Her er hvordan uberrike overfører formue skattefritt til arvinger når markedene er nede

A elendig aksjemarked er ofte ingen grunn for investorer til å juble. Men for de uberrike kan det være en rute for å senke eiendomsskatten nedover veien.

Det er fordi en type tillit gir dem bedre sjanser for å flytte litt formue til sine barn, barnebarn eller andre arvinger skattefritt når markedene er nede - men en påfølgende oppgang er forventet, ifølge eiendomsplanleggere.

En bevilget livrentefond – uttalt "Grat" for kort – letter fordelen.

I grunnleggende termer setter de velstående eiendeler som aksjer eller aksjer i en privateid virksomhet i trusten for en bestemt tid, kanskje to, fem eller 10 år. Etterpå går all investeringsvekst til arvinger og eieren får tilbake hovedstolen sin.

Mer fra årssluttplanlegging:
Hva du bør vite om Medicares årlige høstpåmeldingsperiode
Se opp for disse tre vanlige skatteutvidelsesfeilene
Hvordan rådgivere hjelper klienter med å kutte 2022-skatteregningen

Ved å flytte enhver fremtidig verdsettelse ut av eiendommen deres, kan de velstående unngå eller redusere eiendomsskatt ved død. Investeringsveksten blir en skattefri gave til arvinger. Fraværende vekst går eiendelen ganske enkelt tilbake til eieren uten overføring av formue.

Deprimerte eiendeler som sannsynligvis vil "poppe" i verdi over trustens varighet, gir derfor størst sannsynlighet for suksess.

De S&P 500 indeks, et barometer for amerikanske aksjer, er ned rundt 24% i år - noe som gjør det til en moden tid å vurdere en bevilget annuitetsfond, sa eiendomsplanleggere.

"Det er rimelig å tro at markedet vil forbedre seg i løpet av de neste to årene," sa Megan Gorman, grunnlegger og administrerende partner for Checkers Financial Management i San Francisco, om truster med en toårsperiode. "Vi vil sannsynligvis få betydelig takknemlighet til mottakerne."

Grat-teknikken gir mest mening for husholdninger som er underlagt eiendomsskatt, sa eksperter.

Den føderale eiendomsskatten er en avgift på 40 % på eiendommer verdsatt til mer enn 12.06 millioner dollar i 2022. Skattepliktig beløp er det dobbelte av dette tallet, eller 24.12 millioner dollar, for ektepar.

Tolv stater pluss Washington, DC, har også en eiendomsskatt på statlig nivå, hvor beløpene og terskelverdiene varierer, ifølge til Skattestiftelsen.

Noen av nasjonens rikeste mennesker og kjente forretningsfrakter har utnyttet Grats, ifølge rapporter. De inkluderer Michael Bloomberg; Meta-grunnlegger Mark Zuckerberg; Sheldon Adelson, den avdøde kasinomagnaten; Walton-familien til Wal-Mart-berømmelse; Charles Koch og hans avdøde bror, David Koch; motedesigner Calvin Klein; Laurene Powell Jobs, enken etter Apple-grunnlegger Steve Jobs; mediemogul Oprah Winfrey; Lloyd Blankfein, seniorformann i Goldman Sachs; Stephen Schwarzman, styreleder og medgründer av private equity-selskapet Blackstone.

"Det er en tiendedel av 1% av samfunnet som dette virkelig gjelder," sa Richard Behrendt, en eiendomsplanlegger basert i Mequon, Wisconsin, og en tidligere eiendomsskatteadvokat ved IRS, om trustene. "Men for det segmentet tror jeg det er en gylden mulighet."

Terskelen for eiendomsskatt skal etter planen halveres fra og med 2026, uten en forlengelse fra kongressen. En republikansk vedtatt skattelov i 2017 doblet terskelen for eiendomsskatt til rundt dagens nivå, men bare midlertidig.

Denne truende fristen kan bety at personer med rundt 6 millioner dollar eiendommer (eller 12 millioner dollar for ektepar) kan veie en formueoverføring nå også, sa eksperter.

Men stigende renter utgjør en utfordring.

Det er på grunn av den komplekse indre funksjonen til disse trustene. Investeringsvekst må teknisk sett overskride en viss terskel - "7520 rente," også kjent som "hindre"-satsen - å passere skattefritt fra ens eiendom.

7520-kursen, fastsatt månedlig, er for tiden 4 %, en betydelig økning fra 1% i oktober 2021. Det har steget som Federal Reserve øker sin referanserente aggressivt for å redusere høy inflasjon.

Her er et eksempel på hvordan dette gjelder en tilskuddsgiver-beholdt livrentefond. La oss si at investeringene i en toårig trust vokste med 6 % over den tiden. En trust knyttet til grenseverdien i oktober 2021 ville la 5 % av den totale veksten gå til arvinger; det vil imidlertid falle til 2 % for en trust etablert denne måneden.

"Hurderraten er opp 400 % på ett år," sa Charlie Douglas, en sertifisert finansiell planlegger basert i Atlanta og president for HH Legacy Investments. "Jeg tror strategien fortsatt har noen fordeler, men det er litt mer trøkk på [den]."

Og selv om teknikken er fornuftig når det er en betydelig markedsnedgang, er det vanskelig å si hvor raskt aksjene vil komme tilbake, la Douglas til.

"Å kalle de lave på det er alltid vanskelig," sa han.