Hvordan administrere inntekt under pensjonering

Pensjonsinntekt fungerer veldig annerledes enn inntekt i arbeidsårene dine. Da du var ansatt hadde du sannsynligvis én arbeidsgiver og én inntektskilde. Som pensjonist får du sannsynligvis inntekt fra flere kilder, inkludert Social Security, en eller fler individuelle pensjonskontoer (IRA), muligens en pensjon, og en investeringskonto eller to.

Mens du jobber, mottar du en sjekk regelmessig – for eksempel annenhver uke. Som pensjonist kan du motta inntekt månedlig, kvartalsvis, årlig og til og med sporadisk. Legg til det faktum at en del av pensjonsinntekten din sannsynligvis vil komme fra investeringer (sparing) – som du må beskytte for å få dem til å vare – og det hele kan virke forvirrende. Og så er det selvfølgelig skattemessige implikasjoner, som at utdelinger fra en Roth IRA er skattefrie, mens de fra en tradisjonell IRA beskattes med din nåværende inntektsskatteklasse. Til slutt, når du når en alder av 72, vil du sannsynligvis også ha det påkrevde minimumsdistribusjoner (RMDs) å administrere.

Vanlig pensjonsinntekt

Du har to typer pensjonsinntekt – vanlig og potensiell. Vanlig pensjonsinntekt er som en lønnsslipp. Den kommer på en fast plan og vil fortsette resten av livet.

Social Security

Dette statlige pensjonsprogrammet utgjør en betydelig del av den vanlige pensjonsinntekten for mange mennesker. Den er basert på inntektene dine i løpet av arbeidsårene dine og distribueres til deg månedlig.  Social Security blir justert årlig for inflasjon, så beløpet du mottar vil øke hvert år.

Ytelsesbasert pensjon

A ytelsesbasert ytelse plan, i likhet med Social Security, tilbyr vanlig månedlig livstidsinntekt basert på inntektene dine i løpet av arbeidsårene dine. Disse tradisjonelle pensjonsordningene er stadig mer sjeldne, men noen mennesker er heldige nok til å ha en. De fleste som går av med en jobb som tilbyr ytelsespensjon, tar pengene sine i form av en livrente.

Annuitisert innskuddsbasert pensjon

Innskuddsbaserte planer—401 (k) planer, for eksempel – er mye mer vanlig i disse dager enn tradisjonelle pensjoner. Noen arbeidsgivere tillater pensjonerende arbeidstakere å annuitisere sin innskuddsbaserte ordning for å produsere en livstidsinntektsstrøm, for eksempel fra en ytelsesbasert pensjon. Annuitering frigjør deg fra å ta investeringsbeslutninger og gir en vanlig inntekt for livet, men det kommer ofte med høye avgifter og liten eller ingen inflasjonsbeskyttelse.

Sysselsetting

Å jobbe helt eller deltid i pensjonisttilværelsen er en måte du kan øke beløpet på din vanlige pensjonsinntekt på. Det er ikke for alle, men noen ser både sosiale og økonomiske fordeler ved å forbli i arbeidsstyrken.

Potensiell pensjonsinntekt

Den andre typen pensjonsinntekt kommer fra sparing og investeringer, inkludert 401(k)s og IRAs. Dette er potensiell inntekt enten fra vanlige uttak eller ved å ta ut penger etter behov.

Skattefordelste kontoer

Arbeidsgiveren din kan tillate deg å ta ut de ytelsesbaserte eller innskuddsbaserte midlene i et engangsbeløp. Du kan rulle midlene inn i en IRA for å utsette skatt til pengene er trukket ut eller betale skattene og få tilgang til midlene umiddelbart. Du kan også la en innskuddsplan, for eksempel en 401(k), være på plass hos en tidligere arbeidsgiver, hvis det er tillatt. I alle tilfeller er pengene vanligvis investert.

Investerings- og sparekontoer

Du kan ha en eller flere skattepliktige investeringskontoer som kan være en inntektskilde etter behov. Og, håper man, har du også en nødfond med tre til seks måneders månedlige utgifter som du kan trekke på etter behov.

Omvendt boliglån

A omvendt pantelån lar deg konvertere egenkapital til et lån. Du kan ta inntektene i et engangsbeløp (for å investere), en rekke vanlige betalinger eller en kredittlinje. Fordi det er et lån, er pengene ikke skattepliktige. Ulempen er at du må betale tilbake lånet når du dør eller selger boligen din.

Kontantstrøm og timing

Trekk først vanlige pensjonsinntekter fra viktige månedlige utgifter, inkludert bolig, transport, verktøy, mat, klær og helsetjenester. Hvis vanlig inntekt ikke dekker alt, kan det hende du trenger mer inntekt. Ikke-essensielle utgifter – som reiser, spising og underholdning – kommer sist og betales ofte ved å trekke seg fra pensjonssparing og investeringer.

Uttaksplan

Før du tar penger fra investeringer, trenger du en plan. Det er her en pålitelig finansiell rådgiver kan hjelpe. Ett felles system, 4% regelen, innebærer å ta ut 4 % av verdien av dine totale kontanter og investeringskontoer hvert år og gi deg selv 2 % årlig inflasjon "heve." Du kan også ta en del av sparepengene og investeringene dine og kjøpe en umiddelbar utbetaling livrente å sørge for kontinuerlig kontantstrøm for vesentlige utgifter.

Uttaksrekkefølge

Ta ut midler fra skattepliktige investeringskontoer først å dra nytte av lavere (utbytte og kapitalgevinster) skattesatser. Ta deretter midler fra skattefrie investeringskontoer, etterfulgt av skatteutsatte kontoer som 401(k)s, 403(b)s og tradisjonelle IRAer. Du bør trekke på skattefrie pensjonskontoer, bl.a Roth IRAer, sist for å la pengene vokse skattefritt så lenge som mulig.

Skattestyring

Hvis statlige eller føderale skatter ikke holdes tilbake fra noen av pensjonsutdelingene dine, må du sannsynligvis sende inn kvartalsvis estimerte skatter. Noen stater skatter ikke på pensjonsinntekt, mens andre gjør det. Det samme gjelder lokale avgifter.

Skattepliktige investeringskontoutdelinger beskattes basert på om investeringen som ble solgt var gjenstand for kortsiktig eller langsiktig salgsgevinster skattesatser. Uttak fra skatteutsatt konto behandles som alminnelig inntekt. Til slutt er det nesten alltid best å rulle over engangsutbetalinger til en skatteutsatt konto for å unngå en enorm skattebit for ett år.

Administrere nødvendige minimumsdistribusjoner (RMDs)

Når du når 72, må du begynne å ta nødvendige minimumsfordelinger (RMDs) fra alle pensjonskontoer unntatt din Roth IRA. Utdelingsbeløpet må omtrent tilsvare kontosaldoen din ved slutten av året før, delt på den statistiske forventet levealder. RMD-alderen var tidligere 70½, men ble hevet til 72 etter gjennomgangen i desember 2019 av Loven om å sette opp hvert fellesskap for pensjonering (SECURE)..

Du må ta ut disse pengene innen 1. april året etter året du fyller 72 år. Etter det forfaller alle RMD-er 31. desember. Eventuelle beløp du tar ut i løpet av året, teller mot RMD. Alle RMD-er er skattepliktige som alminnelig inntekt bortsett fra de fra en Roth 401(k) - du må ta ut en RMD fra en Roth 401(k), men du vil ikke skylde skatt på den.

Hvis du fortsatt jobber som 72-åring, trenger du ikke å ta en RMD fra 401(k) i selskapet der du for tiden er ansatt (med mindre du eier 5 % eller mer av det selskapet). Du vil imidlertid skylde RMD-er på andre 401(k)-er og IRA-er som du eier. Avhengig av planen din, kan du kanskje importere en 401(k) fortsatt med en tidligere arbeidsgiver til din nåværende arbeidsgiver for å utsette RMDs på den kontoen.

Pensjonsplanadministratoren din bør beregne RMD for deg hvert år, og de fleste vil ta ut eventuelle nødvendige statlige og føderale skatter og sende saldoen til deg til rett tid. Til syvende og sist er imidlertid ansvaret ditt.

Bunnlinjen

Å administrere pensjonsinntekt er mer enn å motta pengene og bruke dem til å betale regninger. Noen mennesker konsoliderer pensjonskontoene sine for å gjøre det enklere å administrere dem. Avhengig av arten og funksjonene til kontoene dine, for eksempel gebyrer, kan dette være lurt eller ikke. Dessuten kan penger i en 401(k) være mer beskyttet mot kreditorer enn midler i en IRA.