Dow Jones Futures: Apple Leads Earnings Wave, Fed-renteøkning truer; Hva du skal gjøre nå

Dow Jones-futures åpner søndag kveld, sammen med S&P 500-futures og Nasdaq-futures. Aksjeoppgangen hadde sterke oppganger forrige uke, og brøt over noen viktig motstand. Teknikkene trakk seg tilbake fredag Snap (SNAP) og annen dårlig inntekt.

eple (AAPL), Microsoft (MSFT), Google-forelder Alphabet (GOOGL), Amazon.com (AMZN) og Facebook-forelder Metaplattformer (META) overskriften en massiv uke for inntekter.

META-aksjer og Google solgte hardt fredag ​​på Snap-resultater og mangel på veiledning. Microsoft-aksjen falt tilbake til sin 50-dagers linje. Amazon bare trimmet store ukentlige gevinster. Men Apple-aksjen er den av de fem som er i nærheten av 200-dagerslinjen, og den har ingen åpenbar kjøpspunkt i sikte.

I mellomtiden møtes Federal Reserve, med nok en stor renteøkning på 75 basispunkter som trolig kommer onsdag. Veiledning for fremtidige trekk vil være nøkkelen. Investorer har begynt å trappe ned renteøkningen i september, med begrenset innstramming etter det. Dette skyldes i stor grad at økonomien har avtatt raskt, kanskje til og med faller inn i en resesjon. En resesjon, sammen med fortsatt høy inflasjon, er ikke en god blanding for bedriftens fortjeneste.

Fed-resesjonen kan allerede være her; Hva det betyr for S&P 500

Mens den nylige handlingen i de store indeksene har vært lovende, bør investorer fortsatt være forsiktige når de legger til eksponering.

Ikke mange ledende aksjer har blinket med kjøpssignaler. I mellomtiden har flere lovende aksjer sett plutselige salg, inkludert Dollar treet (LTRD), Lantheus (LNTH), Agilon Helse (AGL) Og Li-Auto (LI), som tvinger tøffe beslutninger for investorer.

LNTH-aksjen er på IBD Leaderboard, mens Agilon gikk ut fredag. Li Auto lager og Agilon er på IBD 50. MSFT-aksjen og Google er på IBD langsiktige ledere.

Videoen som er innebygd i artikkelen gjennomgikk den viktige markedshandlingen, samtidig som den analyserte Langrennshelsetjenester (CCRN), Li Auto og DLTR lager.

Dow Jones Futures i dag

Dow Jones futures åpner klokken 6 ET på søndag, sammen med S&P 500 futures og Nasdaq 100 futures.

Husk at natten over i Dow futures og andre steder oversettes ikke nødvendigvis til faktisk handel i neste ordinære aksjemarked økt.

Bli med IBD-eksperter når de analyserer aksjer i aksjemarkedet på IBD Live

Aksjemarkedsrally

Aksjeoppgangen hadde sterke ukentlige oppganger, selv med fredagens retrett.

Dow Jones Industrial Average steg 2 % i forrige uke aksjehandel. S&P 500-indeksen steg 2.6 prosent. Nasdaq-indeksen steg 3.3 prosent. Small-cap Russell 2000 sprang 3.7 %.

Den 10-årige statsrenten falt 15 basispunkter til 2.78 %, og stupte 25 basispunkter torsdag-fredag. Treasury-rentekurven er invertert fra ett-år til 10-år. Seks måneders statskasserente, på 2.94 %, er betydelig over den 10-årige statsrenten. Alt dette reflekterer økende resesjonsrisiko.

Amerikanske råoljefutures falt nesten 3 % til $97.59 per fat forrige uke.

ETF

Blant de beste ETFer, Innovator IBD 50 ETF (FFTY) ga opp 0.6 % forrige uke, mens Innovator IBD Breakout Opportunities ETF (SLUTT) steg 0.45 %. iShares Expanded Tech-Software Sector ETF (IGV) gikk opp 5.4 %, med MSFT-aksjen som en viktig komponent. VanEck Vectors Semiconductor ETF (SMH) gikk opp 5.6 %.

SPDR S&P Metals & Mining ETF (Xme) spratt 1.9 % forrige uke. Global X US Infrastructure Development ETF (BUNNE) sprang 5 %. US Global Jets ETF (JETS) steg 0.9 %. SPDR S&P Homebuilders ETF (XHB) steg med 6 %. Energy Select SPDR ETF (XLE) fikk 3.7 % og Financial Select SPDR ETF (XLF) 3 %. The Health Care Select Sector SPDR Fund (Xlv) dyppet 0.3%.

ARK Innovation ETF reflekterer mer spekulative historieaksjer (ARKK) steg 4.85 % forrige uke og ARK Genomics ETF (ARKG) 1.2 %, selv om begge ga opp mer enn halvparten av sine ukentlige gevinster på fredag.

Fem beste kinesiske aksjer å se nå

Stock Shakeouts, Shakedowns

Når en ledende aksje selges til eller under kjøpspunkt, står investorer overfor en tøff avgjørelse: hold fast, forlat eller trim posisjonen. Det er ikke nødvendigvis et "riktig" svar. Noen ganger vil aksjen sprette rett tilbake, andre vil fortsette å falle - kanskje etter en kort sprett. En mer forsiktig tilnærming kan være mer fornuftig i det nåværende volatile markedet. Å kjøpe i nærheten av inngangen kan også tilby litt mer pute.

DLTR-aksjen hadde steget gradvis i en kjøpssone denne uken da den plutselig stupte nesten 5 % intradag torsdag. Aksjene underskred litt kjøpspunktet på 166.45, men fant støtte på 21-dagerslinjen, ifølge MarketSmith analyse. Ved avslutningen var DLTR-aksjen nede i underkant av 1 %. På fredag ​​flyttet Dollar Tree-aksjen en kort stund ut av kjøpssonen før lukkingen endret seg lite.

LNTH-aksjen nådde rekordhøye onsdag, og brøt nettopp ut fra en kopp base, men lukker nesten 14 % over 50-dagers grensen. Torsdag falt Lantheus-aksjen 7.8 % intradag, selv om den reduserte tapet til 3.1 %. En rask shakeout? Kanskje ikke. LNTH-aksjen falt 4.5 % fredag.

Agilon-aksjen brøt ut torsdag fra en bunnbase med et kjøpspoeng på 27.12. Men aksjene falt 8.3 % til 25.18 på fredag.

Li Auto-aksjen spratt fra sin 21-dagers linje den 13. juli og oppnådde solide oppganger innen mandag 18. juli. Men aksjene falt under 21-dagers linje på tirsdag, selv om de kom seg tilbake for å lukke over det nøkkelnivået, ned 4.7 %. Onsdag sank LI-aksjen 3.7 %, rett ved tirsdagens laveste nivå. På torsdag tok Li Auto nesten tilbake sin 21-dagers linje, men solgte så overbevisende ut på fredag. Til syvende og sist var det en bearish downside-reverseringsuke for den kinesiske elbilprodusenten.

Market Rally Analyse

Aksjeoppgangen tok betydelige fremskritt den siste uken. De store indeksene kom over 50-dagers og 10-ukers glidende gjennomsnitt, som hadde vært en viktig snublestein de siste månedene.

Svake resultater fra Snap, Verizon (VZ), Seagate Technology (STX) Og Intuitiv kirurgisk (ISRG) ga en katalysator for fredagens retrett.

Men markedet var uten tvil grunn til en tilbaketrekking, spesielt Nasdaq og vekstaksjer. Det er bedre å få tilbaketrekkingen før den fulle knusningen av inntektene.

Hvis alle er positive på vei mot inntjening, er det en oppskrift på store salg av faktiske resultater. Det kan være spesielt sant denne gangen, med veiledning spesielt uklar med økonomien som raskt forverres.

Fredagens retrett understreker hvordan inntjeningssesongen er forrædersk, og ikke bare for selskapet. Snap-inntjeningsrapporten slo ned på Meta- og Google-aksjer, sammen med andre online annonseavhengige firmaer og det bredere markedet.

Fredagens retrett viser også risikoen ved bunnfiske, og kjøper nedslåtte vekstaksjer når de raser tilbake.

Det er mulig at markedet nådde bunnen i midten av juni, men det betyr ikke nødvendigvis at det er en rask og enkel marsj til alle tiders høyder og videre. Markedet nådde bunnen i slutten av 2002 og slutten av 2008, men gjorde ikke et vedvarende løp på flere måneder.

I tillegg til teknologiske titaner Apple, Microsoft, Meta, Google og Amazon, inkluderer andre bemerkelsesverdige resultater denne uken Exxon Mobil (XOM), Chevron (CVX), Merck (MRK), Pfizer (PFE), General Motors (GM) Og Qualcomm (QCOM).

Apple-, Microsoft-, Merck- og XOM-aksjer er alle Dow Jones-komponenter.

Time the Market With IBDs ETF Market Strategy

Hva du skal gjøre nå

Investorer bør fortsatt ha høyst beskjeden eksponering. Det har ikke vært mange gode aksjer å kjøpe, og de kan være utsatt for plutselige salg. Inntjeningssesongen og Fed-møtet kan sende markedet, ulike sektorer og enkeltaksjer i alle mulige retninger.

Så vær ekstra forsiktig de neste dagene. Hvis du gjør nye kjøp, se etter tidlige kjøpsmuligheter og prøv å kjøpe så nær disse oppføringene som mulig.

Fortsett å jobbe med overvåkningslistene dine. Markedsoppgangen har vist en viss styrke. Du vil være klar til å dra nytte.

Lese The Big Picture hver dag for å holde seg synkronisert med markedsretningen og ledende aksjer og sektorer.

Følg Ed Carson på Twitter kl @IBD_ECarson for aksjemarkedsoppdateringer og mer.

DU KOMMER KANSKJE OGSÅ TIL Å LIKE:

Hvorfor dette IBD-verktøyet forenkler Search For toppaksjer

Vil du få fortjeneste og unngå store tap? Prøv SwingTrader

Beste vekstbeholdninger å kjøpe og se på

IBD Digital: Lås opp IBDs førsteklasses aksjelister, verktøy og analyse i dag

Tesla vs. BYD: Hvilken Booming EV Giant er det beste kjøpet?