Slik forbereder du økonomien din til å takle stormen

Nøkkelferier

• Nedgangstider medfører mange farer, inkludert tap av arbeidsplasser, stigende priser og høye renter.
• Selv om disse problemene kan være økonomisk smertefulle, er det skritt du kan ta for å redusere ditt ansvar under en økonomisk nedgang.
• Hvis du er i stand til det, fortsett å bidra til investeringene dine og dra nytte av aksjer som er "på salg".

Nyhetsrapporter indikerer at en lavkonjunktur sannsynligvis kommer. Uansett om National Bureau of Economic Research (NBER) offisielt annonserer en resesjon, er det allerede tøffe økonomiske tider i form av masseoppsigelser, stigende husleie, renteøkninger og høye priser.

Hva kan du gjøre for å forberede økonomien din når alle kortene ser ut til å være stablet mot deg? La oss dykke ned i noen handlingsrettede skritt du kan ta i dag hjelpe din økonomiske situasjon i tøffe tider.

Farer som lavkonjunktur utgjør for din økonomi

Før vi diskuterer løsningene, må vi forstå problemene som nedgangstider forårsaker. Flere farer er iboende i en resesjon og truer din økonomiske stabilitet.

Selv om dette ikke er en uttømmende liste over alt som kan gå galt for deg i en lavkonjunktur, er dette noen av de vanligste bekymringene.

Jobbtap

En av de ledende indikatorene på en resesjon er arbeidsledighet. Økonomer har nølt med å formelt erklære en resesjon på grunn av den lave arbeidsledigheten.

Selv om arbeidsledigheten har holdt seg lav, er spesifikke sektorer mer stabile enn andre når det gjelder jobbsikkerhet. Nylig data utgitt av Bureau of Labor Statistics, profesjonelle/bedriftstjenester og fritids-/vertstjenester har lidd store tap. Andre sektorer, som myndigheter, utdanning og eiendomsleasing, har holdt seg sterke.

Hvis vi undersøker forbruk og økonomiske trender, er det lett å se hvorfor spesifikke sektorer opplever flere permitteringer. Mange teknologiselskaper ansatt for mange ansatte under pandemien og ser at aksjeverdiene deres stuper, så de kutter jobber. I tillegg frykter folk hva inflasjon og usikkerhet vil gjøre med budsjettene deres, så de bruker mindre på reiser.

Imidlertid må forbrukere fortsatt sende barna sine til skolen og leie et hjem under en lavkonjunktur, så eiendomsutleie og utdanningssektoren forblir relativt uskadd.

Manglende evne til å få eller ha råd til et boliglån

Fed har økt rentene for å bekjempe inflasjonen, noe som har vært effektivt så langt. Mens År-over-år inflasjonen per november 2022 er på 7.1 %, forbrukerprisindeksen (en indikator på prisvekst, også kjent som KPI) bare økte med 0.1 % i november.

Den uheldige bivirkningen er at dette øker boliglånsrentene. Dette priser mange potensielle boligkjøpere ut av markedet. De med tilstrekkelig inntekt til å kvalifisere for en lavere betaling gjør det ikke lenger når den høyere renten er tatt med i kostnadene.

I tillegg er mange mennesker på vakt mot å forplikte seg til et boliglån under en lavkonjunktur siden de kan miste jobben eller bli tvunget til å bruke mer på daglige nødvendigheter når prisene stiger.

Pris øker

De fleste amerikanere føler presset av høyere priser når de sjekker ut i dagligvarebutikken eller bensinpumpen. KPI-data viser at kostnadene for energi og mat har vært kilden til de fleste prisøkningene. Mat har økt med 10.6 % og energi med 13.1 %.

Dessverre er mat og energi kjøp folk ikke kan eliminere fra budsjettet.

Porteføljetap

2022 var tøft med amerikanernes budsjetter, men det var like straffende for pensjonssparingene deres. Den gjennomsnittlige saldoen på 401 126,100 falt fra $97,200 22.9 til $XNUMX XNUMX, en nedgang på XNUMX%.

Å se dine hardt opptjente penger på en pensjonskonto falle er kvalmende, selv når du jobber og fortsatt har tid til å gjenopprette tapene dine. Imidlertid kan det ødelegge de som er avhengige av pensjonssparingene sine for inntekt.

I en undersøkelse av pensjonister i 202213 % rapporterte at en IRA var en betydelig inntektskilde, og 33 % sa at det var en mindre kilde. Arbeidssponsede pensjonsordninger (som en 401k) var en viktig kilde for 12 % av pensjonistene og en mindre kilde for 24 %.

Mens trygd og pensjoner representerer de viktigste inntektskildene, for de med fast inntekt, er det en vanskelig pille å svelge å måtte selge aksjer for å betale for daglige behov mens de faller.

Hvordan forberede økonomien din til å klare en lavkonjunktur

Mens mange overskrifter varsler undergang og dysterhet for 2023, er den gode nyheten at det er måter du kan overleve en lavkonjunktur.

Øk ferdighetssettet ditt

Hvis du er bekymret for stabiliteten til jobben din, vil det ikke hjelpe å vri hendene. Arbeid i stedet for å bli uunnværlig for din bedrift.

Utvid eller utdype ferdighetene du tilbyr. Tenk ut av boksen på måter å spare organisasjonen penger på eller tjene mer ut av det.

Michael Gibbs, administrerende direktør i Go Cloud Careers, foreslår overgang til en salgsrolle for maksimal jobbstabilitet. Han uttaler: "De som er i stillinger som bidrar til å øke selskapets samlede inntekter, er de som mest sannsynlig vil forbli trygt ansatt i en nedgangsøkonomi."

Arbeid ditt nettverk

Hvis du begynner å høre rykter om permitteringer på jobben eller er nervøs for jobbstabiliteten din, ta kontakt med nettverket ditt tidlig. For maksimal suksess, starte nettverk før du trenger det. Børst opp den støvete LinkedIn-profilen din, gjenopprett kontakt med gamle kontakter og ping glemte venner på sosiale medier.

Ironisk nok er nettverk mest effektivt når du tilbyr ekte hjelp til andre. Glem din personlige agenda og spør deg selv hvordan du kan hjelpe andre. Når du gjør noen andre en tjeneste eller gjør en introduksjon, vil den andre personen naturligvis ønske å gjengjelde.

Husk i tillegg å følge opp og takke dem for all hjelp, råd eller koblinger du mottar.

Betal ned høyrentegjeld

Med stigende renter kan gjeldssaldo med variabel rente (som kredittkort) gå fra vondt til verre. Gjør det til en prioritet å betale ned gjelden med høye renter så raskt som mulig. Som et minimum bør du unngå å legge til noe i gjeldssaldoen din som har høy rente.

Å betale ekstra på gjelden når prisene stiger kan virke vanskelig, men innsatsen din vil forverres siden dine reduserte betalinger vil frigjøre penger til andre kjøp. Det kan være nyttig å midlertidig ta opp et mas eller selge noen personlige eiendeler for å betale ned gjelden din.

Beef Up Savings

Nødsparekontoer ble designet for katastrofer forårsaket av lavkonjunkturer, for eksempel plutselig tap av jobb. Selv om inntekten din er trygg, er det verdt å legge til sparepengene dine hvis du har råd til det.

Å spare til en regnværsdag kan være utfordrende. Bare 37 % av amerikanerne har spart mer enn én måneds utgifter. De gjennomsnittlig jobbsøking er rundt fem måneder, så å gå tom for penger i tilfelle permittering er en betydelig risiko.

Heldigvis, ved å legge til et lite beløp på sparekontoen din hver måned, kan du redusere risikoen og gi deg selv tid til å vente på en jobb som passer i stedet for å akseptere den første som kommer.

Trim unødvendige utgifter

Å kutte fett fra budsjettet er den raskeste måten å frigjøre penger til nødvendigheter, sparing eller gjeldsreduksjon. Den beste måten å gjøre dette på er å spore forbruket ditt.

Bruk et regneark eller en app for å spore det daglige forbruket ditt slik at du vet hvor pengene dine går. Deretter kan du bestemme hva som kan omdirigeres til gjelden eller sparepengene din.

Selv om dette kan høres smertefullt ut, trenger ikke å kutte utgiftene bety å eliminere alle gleder. Noen av de mest effektive måtene å spare på er å se etter penger som lekker bort i form av abonnementer du ikke bruker eller leter etter forsikrings- og mobiltelefonleverandører.

Med disse strategiene kan du redusere forbruket og beholde avokadotoasten.

Hold roen og fortsett

NBER utsteder ikke en rød "Ikke få panikk"-knapp med erklæringen om en lavkonjunktur, men det burde de sannsynligvis. Realiteten er at folk flest ikke vil miste jobben, porteføljer vil sannsynligvis komme seg og en resesjon vil ikke vare evig.

Hvis du allerede tar fornuftige økonomiske valg, hold kursen, spesielt med investeringene dine. Med ordene til Warren Buffett, "Vær redd når andre er grådige og grådige når andre er redde."

Lager i alle former og størrelser er på salg. Under en lavkonjunktur vil det å holde seg til en investeringsplan med gjennomsnittlig dollarkostnad være din beste venn på lang sikt.

Den nederste linjen

Hvis du er heldig nok til å kunne investere under en lavkonjunktur, legg pengene dine der du best kan beskytte dem med Q.ai's investeringssett. Du kan slå på Portfolio Protection når som helst for å redusere tapene dine.

Du trenger heller ikke å lete gjennom overskriftene for å se hvor hver bransje er på vei. Drevet av kunstig intelligens (AI)-teknologi gjør Q.ai dette arbeidet for deg. Den samler investeringer fra ulike sektorer slik at du automatisk kan sette pengene dine i en diversifisert gruppe eiendeler.

Last ned Q.ai i dag for tilgang til AI-drevne investeringsstrategier.