S&P 500 ikke nok? 10 super-lavrisiko-måter å tjene på Fed-renteøkninger

Renteøkninger skremmer de fleste S&P 500-investorer. Og med god grunn. Men ETFer tilbyr en lavrisiko måte å faktisk tjene penger på dem.

X

De 10 største ultrakortsiktige obligasjons-ETFene, inkludert iShares Short Treasury Bond (SHV), JPMorgan Ultra-Short Income (JPST) og SPDR Bloomberg Barclays 1-3 Month T-Bill (BIL), så deres fremtidsrettede avkastning tredobles, sier en Investor's Business Daily-analyse av data fra ETF.com, Morningstar Direct, S&P Global Market Intelligence og MarketSmith.

Disse supersikre ETF-ene betaler nå fremtidig avkastning på gjennomsnittlig 2.57 %, opp fra bare 0.8 % de siste 12 månedene. Det er et hopp som gjør disse ETF-ene til levedyktige steder å gjemme seg til S&P 500 finner fotfeste. Det slår til og med de omtrent 2 % avkastningene som betales av høyavkastningssparekontoer.

"Ultrakorte ETFer gir svært tiltalende avkastning og kommer med likviditeten til en ETF," sa Todd Rosenbluth, forskningssjef i VettaFi.

Hva driver opp sikre ETF-avkastninger?

Jerome Powell er seriøs om å øke rentene for å bremse økonomien. Fed har allerede jekket opp kortsiktige renter fire ganger i år, sier Bankrate.com. Fed tok rentene i begynnelsen av året i et område på 0.25 % til 0.5 % helt opp til et område på 3 % til 3.25 %.

Og det er ikke gjort. De fleste investorer forventer at rentemålet vil nå et område på 3.75 % til 4 % ved Feds møte i november, sier CME FedWatch-verktøy. Og de fleste investorer ser at rentene hopper igjen til et område på 4.25 % til 4.5 % innen desembermøtet.

Slike raskt stigende priser er giftig for spekulative vekstaksjer. Disse selskapenes planer om å tjene penger i en fjern fremtid er mindre verdt i dag. Det koster investorer mer i tapt interesse å vente på at de fremtidige fortjenestene skal vises.

Og det er trekningen av ultrakortsiktige obligasjons-ETFer. Rentene dine vil stige nesten like raskt som Fed kan øke kortsiktige renter. "Et panisk rentemarked sliter med å prise den 'riktige' mengden topp Fed innstramming, og driver hele rentekurven høyere», ifølge en Bank of America-rapport.

Hvor finner du sikker avkastning

De fleste av obligasjonene som en ultrakortsiktig obligasjons-ETF eier, forfaller på mye mindre enn ett år. Dette betyr at selv om rentene stiger mer, vil avkastningen din snart følge.

Hvorfor er det en fordel i en periode med raskt stigende priser? iShares Short Treasury Bond har en gjennomsnittlig varighet på bare fire måneder. Det betyr at hvis rentene stiger, vil porteføljen friskes opp med nyere obligasjoner med høyere avkastning på mindre enn et halvt år. Og det er grunnen til at avkastningen nå er 2.59 %, opp fra 0.4 % de siste 12 månedene.

Vanguard Total Bond Market ETF (BND), derimot, har obligasjoner med en gjennomsnittlig durasjon på 6.7 år. Ja, det gir mer: 3.7 %. Men det vil bevege seg høyere mye saktere enn med kortsiktige obligasjoner.

"Når Fed fortsetter å øke renten, søker investorer etter alternative inntektsmuligheter i tillegg til obligasjonsfond med investeringsgrad som BND," sa Rosenbluth.

Advarsel: Inflasjon

Det er bare en advarsel. Så fristende som en avkastning på 2.6 % kan høres ut, spesielt med S&P 500 ned nesten 20 % i år, inflasjon er en faktor. Med nesten 10 %, eroderer dagens skyhøye inflasjon avkastningen på obligasjons-ETFen din.

Ta vår anonyme undersøkelse og fortell oss hva du liker (og ikke liker)

Om nettmegleren din.

Ti deltakere vil vinne et Amazon-gavekort på $50.

Og det er derfor ultrakortsiktige obligasjons-ETFer kan være et godt sted å gjemme seg nå, men er ikke langsiktige pengeskapere. Rosenbluth tror fortsatt ETF-er med høy avkastning fungerer for langsiktige beholdninger for en viss inflasjonsbeskyttelse. SPDR Portfolio S&P 500 High Dividend ETF (SPYD) har et utbytte på 4.1 %. Siden obligasjons-ETFer omsettes som aksjer, kan du imidlertid raskt selge og flytte pengene dine.

"ETF-er med høy utbytte gir jevn inntektsgenerering, men er også knyttet til aksjer som svinger," sa han.

Mest populære Ultra-Short-Term Bond ETFer

Deres løpende avkastning doblet seg fra de siste 12 månedene og forventes å stige ytterligere

Kilder: IBD, ETF.com, Morningstar Direct, S&P Global Market Intelligence