Swaap lanserer First Market Neutral Automated Market Maker som motstår varig tap

En ny tilnærming til å løse varig tap?

Automated Market Maker (AMM)-brukere taper milliarder av dollar hvert år på permanent tap. En fersk akademisk studie påpekte også at rundt 50 % av Uniswap v3-likviditetsleverandørene (LP-er) opplevde negativ avkastning.

Så langt har vi sett noen AMM-protokoller som prøver å takle problemet med permanent tap, som Bancor og dets forsikringssystem. Bancor valgte å ikke direkte adressere varig tap, men heller å sikre seg mot denne risikoen.

Swaap og dets banebrytende Matrix Market Maker prøver å løse permanent tap direkte og bli den aller første markedsnøytrale Automated Market Maker, og låser opp mer effektivitet for DeFi ved å begrense arbitrage-handel.

Swaap kan være en velsignelse for både likviditetsleverandører og handelsmenn, da Cyrille Pastour, medgründer av Swaap Labs, sa: "Impermanent Tap påvirker både LP-avkastningen og handelsgebyrene negativt. Ved å adressere det naturlig, er Swaap et avgjørende skritt mot bredere DeFi-adopsjon.»

Med Swaap har likviditetsleverandører nå muligheten til å tjene passive avkastninger uten å bekymre seg for varig tap.

Hva er Impermanent Loss?

Varig tap er et tap av penger som oppleves av likviditetsleverandører på tradisjonell AMM på grunn av divergens mellom aktivapriser i en pool. Hovedårsakene bak dette fenomenet er utformingen av tradisjonell AMM som bruker den konstante produktformelen for å balansere bassenget og det faktum at de ikke integrerer informasjon utenfor kjeden.

Dette fører til arbitragesituasjoner som gagner arbitragere på bekostning av likviditetstilbydere.

For eksempel, hvis du investerer 1 ETH & 1000 DAI i en pool når 1 ETH = 1000 DAI, her er det varige tapet du vil oppleve.

Tradisjonell AMM prøver å kompensere for permanent tap ved å kreve høye gebyrer til handelsmenn. Så det permanente tapsproblemet blir et problem for både likviditetsleverandører og handelsmenn, og de eneste vinnerne er arbitragere.

Hvordan løser Swaap varig tap?

Kjerneideen til Swaap er å prøve å gi tilbake så nært som mulig mengden av underliggende eiendeler likviditetsleverandører levert til poolen.

For å gjøre det har Swaap blitt inspirert av algoritmer de aktive markedsskaperne har brukt i årevis i TradFi & CeFi. Plattformen utnytter både orakler og en dynamisk modul for å beregne eiendelspriser:

Chainlink Price Feeds gir markedsdata som brukes til å bestemme "middelprisen" på eiendeler på plattformen
En dynamisk spredning beregnes for å bidra til å beskytte bassenget under flyktige forhold. Den dynamiske spredningen er basert på en volatilitetsprediksjon basert på prisdata fra Chainlink, en stokastisk beregning og poolens likviditet.

Swaap lanseres på polygon

Swaap er live på Polygon-nettverket. Dette vil garantere at transaksjoner blir raskere og billigere enn på Ethereum, med en mye høyere orakelfrekvens, samtidig som de opprettholder de høyeste sikkerhets- og kompatibilitetsstandardene.

I utgangspunktet vil det være en unik pool som består av tre eiendeler: ETH, BTC og USDC. Bassenget vil være kvalifisert for tilbakevirkende belønninger. Dette betyr at LP-er som setter inn sin likviditet vil motta ytterligere native tokens, basert på deres bidrag til poolen.

Swaap har blitt revidert av to kjente selskaper: Chain Security og Runtime Verification. Et nødvendig skritt i et DeFi-økosystem som altfor ofte lider under mediedekningen av en rekke høyprofilerte skandaler.

Protokollen støttes av DeFi & Web 3-eksperter som Julien Bouteloup (CEO & Founder, Stake Capital), Pascal Gauthier (CEO Ledger), Meltem Demirors (CSO Coinshares), Richard Ma (CEO Quantstamp), Mounir Benchemled (CEO Paraswap) eller Frédéric Montagnon (styreleder Arianee).

Referanselinker:

Nettsted: https://www.swaap.finance/

Beta: https://beta.swaap.finance/