjef i VantageFX, som siden har bygget to vellykkede FinTech-firmaer hvis teknologi nå driver mye av Alpha Trades-virksomheten.
Ved siden av det ovennevnte har vi en erfaren CTO (Dean Yu) med lang erfaring med all industristandardteknologi og all proprietær teknologi som tilbys via disse firmaene.
Vårt oppdrag er helt klart, vi identifiserte et gap innenfor den institusjonelle og kjøpe sideplass for en ren, etisk, transparent likviditetsleverandør som kunne hente både den beste og mest unike likviditeten i markedet via våre forbindelser uten å gå ned på prime of prime route med alle de vanlige mistenkte som i hovedsak resirkulerer Citibank og Barclays priser som sine egne.
Vi utviklet og eier likviditetskilder fra et bredt spekter av kilder og tilpasser det spesifikt til våre kunders behov.
Vi målrettet spesifikt de beste investeringsbankene for deres likviditet i markedet, de beste hedgefondene i markedet, la til en bredspektret likviditetsleverandør for å låse inn standard eFX-bankstrømmer og for å legge til en ekstra fordel henter vi likviditet fra en rekke andre store, men skreddersydde likviditetspooler som kunne tilby skjeve priser, noe som gjør vår prissetting unik og fleksibel for valuta og edle metaller.
Vi har replikert denne tilnærmingen i Digital Asset-likviditetsinnhenting gjennom å følge omfattende investeringsundersøkelser på alle deler av denne bransjen i flere måneder. Vi ser på likviditetstilførsel i Digital Assets som den neste store tingen, og vi er allerede uten tvil ledende på feltet.
Vårt mål er å utvikle relasjoner med hundrevis av høyfrekvente kunder, alt fra megler-forhandlere til hedgefond, Family Offices og andre kjøpssidespillere og samarbeide ved å bruke vår eksisterende OTC-prisgenereringsteknologi for å lage skreddersydde dype likviditetspooler som nøyaktig samsvarer med utførelseskravene deres. matche dem med likviditetsleverandører som er opptatt av å forbruke deres flyt.
Vi får sjelden eller aldri klager fra kunder. Det er et ekte partnerskap på kundesiden, og våre likviditetsleverandører gir oss mer enn gjerne sine valgstrømmer, da de vet at vi fullt ut forstår hvorfor de har gitt oss linjene de har, og vi tillater ikke at disse utnyttes eller åpnes. å mishandle.
Siden vi tiltrådte administrerende direktør i februar i år, har volumene våre femdoblet seg innen utgangen av april til rundt 1.2 milliarder om dagen, og vi forventer at dette vil øke med 70 % i juni 2022. Måneder med ekstremt hardt arbeid satt virkelig horisontalt skalerbar infrastruktur på plass og stille anskaffelse av vårt nettverk av klienter lønner seg nå.
Det er en balansegang, men etter tjuesju år i bransjen kjenner jeg alle deltakerne i bransjen og de jeg ikke kjenner, partnerne mine kjenner dem godt, så det er investert et vell av goodwill i denne virksomheten, som vi er ikke i ferd med å brenne.
Hvor passer Alpha Trade inn i det bredere markedet og på hvilke måter skiller selskapet seg fra konkurrentene?
Vår kant er enkel. Vi kan tilby dedikerte skreddersydde likviditetspooler som matcher kundens eller deres kunders krav perfekt og samtidig unngår konflikter med våre likviditetsleverandører.
Mange av kundene våre klikker og handler i klipp på opptil USD 100 millioner, og mange andre handler også med USD 100-klipp, og vi har passende bassenger for dem alle på grunn av mangfoldet av likviditet vi har hentet inn.
Gitt dette kan vi tilby priser på dybden som er uten sidestykke, og det er grunnen til at virkelig store hittere og store "sikringsfirmaer" kommer til meg. De er glade for å nå prisene våre i USD 50 millioner i majors og oppnå en bedre VWAP enn maskingevær i hele markedet.
Fyllingsgraden vår når en klient er parkert i det skreddersydde bassenget deres er over 99.9 %. Denne garantien for utførelse til så konkurransedyktige priser i dybden er noe ingen andre firmaer kan tilby i praksis. Alle konkurrentene våre har de samme toppprisene på bokoverskriftene, men i dybden differensierer vi oss enormt.
Alle kan vise valgpriser London-dag halvparten av tiden i EURUSD, men å konsekvent tilby stramme priser på dybden er noe svært få er villige til å tilby, og til vårt prispunkt sitter vi alene.
Hva er noen av de største utfordringene bedrifter i detaljhandelen står overfor?
Alpha Trade opererer ikke i detaljhandelen og aksepterer kun institusjonelle eller profesjonelle kunder. Vi har en økende populasjon av ASIC Retail Broker-Dealer-kunder som bruker vår likviditet sammen med flere globale detaljmegler-dealer-kunder.
Sett til side de store endringene i det regulatoriske miljøet, har mange operatører i detaljhandelen ikke tilpasset seg endringer og jakter fortsatt på "myk flyt" som knapt eksisterer i vår virksomhet.
Koble dette og utbredelsen av martingale til gjennomsnittlige nettalgoer som er så utbredt nå, sammen med en sta tilnærming til å ikke aktivt administrere risikoboken deres pluss mangel på volatilitet som har straffet disse firmaene de siste fem årene. Volatiliteten er tilbake foreløpig, men disse firmaene må tilpasse seg eller dø etter vår mening. De må samarbeide med en passende likviditetsleverandør som kan matche deres risikosikringsstrategier. Alpha sitter komfortabelt i denne plassen.
Sammenlign dette imidlertid med østen med den fenomenale innovasjonen innen digital aktivahandelsteknologi, detaljmarkedet har blitt mye mer mangfoldig, smartere og den gamle modellen for å målrette myk FX-flyt er praktisk talt død slik vi ser det. Det er svidd jord. Hver detaljmegler bør håndtere risiko smart og skape nye måter å generere inntekter på via tilleggsprodukter.
Alpha Trade kan hjelpe disse meglerne med vår likviditetsforsyning, som ved siden av en eksepsjonell valuta og metaller inkluderer digitale eiendeler, enkeltnavnaksjer og et stort utvalg av andre CFD-aktivaklasser. Dette gir kundene deres mulighet til å diversifisere sine handelsporteføljer og få tilgang til markeder som tidligere ikke var tilgjengelige via en enkelt plattform. Og ettersom disse meglerne bruker en mer risikobevisst tilnærming og STP eller sikring, finner vi dem som ringer oss for å hjelpe dem med å optimere sin P&L for handel.
Er det noen ny utvikling i pipelinen hos Alpha Trade i H2 2022 og utover?
Vi har en femårsplan for firmaet som inkluderer tillegg av en digital bank, bygging av et leverbart kryptotilbud via en separat regulert enhet og oppnåelse av en uavhengig FCA asset management lisens som i hovedsak vil bli distribuert for å administrere fortjenesten til firmaene, bonuser til ansatte og bedriftens overskudd. Hver krone vi tjener over denne perioden, har vi til hensikt å investere tilbake i det som skal bli et større nettverk av regulerte selskaper.
På kort sikt er vi 100 % fokusert på å presse våre CFD-derivatpriser ut på markedet, da vi ikke kan finne en konkurrent øst eller vest som kan slå vår pris/provisjonskombinasjon. En dristig uttalelse, men vi har ennå ikke funnet en. Seks måneders hardt arbeid har lønnet seg, og som med valuta- og metallvirksomheten vil vi søke å utvide salget vårt og diversifisere produkttilbudet vårt globalt aggressivt gjennom 2022 og 2023 mens vi jobber mot våre strategiske mål.
Med våre FinTech-firmaer har vi etablert en megler i en boks-løsning som spenner over alt som kreves for enhver nystartet megler fra handelsplattformer, kopihandelsteknologi, PAMM/MAMM, hosting, CRM, Likviditet og viktigst av alt uten tvil vår veiledning og erfaring. Det er en rekke tekniske produkter som ikke dekkes her, men det er ikke nok plass til å dekke alt.
Vi vil se på å utvide salget aggressivt til Europa, Midtøsten og Latin-Amerika i løpet av det kommende året og håper å oppnå de samme suksessene som vi har hatt i Australasia i løpet av en utrolig kort tidsramme. Vår eksepsjonelle vekst til dags dato har vært uten en eneste selger...
Afrika er også en mulighet vi undersøker, og med vårt utvalg av produkter tror vi at vi kan tilby et alternativ til eksisterende operatører i denne regionen med en mer målrettet tilnærming.
Kulturen vår er virkelig en av øst møter vest når vi tar i bruk de strenge regulatoriske kravene til FCA-regulerte firmaer gitt min bakgrunn (og åpenbart som et ASIC-regulert firma) og på en forsvarlig måte henter klassens beste likviditet på tvers av et bredt spekter av produkter over tid hvor vi presenterer et verdiforslag til det institusjonelle markedet.
Hvis vi ikke kan rangere oss selv blant de tre beste likviditetstilbyderne i noen aktivaklasse, vil vi rett og slett ikke tilby disse produktene. Dette er en referanse for handelsøkt for handelsøkt, vi måler oss mot alle viktige konkurrenter og vil være en nøkkel til vår langsiktige suksess.
Firmaet ble etablert på 1990-tallet, men vi kjøpte det først for tolv måneder siden og i ni måneder fokuserte vi på investeringer i infrastruktur, robust drift, rekruttering av de beste talentene og selvfølgelig innhenting av den beste likviditeten.
Siden jeg tiltrådte stillingen som administrerende direktør i januar i år har volumene våre vokst tredoblet, firmaet er lønnsomt, vi har sikret oss noen ekstremt høyprofilerte kunder, og vi kan bare se en lysende fremtid hvis vi holder fast ved våre kjerneprinsipper som inkluderer å ta i bruk å endre på en kontrollert og forsvarlig måte ved å utnytte vår kombinerte kjerneindustrierfaring. Og, selvfølgelig, lytte alltid til kundenes krav.
Til slutt vil jeg takke deg for din tid og tålmodighet med å lytte til min visjon for Alpha Trade!
Ta gjerne kontakt med Richard direkte via [e-postbeskyttet] eller send ham en melding via linkedin eller Alpha Trade direkte gjennom [e-postbeskyttet] or [e-postbeskyttet].
Finance Magnates snakket med Richard Whelan, administrerende direktør i Alpha Trade for hans dyptgående perspektiv på hans nåværende rolle og erfaring i bransjen.
Hva er din bakgrunn innen investeringsbank og startups og hvordan har den forberedt deg for din nåværende rolle?
Personlig i 1995, etter å ha oppnådd en BA i økonomi og postgraduate kvalifikasjoner i finans i UCD, Dublin, begynte jeg umiddelbart i Deutsche Bank hvor jeg drev valutaoperasjoner, pengemarkedsoperasjoner og fastinntektsoperasjoner i løpet av mine fire år der, etter først å ha jobbet i betalingsundersøkelsesteamet som ikke var spennende, men ga meg en forståelse av mekanikken til kontantavregningssystemer.
Jeg flyttet til JP Morgan hvor jeg over åtte år ledet enheten for mellomkontorposisjon, FX & Money Market Operations, og senere flyttet jeg inn i prosjekter der jeg skapte en nisje der ledelsen stolte på at jeg skulle føre tilsyn med infrastruktur og operasjonell (I&O) bygging ut og tester for alle nye kontanter og derivatprodukter og kjører deretter disse divisjonene til de er stabile, plasserer divisjonene innenfor passende praksis i banken og går deretter videre til neste nye produkt.
Antall initiativer er for mange til å listes opp, men inkluderer CLS Operations, likviditetsbytteavtaler mellom enheter og erstatning av hovedbok.
Jeg var senere programleder for UBS' IRS, CDS og Structured OTC Derivatives-virksomhet, noe som eksponerte meg for en eksplosjon av nye produkter i løpet av en kort periode og overvåket opptil 150 nye produktrelaterte prosjekter til enhver tid.
I løpet av denne tiden representerte jeg også de amerikanske bankene i en rekke bransjearbeidsgrupper som ulike SWIFT-arbeidsgrupper, DTCC-arbeidsgrupper, CLS-arbeidsgrupper og tre inn for sjefen min i Federal Reserve Foreign Exchange Committee (FXC).
Rett før finanskrisen begynte jeg i Northern Trust Company som Global Head of Treasury Operations.
Min tiltenkte rolle som Global Head of Treasury Operations i Northern Trust var å distribuere fremvoksende teknologi for å erstatte menneskelig intervensjon på tvers av alle kontantoperasjoner i banken, men på grunn av finanskrisen brukte jeg to år på off-shore stillinger fra alle mine globale divisjoner til lavprisdriftssentraler, og alle teknologibudsjetter ble slynget opp.
Dette sammen med den saktegående karakteren til beslutningstaking med bankene førte til at jeg pivoterte og utnyttet alle ferdighetene jeg hadde utviklet fra å jobbe i den saktegående sektoren til bedriftsgiganter, da det var innlysende at de ikke var smidige nok til å ta i bruk den nye. tilgjengelige teknologier og holde tritt med markedet.
I løpet av denne ustabile perioden ville jeg ha ukentlige samtaler med Federal Reserve of Chicago som konsulterte meg for å gi farge angående både stabiliteten i banksektoren og spesielt eventuelle mulige fremtidige misligholdsrisikoer innen finansinstitusjoner.
Dette førte meg inn i megler- og forhandlervirksomheten ettersom beslutningsprosessen ville gå raskere og jeg kunne gjennomføre endringer på styrenivå og implementere denne endringen innen en brøkdel av tiden og kostnadene. Jeg hadde lært ryggraden i bransjen fra investeringsbankene, depotbankene og private bankene, og det var på tide å bruke denne kunnskapen på en måte som kunne ha en mye mer effektiv innvirkning.
Min første oppstart var et FCA Regulated Broker-Dealer-firma med Marcus Cumberland, og vi etablerte FIXI PLC og i løpet av min periode der var jeg COO og CTO på forskjellige punkter ved siden av å ha tilsyn med mellomkontoret og handelsdesk.
Mens FIXI PLC blomstret der, og vi ga likviditet til en rekke banker, hedgefond, bedrifter til velkjente privatkunder med Ultra High Net Worth.
Vi utviklet en svært aggressiv og vellykket proprietær handelsdesk i tillegg til å anskaffe og integrere de etablerte forex-operasjonene til Rosthenthal Collins.
Teamet mitt klarte også innhenting av likviditet, og jeg var ansvarlig for å utvikle en meget vellykket algoritmisk arbitrage-handelsplattform som alene dekket alle bedriftenes driftskostnader.
Etter å ha vært sentral i FIXIs vekst fra et selskap som kjøpte FCA-lisensen til å bli en institusjonell likviditetsleverandør med stor bulge som utfører høyere volumer enn de fleste banker med en liten brøkdel av behovet for menneskelige ressurser ved å ta i bruk denne fremvoksende eFX-teknologien, var det eneste logiske skrittet videre. å drive min egen megler-forhandler.
Siden FIXI PLC har jeg kjøpt regulatorisk lisensiering direkte og vært administrerende direktør for to svært skalerbare FCA-regulerte megler-forhandlere som betjener privatkunder og institusjonelle kunder, og et FCA-regulert kapitalforvaltningsfirma, ved siden av å etablere og være administrerende direktør for en FCA-regulert elektronisk pengeinstitusjon .
Kombinasjonen av alle de ovennevnte har posisjonert meg perfekt til å lansere min første megler-forhandler som eier og administrerende direktør sammen med mine verdsatte partnere og vårt erfarne lederteam som jeg har kjent og respektert i mange år.
Våre talenter ligger på vidt forskjellige områder, og vi har forskjellige personligheter, men vi oppnår alltid konsensus via dette mangfoldet gjennom å undersøke alle vinklene og redusere alle risikoer uten å hindre bærekraftig vekst med våre kunders interesser alltid i forkant av våre sinn.
Kan du utdype din erfaring og engasjement med Alpha Trade, nemlig dine innspill til nye og innovative produkttilbud?
Alpha Trade ble født ut av mange samtaler med partnerne, seniorpartnere og ledere for regulatorisk overholdelse ved et betydelig advokatfirma og en aksjehandler i Deutsche Bank, proprietær valutahandler i Axi og risikosjef i VantageFX, som siden har bygget to vellykkede FinTech-firmaer hvis teknologi nå driver mye av Alpha Trades-virksomheten.
Ved siden av det ovennevnte har vi en erfaren CTO (Dean Yu) med lang erfaring med all industristandardteknologi og all proprietær teknologi som tilbys via disse firmaene.
Vårt oppdrag er helt klart, vi identifiserte et gap innenfor den institusjonelle og kjøpe sideplass for en ren, etisk, transparent likviditetsleverandør som kunne hente både den beste og mest unike likviditeten i markedet via våre forbindelser uten å gå ned på prime of prime route med alle de vanlige mistenkte som i hovedsak resirkulerer Citibank og Barclays priser som sine egne.
Vi utviklet og eier likviditetskilder fra et bredt spekter av kilder og tilpasser det spesifikt til våre kunders behov.
Vi målrettet spesifikt de beste investeringsbankene for deres likviditet i markedet, de beste hedgefondene i markedet, la til en bredspektret likviditetsleverandør for å låse inn standard eFX-bankstrømmer og for å legge til en ekstra fordel henter vi likviditet fra en rekke andre store, men skreddersydde likviditetspooler som kunne tilby skjeve priser, noe som gjør vår prissetting unik og fleksibel for valuta og edle metaller.
Vi har replikert denne tilnærmingen i Digital Asset-likviditetsinnhenting gjennom å følge omfattende investeringsundersøkelser på alle deler av denne bransjen i flere måneder. Vi ser på likviditetstilførsel i Digital Assets som den neste store tingen, og vi er allerede uten tvil ledende på feltet.
Vårt mål er å utvikle relasjoner med hundrevis av høyfrekvente kunder, alt fra megler-forhandlere til hedgefond, Family Offices og andre kjøpssidespillere og samarbeide ved å bruke vår eksisterende OTC-prisgenereringsteknologi for å lage skreddersydde dype likviditetspooler som nøyaktig samsvarer med utførelseskravene deres. matche dem med likviditetsleverandører som er opptatt av å forbruke deres flyt.
Vi får sjelden eller aldri klager fra kunder. Det er et ekte partnerskap på kundesiden, og våre likviditetsleverandører gir oss mer enn gjerne sine valgstrømmer, da de vet at vi fullt ut forstår hvorfor de har gitt oss linjene de har, og vi tillater ikke at disse utnyttes eller åpnes. å mishandle.
Siden vi tiltrådte administrerende direktør i februar i år, har volumene våre femdoblet seg innen utgangen av april til rundt 1.2 milliarder om dagen, og vi forventer at dette vil øke med 70 % i juni 2022. Måneder med ekstremt hardt arbeid satt virkelig horisontalt skalerbar infrastruktur på plass og stille anskaffelse av vårt nettverk av klienter lønner seg nå.
Det er en balansegang, men etter tjuesju år i bransjen kjenner jeg alle deltakerne i bransjen og de jeg ikke kjenner, partnerne mine kjenner dem godt, så det er investert et vell av goodwill i denne virksomheten, som vi er ikke i ferd med å brenne.
Hvor passer Alpha Trade inn i det bredere markedet og på hvilke måter skiller selskapet seg fra konkurrentene?
Vår kant er enkel. Vi kan tilby dedikerte skreddersydde likviditetspooler som matcher kundens eller deres kunders krav perfekt og samtidig unngår konflikter med våre likviditetsleverandører.
Mange av kundene våre klikker og handler i klipp på opptil USD 100 millioner, og mange andre handler også med USD 100-klipp, og vi har passende bassenger for dem alle på grunn av mangfoldet av likviditet vi har hentet inn.
Gitt dette kan vi tilby priser på dybden som er uten sidestykke, og det er grunnen til at virkelig store hittere og store "sikringsfirmaer" kommer til meg. De er glade for å nå prisene våre i USD 50 millioner i majors og oppnå en bedre VWAP enn maskingevær i hele markedet.
Fyllingsgraden vår når en klient er parkert i det skreddersydde bassenget deres er over 99.9 %. Denne garantien for utførelse til så konkurransedyktige priser i dybden er noe ingen andre firmaer kan tilby i praksis. Alle konkurrentene våre har de samme toppprisene på bokoverskriftene, men i dybden differensierer vi oss enormt.
Alle kan vise valgpriser London-dag halvparten av tiden i EURUSD, men å konsekvent tilby stramme priser på dybden er noe svært få er villige til å tilby, og til vårt prispunkt sitter vi alene.
Hva er noen av de største utfordringene bedrifter i detaljhandelen står overfor?
Alpha Trade opererer ikke i detaljhandelen og aksepterer kun institusjonelle eller profesjonelle kunder. Vi har en økende populasjon av ASIC Retail Broker-Dealer-kunder som bruker vår likviditet sammen med flere globale detaljmegler-dealer-kunder.
Sett til side de store endringene i det regulatoriske miljøet, har mange operatører i detaljhandelen ikke tilpasset seg endringer og jakter fortsatt på "myk flyt" som knapt eksisterer i vår virksomhet.
Koble dette og utbredelsen av martingale til gjennomsnittlige nettalgoer som er så utbredt nå, sammen med en sta tilnærming til å ikke aktivt administrere risikoboken deres pluss mangel på volatilitet som har straffet disse firmaene de siste fem årene. Volatiliteten er tilbake foreløpig, men disse firmaene må tilpasse seg eller dø etter vår mening. De må samarbeide med en passende likviditetsleverandør som kan matche deres risikosikringsstrategier. Alpha sitter komfortabelt i denne plassen.
Sammenlign dette imidlertid med østen med den fenomenale innovasjonen innen digital aktivahandelsteknologi, detaljmarkedet har blitt mye mer mangfoldig, smartere og den gamle modellen for å målrette myk FX-flyt er praktisk talt død slik vi ser det. Det er svidd jord. Hver detaljmegler bør håndtere risiko smart og skape nye måter å generere inntekter på via tilleggsprodukter.
Alpha Trade kan hjelpe disse meglerne med vår likviditetsforsyning, som ved siden av en eksepsjonell valuta og metaller inkluderer digitale eiendeler, enkeltnavnaksjer og et stort utvalg av andre CFD-aktivaklasser. Dette gir kundene deres mulighet til å diversifisere sine handelsporteføljer og få tilgang til markeder som tidligere ikke var tilgjengelige via en enkelt plattform. Og ettersom disse meglerne bruker en mer risikobevisst tilnærming og STP eller sikring, finner vi dem som ringer oss for å hjelpe dem med å optimere sin P&L for handel.
Er det noen ny utvikling i pipelinen hos Alpha Trade i H2 2022 og utover?
Vi har en femårsplan for firmaet som inkluderer tillegg av en digital bank, bygging av et leverbart kryptotilbud via en separat regulert enhet og oppnåelse av en uavhengig FCA asset management lisens som i hovedsak vil bli distribuert for å administrere fortjenesten til firmaene, bonuser til ansatte og bedriftens overskudd. Hver krone vi tjener over denne perioden, har vi til hensikt å investere tilbake i det som skal bli et større nettverk av regulerte selskaper.
På kort sikt er vi 100 % fokusert på å presse våre CFD-derivatpriser ut på markedet, da vi ikke kan finne en konkurrent øst eller vest som kan slå vår pris/provisjonskombinasjon. En dristig uttalelse, men vi har ennå ikke funnet en. Seks måneders hardt arbeid har lønnet seg, og som med valuta- og metallvirksomheten vil vi søke å utvide salget vårt og diversifisere produkttilbudet vårt globalt aggressivt gjennom 2022 og 2023 mens vi jobber mot våre strategiske mål.
Med våre FinTech-firmaer har vi etablert en megler i en boks-løsning som spenner over alt som kreves for enhver nystartet megler fra handelsplattformer, kopihandelsteknologi, PAMM/MAMM, hosting, CRM, Likviditet og viktigst av alt uten tvil vår veiledning og erfaring. Det er en rekke tekniske produkter som ikke dekkes her, men det er ikke nok plass til å dekke alt.
Vi vil se på å utvide salget aggressivt til Europa, Midtøsten og Latin-Amerika i løpet av det kommende året og håper å oppnå de samme suksessene som vi har hatt i Australasia i løpet av en utrolig kort tidsramme. Vår eksepsjonelle vekst til dags dato har vært uten en eneste selger...
Afrika er også en mulighet vi undersøker, og med vårt utvalg av produkter tror vi at vi kan tilby et alternativ til eksisterende operatører i denne regionen med en mer målrettet tilnærming.
Kulturen vår er virkelig en av øst møter vest når vi tar i bruk de strenge regulatoriske kravene til FCA-regulerte firmaer gitt min bakgrunn (og åpenbart som et ASIC-regulert firma) og på en forsvarlig måte henter klassens beste likviditet på tvers av et bredt spekter av produkter over tid hvor vi presenterer et verdiforslag til det institusjonelle markedet.
Hvis vi ikke kan rangere oss selv blant de tre beste likviditetstilbyderne i noen aktivaklasse, vil vi rett og slett ikke tilby disse produktene. Dette er en referanse for handelsøkt for handelsøkt, vi måler oss mot alle viktige konkurrenter og vil være en nøkkel til vår langsiktige suksess.
Firmaet ble etablert på 1990-tallet, men vi kjøpte det først for tolv måneder siden og i ni måneder fokuserte vi på investeringer i infrastruktur, robust drift, rekruttering av de beste talentene og selvfølgelig innhenting av den beste likviditeten.
Siden jeg tiltrådte stillingen som administrerende direktør i januar i år har volumene våre vokst tredoblet, firmaet er lønnsomt, vi har sikret oss noen ekstremt høyprofilerte kunder, og vi kan bare se en lysende fremtid hvis vi holder fast ved våre kjerneprinsipper som inkluderer å ta i bruk å endre på en kontrollert og forsvarlig måte ved å utnytte vår kombinerte kjerneindustrierfaring. Og, selvfølgelig, lytte alltid til kundenes krav.
Til slutt vil jeg takke deg for din tid og tålmodighet med å lytte til min visjon for Alpha Trade!
Ta gjerne kontakt med Richard direkte via [e-postbeskyttet] eller send ham en melding via linkedin eller Alpha Trade direkte gjennom [e-postbeskyttet] or [e-postbeskyttet].
Kilde: https://www.financemagnates.com/thought-leadership/taking-alpha-trade-to-the-top/