Når du administrerer reiregget ditt pensjonering, er det en rekke avgjørelser å ta rundt hvilke uttaksrate å bruke og hvordan rebalansere porteføljen din. Men kanskje det viktigste er å svare på hvilke typer investeringer du bør gjøre etter at du har forlatt arbeidsstyrken. En viktig strategisk avgjørelse i denne forbindelse avhenger av om pensjonister bør dreie mot sikrere inntektsinvesteringer eller formueinvesteringer, som har potensiale for mer robuste belønninger. Når det gjelder pensjonister, er inntektsinvestering et mye bedre valg når det gjelder å sikre at pengene dine varer gjennom de gyldne årene, ifølge en studie i juli fra Dimensional Fund Advisors. La oss sammenligne investeringsstrategier for formue og inntekt for din pensjonisttilværelse.
A finansiell rådgiver kan hjelpe deg med å lage en finansiell plan for å maksimere pensjonssparingene dine og avverge uthulingen av midlene dine fra inflasjon.
Formuefokusert investering vs. inntektsfokusert investering
Selv om det finnes mange forskjellige typer investeringsstrategier, er to av de vanligste formuefokusert investering og inntektsfokusert investering.
Formuefokusert investering, også kjent som vekstinvestering, er avhengig av aksjemarkedsgevinster for å øke investorkapitalen. Å investere i vanlig bestand er et eksempel på formuesfokusert investering. Hvis en investor kjøper en andel av et selskap for $100, for eksempel, og selger den når den er verdt $300, har han lagt til $200 verdt av formue til deres portefølje, gjennom hele veksten av markedet.
Inntektsfokusert investering, derimot, retter seg mot investeringer som vil skape garanterte penger for porteføljen din. Inntektsfokusert investering blir ofte sett på som en mindre risikofylt investering, men med det følger mindre potensiale for store belønninger. Kjøper bedrifter obligasjoner er en type inntektsinvestering. I dette scenariet kjøper du en obligasjon fra et selskap, som i hovedsak betyr at du låner ut penger til firmaet. Du får da betalt tilbake med renter over en periode. Igjen, det er ikke potensialet for store vindfall som følger med formuesinvesteringer, men du er garantert en viss inntekt. Aksjer med utbytte er en måte å kombinere formue og inntektsinvestering på: Det er potensial for stor vekst fra aksjen, men du vil også se en utbytteutbetaling, penger utbetalt til aksjonærene enten månedlig, kvartalsvis eller årlig.
Forskning viser at inntektsinvestering er tryggere for pensjonister
Dimensjonale fondrådgivere publiserte en studie 26. juli som sammenlignet tre dårlige investeringsscenarier. Disse inkluderer dårlige aksjemarkedsavkastninger, inflasjonen øker og renten går ned. Studien konkluderte med at pensjonister som bruker en formuefokusert tilnærming til å investere i pensjonisttilværelsen, står overfor mye høyere risiko enn de som er avhengige av inntektsinvesteringer.
Når man sammenlignet begge typer investorer, forestilte Dimensional seg et scenario der begge gir regelmessige bidrag til pensjonskontoer fra 25 år og begge går av ved 65 år, hvor alle pengene ble investert i aksjer i begynnelsen av sparingen og glir ned til et eventuelt landingspunkt. med sikrere investeringer i blandingen som obligasjoner. I denne simuleringen forventet Dimensional at begge typer investorer skulle planlegge for en 30-års pensjonering.
Den første investoren ender på 65 med en portefølje som består av 50 % aksjer og 50 % kortsiktige nominelle obligasjoner. Den andre investoren ender på 65 med en portefølje som består av 25 % aksjer og 75 % renteinvesteringer. Derfra kjørte Dimensional en "pensjonsstresstest" der en rekke økonomiske forhold ble brukt på de hypotetiske porteføljene for å se hvordan de klarte seg.
For alle scenarier gikk porteføljen fokusert på formue tom for aktiva ved 85-årsalderen 5.7 % av tiden, og 95 30.1 % av tiden. Derimot sviktet porteføljen med en inntektsfokusert investering bare 0.1 % av tiden med 85 og 20.2 % av tiden med 95.
Inflasjon og pensjonsinvestering
Inflasjon, enkelt definert, er en markedsomfattende økning i prisene på varer og tjenester, som resulterer i at penger har mindre kjøpekraft. Mens inflasjon påvirker alle som deltar i et marked, har den potensialet til å ha en enda større innvirkning på pensjonister som ikke lenger aktivt tjener inntekt, ettersom pengene de har spart blir mindre og mindre verdifulle ettersom årene går, noe som betyr at deres sparing vil dekke færre utgifter.
Dimensional-studien så spesifikt på hvordan formuesfokuserte og inntektsfokuserte porteføljer ville klare seg hvis det er uventet høy inflasjon. Høy inflasjon resulterer i en sviktrate på 8.4 % innen 85 år for den formuesfokuserte porteføljen, mens den inntektsfokuserte porteføljen fortsatt svikter bare 0.1 % av tiden. Ved 95 år går en formuesfokusert portefølje tom for penger 36.3 % av tiden når det er høyere inflasjon enn forventet, mens sviktprosenten for en inntektsfokusert portefølje holder seg på 20.2 %.
Bottom Line
Du har mange valg å ta når du sparer til pensjonisttilværelsen og administrerer investeringene dine i pensjonisttilværelsen selv. En viktig avgjørelse dreier seg om hvordan du vil bygge porteføljen din når den aktive inntjeningsdelen av livet ditt er ferdig og du bare prøver å bevare rikdommen din slik at den varer til du har stokket av denne dødelige spolen. Denne studien presenterer sterke bevis på at en inntektsfokusert portefølje er det alternativet som mest sannsynlig vil komme deg gjennom livet ditt uten en større katastrofe, så sørg for å vurdere det når du planlegger investeringene dine under pensjonisttilværelsen.
Pensjonistplanleggingstips
A finansiell rådgiver kan hjelpe deg med å utarbeide en økonomisk plan for å sikre at du har nok penger til å komme deg gjennom de gyldne årene. SmartAsset sitt gratisverktøy matcher deg med opptil tre finansielle rådgivere i ditt område, og du kan intervjue rådgivermatchene dine uten kostnad for å avgjøre hvilken som er riktig for deg. Hvis du er klar til å finne en rådgiver som kan hjelpe deg med å nå dine økonomiske mål, kom i gang nå.
Hvis du ikke sparer til pensjonering likevel, begynn nå. Hvis du har tilgang til en arbeidsplasspensjoneringsplan som en 401 (k), sørg for å dra nytte av det.
Bildekreditt: ©iStock.com/Aslan Alphan
Kilde: https://finance.yahoo.com/news/retirees-could-beat-inflation-investment-130037641.html