Hva er den beste måten å håndtere en individuell pensjonskonto (IRA) på? La det sitte og tjene penger, så betale skatt på uttakene i pensjonisttilværelsen? Eller rulle den over til en Roth IRA? Bør jeg betale skatten nå og få skattefrie penger senere? Og kan jeg få skyldige skatter på rulleringen tatt fra selve rolloverkontoen?
-Klapp
Når du tenker på om du skal konvertere en tradisjonell IRA til en Roth IRA, har du mer å vurdere enn det umiddelbare skattetreffet.
Selv om skatter spiller en stor rolle her, er de ikke den eneste faktoren som spiller inn. Så du vil se på hele bildet når du finner ut om en Roth-konvertering gir mening for din nåværende og fremtidige økonomi. (Og det er fornuftig å konsultere en finansiell rådgiver eller skatterådgiver før du gjør dette for å sikre at alt er gjort riktig.)
Tradisjonelle vs. Roth IRAer
Før vi dykker inn i konverteringsfaktorer, la oss kort snakke om forskjellene mellom tradisjonelle og Roth IRAer. Igjen fokuserer de fleste på skatteeffektene, men det er flere andre faktorer som skiller de to typene pensjonskontoer. Disse forskjellene gjør Roth IRAs til et vinnende valg for mange mennesker.
Noen viktige forskjeller mellom tradisjonelle og Roth IRAer inkluderer:
Skattetidspunkt: Tradisjonelle IRA-bidrag er (vanligvis) fradragsberettiget når de gjøres, og alle uttak beskattes når de tas. Roth IRA-bidrag er ikke fradragsberettiget, og alle uttak er skattefrie når de tas (så lenge du følger reglene). Det betyr at inntekter i en Roth IRA aldri blir beskattet.
Enklere tilgang til pengene dine: Tradisjonelle IRA-uttak tatt før pensjonsalder er underlagt 10 % straff på toppen av inntektsskatten. Roth IRA-bidrag – men ikke inntekter – kan trekkes tilbake når som helst uten straff siden du allerede har betalt skatt på dem, slik at du kan få tilgang til pengene dine når du trenger det (når du har passert femårsdagen for konvertering).
Nødvendige minimumsdistribusjoner (RMDs): Med tradisjonelle IRA-er må du begynne å ta RMDer når du fyller 72 år. Med Roth IRA-er trenger du aldri å ta utdelinger hvis du ikke vil.
Redusert skattbar inntekt: Tradisjonelle IRA-uttak er underlagt vanlige inntektsskatter, noe som øker din skattepliktige inntekt. Roth IRA-uttak er ikke skattepliktige og ikke inkludert i skattepliktig inntekt. Lavere skattbar inntekt kan holde deg i en lavere skatteklasse. Som en ekstra bonus kan det hjelpe deg å unngå å betale inntektsskatt på trygdeytelser ved pensjonisttilværelse.
Skattefri arv: Dine arvinger skal betale skatt ved uttak fra arvet tradisjonelle IRA. Arvinger som tar uttak fra arvede Roth IRA-er vil ikke betale noen inntektsskatt så lenge femårsregelen er oppfylt.
Av disse grunner kan mange mennesker ha nytte av å konvertere en tradisjonell IRA til en Roth IRA på lang sikt. Men før du raser for å gjøre dette trekket, bør du vurdere den beste måten å håndtere det på, slik at du ikke havner i økonomiske vanskeligheter.
Når skal du konvertere til en Roth IRA
Siden du vil møte en større skatteregning når du konverterer en tradisjonell IRA til en Roth IRA, vil du gjøre dette strategisk. Hvis du har svingende inntekt, er det fornuftig å konvertere mer i løpet av et år med lavere inntekt og unngå konverteringer i et år med høyere inntekt.
Du kan også konvertere din tradisjonelle IRA i blokker i stedet for å gjøre alt på en gang. Du må spore flere femårsjubileer, men du vil være i stand til å spre den nåværende skattebyrden over flere år i stedet for å måtte komme opp med et enormt engangsbeløp på en gang.
Når det gjelder timing, jo lenger unna du er pensjonist, jo bedre vil konverteringen tjene deg. De skattefrie inntektene i Roth vil ha mer tid til å akkumulere og akselerere, og etterlate deg med et større skattefritt reiregg for fremtiden.
Når en Roth IRA-konvertering ikke gir mening
Det er også situasjoner der en Roth-konvertering ikke gir mening.
For eksempel hvis du nesten er klar eller allerede mottar Social Security og Medicare-fordeler, vil en Roth-konvertering øke din skattepliktige inntekt, noe som potensielt kan resultere i skattepliktig trygd og økte Medicare-premier.
Eller hvis du allerede er pensjonist og bruker midlene i din tradisjonelle IRA for å dekke levekostnadene dine, kan det nåværende skattetreffet gjøre det vanskeligere å betale regningene dine. En annen grunn til å hoppe over denne strategien: Du har ikke nok pensjonsmidler tilgjengelig til å betale skatten, noe som kan gjøre konverteringen til et tapsforslag.
5-årsregelen for Roth-konverteringer
Roth IRA-konverteringer kommer med en spesiell begrensning: Du kan ikke ta straffefrie uttak fra Roth IRA før femårsdagen for konverteringen. Og det gjelder for hver konvertering separat hvis du sprer den over flere skatteår.
Femårsklokken starter ved begynnelsen av skatteåret du konverterte IRA. Så hvis du for eksempel konverterte $25,000 15 fra en tradisjonell IRA til en Roth 2022. november 1, starter klokken 2022. januar 1. Det betyr at du kan begynne å ta straffefrie uttak etter 2027. januar XNUMX – mindre enn fem hele år fra den faktiske konverteringsdatoen.
Denne regelen hindrer folk i å gjøre et sluttløp rundt 10% skattestraff for tidlige uttak fra en tradisjonell IRA. Så ikke regn med å ta skattefrie uttak på din Roth-konvertering med en gang.
Håndtering av Roth-konverteringsskatter
Det er fristende å bruke en del av rollover-midlene til å betale skatten på din Roth-konvertering – men det ville være en stor feil.
Sørg for at du har nok i vanlig sparing til å betale hele skatteregningen ved konverteringen.
Ethvert beløp du tar ut av den tradisjonelle IRA som ikke går inn i den nye Roth IRA, teller som et tidlig uttak. Det betyr, i tillegg til den vanlige skyldige inntektsskatten, at penger også vil bli underlagt straffen på 10 % for tidlig uttak.
Si for eksempel at du vil konvertere $20,000 2,000 fra en tradisjonell til en Roth IRA. Du anslår at inntektsskatten på konverteringen vil være $10 (eller 2,000 % av totalen). Hvis du holder tilbake $18,000 XNUMX fra rulleoverbeløpet, vil Roth-konverteringen din bare være $XNUMX XNUMX.
De andre $2,000 vil bli ansett som et tidlig uttak ... og du vil ende opp med å skylde ytterligere $200 i IRS-straff. I tillegg vil din Roth ha mindre penger til å starte, og det betyr lavere skattefrie inntekter over tid.
Bottom Line
Ikke bruk deler av konverteringsmidlene til å betale skatten. Det vil koste deg straffer nå og inntektsvekst på lang sikt.
Michele Cagan, CPA, er en SmartAsset finansplanleggingsspaltist og svarer på leserspørsmål om personlig økonomi og skatteemner. Har du et spørsmål du vil ha svar på? E-post [e-postbeskyttet] og spørsmålet ditt kan bli besvart i en fremtidig spalte.
Vær oppmerksom på at Michele ikke er en deltaker i SmartAdvisor Match-plattformen.
Tips for investerings- og pensjonsplanlegging
Vurder å jobbe med en finansiell rådgiver for veiledning om hvordan du håndterer pensjonskontoer. Å finne en kvalifisert finansiell rådgiver trenger ikke å være vanskelig. SmartAsset sitt gratisverktøy matcher deg med opptil tre finansielle rådgivere i ditt område, og du kan intervjue rådgivermatchene dine uten kostnad for å avgjøre hvilken som er riktig for deg. Hvis du er klar til å finne en rådgiver som kan hjelpe deg med å nå dine økonomiske mål, kom i gang nå.
Når du planlegger inntekt i pensjonisttilværelsen, hold et øye med trygd. Bruk SmartAsset sin trygdekalkulator for å få et inntrykk av hvordan ytelsene dine kan se ut i pensjonisttilværelsen.
Fotokreditt: ©iStock.com/dikushin, ©iStock.com/vm
Innlegget Spør en rådgiver: Hjelp meg å forstå den 'beste måten' å administrere en IRA på. Er det bedre å betale skatt nå eller i pensjonisttilværelsen? dukket først på SmartAsset-blogg.
Kilde: https://finance.yahoo.com/news/ask-advisor-help-understand-best-153928464.html