Fjoråret var brutalt for de fleste investorer, det er bare ingen vei utenom det. De S & P 500 indeksen falt 19 % gjennom året, rammet av en rekke motvind inkludert hardnakket høy inflasjon, Federal Reserves overgang til pengeinnstramming, forsyningskjeder som bare ikke ville stivne, Kinas langvarige lockdown-politikk, Russlands krig i Ukraina ... listen var lang.
Men tap i denne skalaen fører med seg muligheter, i form av lavere aksjekurser. Aksjeanalytikerne hos Morgan Stanley har ikke viket unna den grunnleggende markedssannheten, og blant deres valg er noen fundamentalt sunne aksjer som hadde registrert kraftige aksjekurstap i 2022.
Vi har brukt TipRanks-plattformen til å finne detaljene om to av disse valgene; Morgan Stanleys analytikere ser mer enn 50 % oppside fremover for dem begge, så la oss se nærmere nå.
Lifestance Health Group (LFST)
Vi starter med Lifestance Health Group, et selskap grunnlagt for bare 5 år siden som raskt har tatt en ledende posisjon innen leverandør av psykisk helse. Lifestance tilbyr et bredt spekter av både personlige og virtuelle polikliniske psykiske helsetjenester for voksne, ungdom og barn, gjennom rundt 600 sentre i 32 stater. Selskapet har en stab på mer enn 5,400 psykologer og terapeuter, avanserte sykepleiere og psykiatere.
Som helsesegment har psykisk helse en stadig voksende profil. Det sosiale stigmaet som lenge er tildelt disse problemene har begynt å avta, og pasienter er mer villige og mer sannsynlige til å søke behandling. Dette er det underliggende faktum som har gitt Lifestance en jevn serie med sekvensielle inntektsgevinster – beskjedne, men reelle – siden den ble børsnotert sommeren 2021. I det siste rapporterte kvartalet, 3Q22, rapporterte selskapet totalt 217.6 millioner dollar ved topplinje, en gevinst på 25 %, eller 43.8 millioner dollar, år over år.
Det var forbedringer på bunnlinjen også. Lifestance hadde et netto tap på 37.9 millioner dollar i kvartalet, sammenlignet med et tap på 120.5 millioner dollar i samme periode i fjor. Tapet i 3Q22 ble hovedsakelig tilskrevet en "aksjebasert kompensasjonskostnad" på totalt 34.9 millioner dollar. På en positiv note rapporterte selskapet en justert EBITDA på 15.4 millioner dollar, opp 43 % år/år.
På balansen så Lifestance 5.7 millioner dollar i kontantstrøm fra driften i 3. kvartal, for totalt 16.9 millioner dollar i løpet av de ni månedene frem til 30. september 2022. Per den datoen hadde selskapet 90.3 millioner dollar i kontanter, og en netto langsiktig gjeld på 212 millioner dollar.
Nøkkelpunktet for investorene i den siste resultatrapporten var veiledningen, som kom under analytikernes forventninger. Selskapet spådde omsetning i fjerde kvartal mellom $4 millioner og $215 millioner, og savnet prognosen med 220%. Aksjene har falt 8 prosent siden den gang.
Imidlertid Morgan Stanleys 5-stjerners analytiker Ricky Goldwasser nylig oppgraderte hennes rating på aksjen fra Equal-weight (dvs. Nøytral) til Overweight (dvs. Kjøp). Som støtte for denne holdningen påpeker Goldwasser selskapets nye ledelse og dens planer for å forbedre klinikerens oppbevaring og produktivitet.
"LifeStance har begynt å adressere tilbakemeldinger fra klinikere, med et mål om å forbedre netto klinikervekst og produktivitet. Nye initiativ inkluderer: å legge til frontlinjeressurser for å tiltrekke og beholde talenter, bygge et nytt kundesenter for å håndtere pasientfakturering og redusere legitimasjonstidslinjer. Selskapet begynner også å utnytte teknologi for å forbedre pasienttraktkonverteringen. Spesielt har plattformen for online booking og inntaksopplevelse (OBIE) blitt rullet ut i 14 stater og forventes å være live i alle 32 stater innen utgangen av Q2'23, sa Goldwasser.
"Vært å merke seg," la analytikeren til, "hvis LifeStance skulle forbedre klinikerens oppbevaring fra 80 % i dag til nivået før børsnoteringen på 87 %, kan det legge til mer enn 30 millioner dollar i årlig inntekt, eller 3 % til vårt estimat i 2024 ."
Sammen med hennes overvektsvurdering her, gir Goldwasser LFST-aksjen et kursmål på $8, noe som antyder et ett års oppsidepotensial på 61 % for aksjen. (For å se Goldwassers merittrekord, Klikk her)
Totalt sett er det 6 nylige analytikeranmeldelser for LFST-aksjer, og de viser en jevn fordeling: 3 kjøp og 3 hold, for en moderat kjøp-konsensusvurdering. Aksjen handles for $4.98 og har et gjennomsnittlig kursmål på $7.46, noe som tilsier en oppside på 50% de neste 12 månedene. (Se LFST aksjeprognose på TipRanks)
Definitive Healthcare Corporation (DH)
Neste opp er Definitive Healthcare, et programvare- og dataanalyseselskap hvis kundebase inkluderer leger, betalere, sykehus og konsulenter på leverandørsiden av bransjen. Definitive tilbyr en dataplattform på SaaS-modellen, som gir brukerne muligheter til å samle, samle, forstå og navigere i informasjonen i helsesektoren. Definitive kaller produktet sitt for helsevesenet kommersiell intelligens, og skryter av at det brukes av mer enn 2.5 millioner leger og andre utøvere, og av mer enn 9,300 XNUMX sykehus over hele landet.
De siste årene har de åpenbare fordelene som dataanalyse gir for alle slags virksomheter gjort feltet til en stor bedrift i seg selv. Definitive har kjørt den bølgen til suksess, og siden børsnoteringen i september 2021 har selskapet sett stigende trender i både inntekter og inntjening. Det siste settet med økonomiske resultater som Definitive ga ut var for 3Q22, og viste en økning på 33 % fra år til år på topplinjen, til 57.4 millioner dollar. I samme periode vokste selskapets justerte resultat per aksje fra kun 1 cent til 6 cent. Ikke bare viste EPS sterk vekst på årsbasis, den kom også over anslaget på 5 cent.
Definitives virksomhet har også levert mye penger. Den uutnyttede frie kontantstrømmen i tredje kvartal var 15.5 millioner dollar, en imponerende 27 % av inntektene.
Aksjen var imidlertid ikke i stand til å motstå bjørneforholdene i 2022 og mistet 60 % av verdien i løpet av året.
Når det er sagt, ser vi fremover, Morgan Stanleys Craig Hettenbach ser mye å like med DH. Den 5-stjerners analytikeren skriver: «Mens makropress har en større enn forventet innvirkning på veksten mot 2023, styrer Definitive virksomheten godt, og vi forventer at selskapet opprettholder den beste lønnsomheten. Det er tidlige omganger for å ta i bruk analytics i helsevesenet, og Definitive har et godt forsprang, og utnytter sine primære datakilder og AI-motoren for å forbedre salgsinnsatsen til kundene betydelig. Med mindre enn 3 % kundepenetrasjon og en TAM på 10 milliarder dollar, ser vi en lang rullebane for vekst.»
Når vi ser fremover fra denne posisjonen, vurderer Hettenbach at DH-aksjer er overvektige (dvs. kjøp), med et kursmål på $18 for å indikere en ettårig potensiell gevinst på 51%. (For å se Hettenbachs merittrekord, Klikk her)
Vi ser her på en annen aksje med en jevn fordeling mellom analytikervurderingene; de 12 siste anmeldelsene går fra 6 til 6 for Buys and Holds, noe som gir aksjene deres Moderate Buy-konsensusvurdering. DH selger for $11.91, og gjennomsnittlig prismål på $15.33 antyder at det har ~29% oppside foran seg i år. (Se DH aksjeprognose på TipRanks)
For å finne gode ideer for aksjer som handles til attraktive verdivurderinger, besøk TipRanks ' Beste aksjer å kjøpe, et verktøy som forener all TipRanks' egenkapitalinnsikt.
Ansvarsfraskrivelse: Meningene som kommer til uttrykk i denne artikkelen, er bare synspunkter fra de omtalt analytikerne. Innholdet er ment å bare brukes til informasjonsformål. Det er veldig viktig å gjøre din egen analyse før du investerer.
Kilde: https://finance.yahoo.com/news/morgan-stanley-pounds-table-2-183519225.html