(Bloomberg) – Indonesias største teknologiselskap GoTo Group er i samtaler med sine hovedeiere om et kontrollert salg på rundt 1 milliard dollar av deres eierandeler, med sikte på å unngå et potensielt aksjekrasj når en låsing av beholdningene deres avsluttes neste måned.
Mest lest fra Bloomberg
Tilbyderen av turmeldinger og e-handel måler interessen til tidlige støttespillere, inkludert Alibaba Group Holding Ltd. og SoftBank Group Corp., for et administrert salg av noen av aksjene deres til nye investorer, ifølge folk som er kjent med saken. Planen er en del av et forsøk på å forhindre et potensielt fall i GoTo-aksjekursen som kan oppstå hvis mange investorer selger aksjer når en låseperiode utløper 30. november, sa folket.
GoTo har også hatt diskusjoner med noen investorer for å få dem til å forplikte seg til å holde sine aksjer i en ytterligere periode på så lenge som seks måneder, sa en av personene som ba om å ikke bli identifisert fordi saken er privat. Det Jakarta-baserte selskapet er i de tidlige stadiene av samtaler med investorene, og prisnivåene for eventuelle avtaler er gjenstand for forhandlinger, sa folket. Overveielser pågår og GoTo har ikke tatt noen endelige avgjørelser, sa de.
Den regionale teknologigiganten, som har en markedsverdi på rundt 15 milliarder dollar, prøver å unngå en situasjon der en stor del av støttespillerne vil forsøke å ta ut penger samtidig. Mange store aksjonærer gikk med på å holde på sine eierandeler i minst åtte måneder etter selskapets børsnotering i slutten av mars.
I slutten av juni falt den kinesiske programvareprodusenten for kunstig intelligens SenseTime Group Inc. så mye som 51 % i Hong Kong-handelen etter at en blokkering av aksjene deres utløp etter børsnoteringen i desember.
Omtrent 1 billion GoTo-aksjer, eller mer enn 90 % av det totale utestående, blir kvalifisert til å selges fra og med 30. november. Likevel inkluderer det eiere som GoTos ansattefond som neppe vil selge. Alibaba har omtrent 8.8 % av GoTo, og SoftBanks eierandel er omtrent 8.7 %.
GoTo har engasjert Citigroup Inc. og Goldman Sachs Group Inc., sammen med lokale rådgivere, for å hjelpe til med å håndtere potensielle nedsalg fra eksisterende aksjonærer, sa folket. Representanter for GoTo, Citigroup, Goldman Sachs og SoftBank nektet å kommentere. Alibaba svarte ikke på en forespørsel om kommentar.
GoTo ble dannet via en sammenslåing av turleverandøren Gojek og e-handelsfirmaet Tokopedia, og samlet inn 1.1 milliarder dollar i en av verdens største børsnoteringer i år. Aksjesalget økte verdien av andelene i Kinas Alibaba og SoftBanks Vision Fund til nesten 5 milliarder dollar til sammen.
Etter en innledende oppgang etter debuten, har GoTo-aksjene redusert gevinstene til å handles nå rundt 40% under børsnoteringsprisen. Likevel kan uttak etter at lock-upen utløper gi mange investorer et sårt tiltrengt løft i år midt i en global nedgang i teknologiaksjer.
GoTo er blant Sørøst-asiatiske forbruker-internettselskaper som legger til brukere på et raskt klipp, men som ennå ikke har tjent. Det er et ledende internettselskap i Indonesia, et land med mer enn 270 millioner mennesker hvis mobilkyndige forbrukere handler på Tokopedias plattform og bestiller turer og mat via Gojeks app.
–Med hjelp fra Elffie Chew, Jane Zhang og Min Jeong Lee.
Mest lest fra Bloomberg Businessweek
© 2022 Bloomberg LP
Kilde: https://finance.yahoo.com/news/goto-talks-alibaba-softbank-1-092303950.html