I fem år har de fleste amerikanere sett lavere inntektsskattesatser og benyttet et større standardfradrag, men uten kongresstiltak før utgangen av 2025, kunne reglene fortsatt gå tilbake til nivåer som ble satt lenge før pandemien gjorde husholdningene blinde og inflasjonen raste.
På torsdag er president Joe Biden avduking av et budsjett som beskriver hans siste forsøk på å beskatte toppen av inntektsstigen. Det inkluderer en plan for å øke skattesatsen knyttet til Medicare blant husholdninger som tjener over $400,000 XNUMX. Andre forslag inkluderer en milliardær minsteskatt og firedobling den nåværende 1% aksje-tilbakekjøp skatt - to ideer han har spioneringen.
Det er liten sjanse Bidens forslag til skatteøkninger bli lov når som helst snart, tatt i betraktning det republikanske flertallet i huset. Det handler om politiske budskap i forkant av presidentvalget i 2024, ifølge observatører.
Trumps skattekutt for de rike vil snart ta slutt
Men solen vil snart gå ned på skatteregler fra Trump-tiden knyttet til marginalsatser, standardfradragsbeløp, barneskattefradraget og andre bestemmelser. Disse reglene var en del av Trump-era Tax Cuts and Jobs Act of 2017, en lov som reviderer inntektsskatteregler for enkeltpersoner, eiendommer, små bedrifter og selskaper.
"Jeg ser på skattebestemmelsene som utløper i 2025 som denne orkanen vi allerede ser på radaren, og den nærmer seg sakte," sa Jennifer Acuña fra KPMG, skatte-, rådgivnings- og regnskapsfirmaet. Acuña er rektor ved firmaets føderale lovgivende og regulatoriske tjenestegruppe i Washington National Tax-praksis.
" "Jeg ser på skattebestemmelsene som utløper i 2025 som denne orkanen vi allerede ser på radaren, og den nærmer seg sakte." "
"Vi snakker om middelklasseskattebetalere over hele linja som kommer til å bli berørt av dette," sa Acuña som, som toppadvokat i Senatets finanskomité, hjalp til med å utarbeide loven fra 2017.
Hva som skjer når TCJA-bestemmelsene utløper i 2025 vil utløse en ny runde med debatter mellom republikanerne og demokratene om skattelettelser for de rike, sa Jorge Castro fra advokatfirmaet Miller & Chevalier, og medleder for firmaets skattepolitiske praksis. "Du kommer til å se mye frem og tilbake fra og med i år," la han til.
Erica York, seniorøkonom og forskningssjef ved Tax Foundation, en høyreorientert skattepolitisk tenketank, la til: "2025 kommer til å bli et veldig rotete år for skattepolitikk."
Republikanske lovgivere har innført lover i et forsøk på å gjøre Trump-æraens skattelovsendringer permanente. En regning, TJCA Permanency Act, har over 70 medsponsorer i huset.
Deler av Trumps skattekutt har lettet skattebyrden for et bredt utvalg av husholdninger, sa Steve Wamhoff, direktør for føderal politikk ved det venstreorienterte Institute on Taxation and Economic Policy. "Jo høyere du går opp på inntektsstigen, jo mer får du av å gjøre disse skattekuttene permanente," sa han.
Det hvite hus og kongressens budsjettforslag bør alle snakke om disse utløpsbestemmelsene og hvordan betale for dem hvis de blir forlenget, sa Maya MacGuineas, president for komiteen for et ansvarlig føderalt budsjett.
"Budsjetter som ignorerer disse utløpene vil sannsynligvis male et altfor rosenrødt utsikter, ettersom utvidelser uten forskyvninger vil dramatisk forverre de finanspolitiske utsiktene," sa hun i en uttalelse.
Biden-budsjettmaterialet sier at Det hvite hus vil samarbeide med kongressen for å ta opp 2025-utløpene "og fokusere skattepolitikken på å belønne arbeid ikke rikdom."
Torsdag fortalte Shalanda Young, direktør for Det hvite hus' kontor for ledelse og budsjett, til journalister at budsjettet refererer til 2025-utløpene for at administrasjonen skal være "krystallklar på prinsippene våre her."
Biden, sa hun, "vil ikke støtte en krone med nye skatter for de som tjener under 400,000 XNUMX dollar. Full stopp. Det inkluderer å sikre at de ikke taper når disse skattekuttene utløper. Men vi tror det er en måte å gjøre dette på en økonomisk ansvarlig måte.»
Det skjer ved å be «de rikeste om å betale sin rettferdige del», sa Young.
Hva som skjer videre vil avhenge av hvem som blir president i 2025, hvilket parti som kontrollerer Kongressen, og hvor tung rolle landets gjeld vil spille, sier eksperter. Noen bestemmelser som utløper kan tilby veier for avtale. For andre er det et åpent spørsmål.
Her er en titt:
Standardfradrag
Standardfradraget ble nesten doblet under loven fra 2017. I 2018 ble standardfradraget økt til $12,000 fra $6,500 for individuelle filer og hoppet til $24,000 fra $13,000 for ektepar som melder inn i fellesskap.
Fradraget oppdateres for inflasjon årlig. Som et resultat, for selvangivelsen folk sender inn nå, standardfradraget er verdt $12,950 for enkeltpersoner og $25,900 for felles filer.
Etter hvert som standardfradraget gikk opp, brukte flere det. Det er fordi spesifikasjoner gir mening bare når summen av spesifiserte fradrag oppveier standardfradragets beløp.
Rundt to tredjedeler av individuell avkastning tok standardfradraget i året før boostet, viser IRS-statistikken. Omtrent 90 % av individuelle returer tok det forrige innleveringssesong, viser tall fra IRS.
Et standardfradrag som forblir større kan være lavthengende frukt med bipartisk appell, sa Acuña. «Det har fungert ganske bra. Det har virkelig forenklet arkiveringsprosessen og det har vært mindre polariserende.»
Inntektsskattesatser
TCJA senket fem av de syv inntektsskattesatsene og flyttet inntektsnivåene til når husholdningene hopper opp til neste brakett. Bare 10 %-renten i bunnen og 35 %-satsen nær toppen var uendret.
Toppraten sank til 37 % fra 39.6 %. Biden presset på for en retur til 39.6 % både som kandidat og som president. "De største kampene kommer til å handle om forsyninger som påvirker de velstående," sa York.
Bidens budsjettforslag torsdag søker å sette topprenten tilbake til 39.6%. For husholdninger som tjener 1 million dollar i året og over, vil forslaget øke kapitalgevinsten til 39.6 % fra 20 %.
Når det gjelder lavere skattesatser? "Jeg kan se at det er politisk vilje fra begge politiske partier til å utvide det," sa Castro. "Ingen ønsker å heve skattene på familier i lavere og middelklasse."
Men selv om det er enighet om å holde skattene lavere for familier med lav og moderat inntekt, vil detaljene raskt bli kompliserte med tanke på skatteinntektene som står på spill, sa Acuña. "Enhver liten endring, det koster bare mye penger," bemerket hun.
Barnet skattekreditt
Før TCJA, barneskattefradraget betalte 1,000 dollar per barn, med en utfasing som startet på 75,000 110,000 dollar for enkeltpersoner og XNUMX XNUMX dollar for ektepar. Loven doblet beløpet og presset utfasingen av inntektsberettigelsen mye lenger tilbake. Men kreditten er delvis refunderbar, noe som betyr at skattebetalerne trengte opptjent inntekt og skatteplikt for å låse opp hele betalingen.
De Amerikansk redningsplan for 2021 endret det for et år. Utbetalingene økte til $3,600 per barn under 6 år og $3,000 for alderen 6 til 17. Halvparten av beløpet ble betalt i månedlige avdrag og resten i skatteåret 2021-refusjon. Kreditten ble fullt refunderbar, og satte et krav om opptjening på pause.
Kreditten er allerede gjenstand for debatt - spesielt krav til arbeidsinntekt. Tilhengerne av den forbedrede kreditten har allerede forsøkt flere ganger å gjenopplive den, senest i slutten av 2022. "Appetitten for lovgivere til å komme sammen om det er usikker," sa York.
Grovt sett ønsker begge sider av midtgangen å utvide skattelettelser til familier som oppdrar barn, sa Castro. Likevel vil det å gå med på blandingen av kvalifikasjonsregler og betalingsbeløp være det åpne spørsmålet, bemerket han.
Bidens budsjettforslag torsdag vil bringe æren tilbake til sine forsterkede 2021-nivåer. Den utvidede kreditten vil være på plass gjennom 2025, og den vil bli permanent refundert, ifølge materialer fra finansdepartementet.
Statlige og lokale skattefradrag
Mens TCJA økte standardfradraget, dempet det noen spesifiserte fradrag og begrenset det statlige og lokale skattefradraget til $10,000. Fradraget var tidligere ubegrenset, og hvis skattereglene gikk tilbake til der de var, ville taket gå av.
Taksten på 10,000 XNUMX dollar var kontroversiell fra starten, og førte til søksmål fra flere demokratisk-ledede stater. (Tvisten var mislykket, og Høyesterett i fjor nektet å ta saken.)
Det er en todelt gruppe lovgivere i stater med høyere statlige og lokale skatter, særlig eiendomsskatter, kjent som SALT caucus. Men vil SALT-hetten gå av igjen? "Det er sannsynligvis en hoppball akkurat nå," sa Castro.
Skatteregler for småbedriftseiere
Mens TCJA permanent reduserte selskapsskattesatsen til 21 % fra 35 %, tillot loven også kvalifiserte skattebetalere et fradrag på 20 % på kvalifisert næringsinntekt.
Ettersom selskaper fikk et permanent skattekutt, var ideen å gi gjennomslag for bedrifter, inkludert små bedrifter, også skattelettelser, sa York.
For eksempel rundt 75 % av medlemmene i National Federation of Independent Business, en handels- og advokatorganisasjon for småbedrifter, organiserer virksomheten sin som enheter som overfører inntekter til eierne eller partnerne.
Fradraget gjelder virksomheter stiftet som aksjeselskap, interessentskap, enkeltpersonforetak og S-selskaper. Hvis skattereglene faller tilbake, vil fradraget på 20 % gå bort og bedriftseiernes inntektsskattesats vil også gå opp igjen, sa York.
Kritikere, som Wamhoff, er raske til å merke seg at det er et bredt spekter av svært velstående skattebetalere som kan dra nytte av skatteregler som faktureres som en fordel for småbedrifter. Reglene er kompliserte og "mye av denne skattelettelsen er designet for at når noen lykkes, gjør det ting lettere for dem."
Et mulig utfall kan være en smalere versjon av skattereglene gjemt i seksjon 199A, sa Acuña. Men ingenting er sikkert. Sammenlignet med utsiktene til et standardfradrag som forblir større, "er den en mye mer polariserende," sa hun.
Victor Reklaitis bidro til denne rapporten
Kilde: https://www.marketwatch.com/story/bidens-tax-hikes-for-the-rich-are-unlikely-to-get-passed-by-congress-but-another-date-looms-trump- æra-skattekutt-for-de-rike-enden-i-2025-8fdf3195?siteid=yhoof2&yptr=yahoo