Dow Jones-futures steg solid søndag kveld, sammen med S&P 500-futures og Nasdaq-futures. Aksjemarkedet trakk seg kraftig tilbake forrige uke, selv med en rasende tilbakegang i siste time for å slette fredagens tap.
X
De store indeksene bekreftet alle en ny markedsrally tirsdag. Men det rallyet fikk umiddelbart problemer med et stort salg onsdag. Dow Jones underskred sine laveste 12. mai på torsdag, mens S&P 500 og Nasdaq gjorde det på fredag, og avsluttet rallyet etter bare noen få dager. Et tilbakeslag i siste time slettet fredagens tap, men de store indeksene var fortsatt ned kraftig for uken igjen.
Forhandlere som f.eks Target (TGT) Og Walmart (WMT) bidro til å utløse det brede, brede salget. Men megacaps eple (AAPL), Google-forelder Alphabet (GOOGL) og spesielt Tesla (TSLA) var også store tapere.
Tesla-aksjen ble spesielt hardt rammet, mens den ble en topprival BYD (BYDDF) hadde en solid uke. BYD lanserte forhåndsbestillinger for sin Seal EV, en ny Tesla Model 3-rival, på fredag. Kina EV oppstart xpeng (XPEV) melder tidlig mandag.
Med inflasjonen som presser forbrukere og bedrifter og at Fed raskt øker renten som et resultat – sammen med problemer i globale forsyningskjeder – ser de økonomiske utsiktene i beste fall vanskelige ut. Akkurat nå tilpasser aksjemarkedet seg fortsatt til den nye virkeligheten der en "hard landing" er en betydelig eller til og med sannsynlig mulighet.
Individuelle investorer må også tilpasse seg den harde virkeligheten.
Dow Jones kjempe Chevron (CVX), Eli Lilly (LLY), World Wrestling Entertainment (WWE) Og ZIM Integrert frakt (ZIM) er alle verdt å se. LLY lager og disse andre navnene er i nærheten av kjøpepoeng med deres relative styrkelinjer på eller nær høyder.
ZIM-aksjen er på IBD 50. CVX-aksjen er på IBD Big Cap 20. WWE-aksjen er fokus for denne uken New America trekk. Videoen som er innebygd i denne artikkelen diskuterer den ukentlige handlingen i detalj, samtidig som den analyserer LLY-aksjen, ZIM og Tesla.
Dow Jones Futures i dag
Dow Jones futures steg 0.7% mot virkelig verdi. S&P 500 futures avanserte 0.9% og Nasdaq 100 futures steg 1.15%.
Den 10-årige statsrenten steg 3 basispunkter til 2.81 %.
Broadcom (AVGO) er angivelig i samtaler om å kjøpe virtualiseringsprogramvareprodusent VMware (VMW). Mens Broadcom er en brikkeprodusent, har den gjort noen store programvareanskaffelser de siste årene. VMW-aksjen stengte fredag nær et lavt nivå på to år med en markedsverdi på 40 milliarder dollar. AVGO-aksjen, som gikk tidlig på tirsdag, men endte opp med å falle 7.7 % forrige uke, har en verdi på 220 milliarder dollar.
Apple har fortalt noen leverandører at de ønsker å øke iPhone-produksjonen utenfor Kina Wall Street Journal rapportert, med henvisning til kilder. Beijings "null-Covid"-politikk er blant årsakene. Apple vurderer å øke produksjonen i India og Vietnam.
Husk at natten over i Dow futures og andre steder oversettes ikke nødvendigvis til faktisk handel i neste ordinære aksjemarked økt.
Bli med IBD-eksperter når de analyserer aksjer i aksjemarkedet på IBD Live
Aksjemarked forrige uke
Aksjemarkedet viste noe lovende på tirsdag, men endte opp med enda en uke med store tap.
Dow Jones Industrial Average falt 2.9 prosent i forrige uke aksjehandel. S&P 500-indeksen falt 3 prosent. Nasdaq-kompositten falt 3.8 %. Small-cap Russell 2000 trakk seg tilbake 1.9 %.
Målaksjen stupte 19.3 % og Walmart-aksjen 19.3 %, begge til det laveste punktet siden 2020, på grunn av svak inntjening og veiledning. Ross Stores (ROST) krasjet 21.9 % på svake resultater og veiledning. Dollar treet (LTRD) Og Costco engros (PRIS), som rapporterer denne uken som kommer, falt henholdsvis 19.8 % og 16.3 %.
Men temaet med økende kostnader og svakere etterspørsel spredte seg utover detaljhandelen til lastebilfirmaer og til og med matprodusenter, tradisjonelt en defensiv trygg havn.
Apple-aksjen falt 6.5 %, det åttende ukentlige tapet på rad. Google-aksjen sank 6.15 % på grunn av reklameproblemer. Tesla-aksjen krasjet nesten 14 %, med flere spesifikke faktorer som tynger elbilgiganten.
Den 10-årige statsrenten falt 15 basispunkter til 2.78 %, etter å ha falt 19 basispunkter forrige uke. Tilbakeslaget i statsrentene reflekterer bekymringer om økonomisk vekst.
Amerikanske råoljefutures steg 2.5 % til 110.28 dollar per fat forrige uke.
ETF
Blant de beste ETFer, Innovator IBD 50 ETF (FFTY) ga opp 1.6 % forrige uke, mens Innovator IBD Breakout Opportunities ETF (SLUTT) stupte 5 %. iShares Expanded Tech-Software Sector ETF (IGV) og VanEck Vectors Semiconductor ETF (SMH) begge falt 1.8 %.
SPDR S&P Metals & Mining ETF (Xme) økte med 0.6 % forrige uke. Global X US Infrastructure Development ETF (BUNNE) trakk seg tilbake 2.4 %. US Global Jets ETF (JETS) steg 0.6 %. SPDR S&P Homebuilders ETF (XHB) falt 3.6 %. Energy Select SPDR ETF (XLE) steg 1.3 %, med Chevron-aksjen som en viktig komponent. Financial Select SPDR ETF (XLF) tapte 1.8 %. The Health Care Select Sector SPDR Fund (Xlv) steg 0.9 %, med LLY-aksjen en bemerkelsesverdig beholdning. SPDR S&P Retail ETF (XRT) krasjet 9.45 %, med store beholdninger i WMT-aksjer og TGT-aksjer.
ARK Innovation ETF reflekterer mer spekulative historieaksjer (ARKK) trakk seg tilbake 2.7 % forrige uke mens ARK Genomics ETF (ARKG) gikk opp 0.6 %. Tesla-aksjen forblir nr. 1-beholdningen på tvers av Ark Invests ETF-er, selv om den ikke lenger er nr. 1-posisjonen i ARKK. Ark Invest eier også noen Xpeng- og BYD-aksjer.
Fem beste kinesiske aksjer å se nå
Aksjer å se på
Chevron-aksjen toppet kort en 174.86 flat-base kjøpspunkt på mandag, men trakk seg tilbake før uken avsluttet med 5 cent til 167.88. CVX-aksjen holder støtte rundt sine 21-dagers og 50-dagers linjer.
LLY-aksjen dukket opp mandag, og gikk tilbake fra rundt 50-dagerslinjen for en tidlig inngang i en flat base etter at FDA OK hadde et "ny" diabetesmedisin som også kan være en fedmebehandling. Aksjene falt tilbake under 50-dagers grensen på torsdag, men kom tilbake på fredag. Eli Lilly-aksjen steg 2.5 % til 298.85 for uken. Noen få store legemiddelprodusenter som LLY-aksjer, som tilbyr defensiv vekst, har holdt seg godt i bjørnemarkedet.
ZIM-aksjen var opp og ned for uken, og endte med en oppgang på 1.65 % til 64.70. Aksjer ser ut til å jobbe på et håndtak i en kopp base, men det trenger en annen dag. Den containerbaserte avsenderen ZIM Integrated rapporterte at EPS steg med 190 % ettersom inntektene mer enn doblet seg, begge slo. ZIM annonserte også et utbytte på $2.85 per aksje.
WWE-aksjen steg 4.6 % til 60.91 forrige uke, og beveget seg over 50-dagers-linjen etter å ha funnet støtte like over 200-dagers-linjen i forrige uke. Aksjene jobber på en flat base med 63.81 kjøpspoeng, ifølge MarketSmith analyse. WWE-aksjen stengte rett på en trendlinje, like over 50-dagerslinjen, og ga en tidlig inngang.
Tesla-aksjen
Tesla-aksjen stupte 13.7 % forrige uke til 663.90, og nådde det laveste siden slutten av juli. Fredagens tap på 6.4 % ga et avgjørende brudd under nivåene 24. februar og 12. mai. I motsetning til i disse tilfellene, vendte ikke TSLA-aksjen seg kraftig tilbake fra lave dager i løpet av dagen.
Volumet var veldig høyt på fredag, med tunge salgsdager fremtredende de siste fire ukene.
I tillegg til det brede markedssalget, møter Tesla en rekke motvind som sannsynligvis påvirker TSLA-aksjen.
Tesla motvind
Tesla Shanghai jobber fortsatt med ett skift kontra de vanlige tre, ettersom Covid-restriksjoner fortsetter å tynge produksjonen siden slutten av mars. Den kinesiske regjeringen sa lørdag at fabrikken har produsert 26,000 kjøretøy siden en total nedleggelse ble avsluttet for en måned siden. Med Tesla Shanghai som produserte 10,757 15,000 biler i april, ifølge data fra China Passenger Car Association, betyr det at det har produsert litt over 2,600 XNUMX i mai så langt. Shanghai er i stand til å lage XNUMX kjøretøy om dagen under normale forhold.
Det kommer som China EV og batterigigant BYD (BYDDF), lite påvirket av Covid-sperringer, passerer Tesla i bilsalg. På fredag begynte BYD å forhåndsbestillinger av Seal sedan, en modell 3-rival med lengre rekkevidde, raskere akselerasjon men $10,000 10 billigere. BYD-aksjen hoppet 33.33% til 200 forrige uke, og gjenvinner sitt XNUMX-dagers glidende gjennomsnitt.
En New York Times-dokumentar ble sendt fredag kveld, "Elon Musks Crash Couse", som fremhever problemer med Tesla Autopilot og Full Self-Driving og Musks uoppfylte løfter. Det kommer mens NHTSA etterforsker nok en Tesla-dødsulykke, en del av en større etterforskning av autopilotrelaterte ulykker.
Musk's Twitter (TWTR) saga er også negativ, ettersom investorer frykter ytterligere TSLA-aksjesalg og en pågående distraksjon. Til slutt benekter Musk påstander om seksuell uredelighet angående en Business Insider-rapport om påstått oppgjør fra 2018 med en SpaceX-ansatt.
Men, som med det generelle markedet, er det som betyr noe for investorene hvordan aksjen reagerer. Akkurat nå er Tesla-aksjen i et stort salg. Alle som kjøpte Tesla det siste året burde vært borte for lengst. Langsiktige investorer må bestemme hvor lenge de skal ha store vinnere, og når de skal ta helt eller delvis overskudd. Det er ikke noe enkelt svar på det.
Tesla vs. BYD: Hvordan disse to EV-gigantene matcher
Markedsanalyse
Det beste som kan sies om det siste rallyet, er at det mislyktes så raskt og avgjørende. Så det bød på mindre fristelser enn bjørnemarkedsrallyet i slutten av mars.
Tirsdag ble alle de store indeksene iscenesatt oppfølgingsdager, bekrefter det nye børsoppgangen. Det var mange grunner til å være skeptisk og få aksjer å kjøpe, så hvorfor ikke kreve en "bedre" FTD? IBD-grunnlegger Bill O'Neil ønsket å sørge for at han og andre investorer ikke gikk glipp av nye rally, selv om det betydde FTD-er som til slutt ikke fungerte.
Likevel var onsdagens fantastiske salg en stor forventningsbryter. Rallyer mislykkes 90 % av gangene når de store indeksene lukker seg under det laveste av oppfølgingsdagene, og alle falt godt under det nivået på onsdag. Den offisielle slutten av opptrenden var nesten en formalitet.
Ukentlige diagrammer viser et ubøyelig salg siden begynnelsen av april.
På fredag var S&P 500 ned mer enn 20 % fra toppen 4. januar i det meste av økten inntil en siste times rally fra de laveste nivåene.
Dow Jones og S&P 500 oppnådde en del oppgang på fredag, slik at det teknisk sett markerer dag én i et nytt forsøk på markedsrally. Nasdaq stengte i den øvre halvdelen av det daglige området, så det kvalifiserer som en "rosa rally"-dag. I teorien kan de store indeksene iscenesette FTD-er senere neste uke, forutsatt at de ikke undergraver fredagens lavmål.
Markedsmiljøet er ekstremt tøft, og Federal Reserve er ikke bekymret for å beskytte Dow Jones denne gangen. Inflasjonen kveler både forbrukere og bedrifter, med vekst og ansettelser som sannsynligvis begynner å avta som et resultat. Fed øker raskt rentene for å avkjøle inflasjonen, noe som også bidrar til nedgangen. Å få ned inflasjonen og samtidig unngå en resesjon ville være ekstremt vanskelig. Powell og hans kolleger kan føle at en beskjeden økonomisk nedgang er uunngåelig - kanskje til og med nødvendig — å redusere etterspørselen tilstrekkelig til å bringe inflasjonen under kontroll.
Kaos inn forsyningskjeden fra Kinas nedstengninger og Russland-Ukraina-krigen, og det er få økonomiske scenarier som ser attraktive ut i de kommende månedene.
På et tidspunkt vil aksjemarkedet prise inn de negative nyhetene og se fremover mot en lysere fremtid. Men det er det ikke i dag.
Når det er på tide å selge favorittaksjen din
Hva du skal gjøre nå
Dette er ikke tiden for å være modig eller smart. Det er en tid for å være smart og håndtere risiko.
Hvis du har noen energiaksjer med anstendige gevinster, kan du velge å holde en minimal eksponering. Men selv her vil du kanskje ta delvis eller full fortjeneste. Investorer har også beslutninger å ta om store langsiktige vinnere, for eksempel Apple- eller Tesla-aksjer.
Men ellers bør investorer stå på sidelinjen. Det er mulig at ZIM-, Eli Lilly-, Chevron- eller WWE-aksjer vil utløse kjøpssignaler i nær fremtid, men eventuelle kjøp vil være ekstremt risikable, mens oppsiden kan være begrenset.
Akkurat nå er det bedre å vente på at et bedre marked skal utvikle seg. Og det er langt mer enn en sterk åpning - eller lukking - eller til og med en stor dag eller to.
Selv når det er et nytt bekreftet rally, legg til eksponering sakte og vær rask til å avslutte.
Studer tidligere bjørnemarkeder og korreksjoner, inkludert de fra slutten av 1960-tallet til begynnelsen av 1980-tallet, da inflasjonen var en stor trussel.
Og fortsett å jobbe med overvåkningslister. Hvis du ikke har oppdatert dem den siste uken, gjør deg klar til å gjøre noen større overhalinger. Mange aksjer med sterke RS-linjer har brutt sammen. Men se etter de nye relative vinnerne der ute.
Lese The Big Picture hver dag for å holde seg synkronisert med markedsretningen og ledende aksjer og sektorer.
Følg Ed Carson på Twitter kl @IBD_ECarson for aksjemarkedsoppdateringer og mer.
KAN HENDE DU OGSÅ LIKER:
Vil du få fortjeneste og unngå store tap? Prøv SwingTrader
Beste vekstbeholdninger å kjøpe og se på
IBD Digital: Lås opp IBDs førsteklasses aksjelister, verktøy og analyse i dag
Kilde: https://www.investors.com/market-trend/stock-market-today/dow-jones-futures-rise-after-hard-reality-hits-stock-market/?src=A00220&yptr=yahoo