En 3-klikks "miniportefølje" gir 10.6 %, handles med en enorm rabatt

I dag vil jeg vise deg hvordan du bygger en "tre-klikks" inntektsportefølje som gir oss tre ting hver inntektsinvestor ønsker, spesielt i disse dager:

1. Store rabatter på våre investeringer.
2. Store utbytter, med en avkastning på 10.6 %, var i gjennomsnitt over tre fond.
3. Bred diversifisering, med investeringer fra hele økonomien.

Sett de tre lukkede fond (CEF) Jeg viser deg nedenfor sammen til deres egen "miniportefølje", og du kan trekke ut utbytte på $10,600 100 fra en investering på $53,000 500; 106,000 XNUMX dollar fra XNUMX XNUMX dollar og en sekssifret inntektsstrøm - XNUMX XNUMX dollar - fra en million.

La meg presentere disse tre høyytende CEF-ene for deg nå.

CEF #1: Trykk på energiboomen for en utbetaling på 7.1 %

De ClearBridge Energy MLP Total Return Fund (CTR) gir 7.1% som jeg skriver og kommer til oss med 20.3% rabatt på netto aktivaverdi (NAV, eller per-aksje-verdien av porteføljen). Så rett av gårde kjøper vi fondets høyavkastende master limited partnerships (MLP) for 80 cent på dollaren. (MLP-er er tollbroene til energisektoren, som belaster olje- og gassprodusenter for å sende produktene sine ned i rørledningene, og overfører deretter hoveddelen av disse midlene til oss som utbytte).

Denne rabatten bidrar også til å støtte CTRs utbytte fordi ledelsen bare trenger å tjene en avkastning på NAV, i stedet for den nedsatte markedsprisen, for å dekke utbetalingen. I CTRs tilfelle må de få 5.8 % avkastning på eiendeler for å opprettholde 7.1 % avkastning på markedsprisen, som er avkastningen du og jeg får. De har ikke hatt problemer med det!

Selv når S&P 500 synker, har CTRs fokus på MLP-er hjulpet ledelsen med en totalavkastning på 35.7 % på investeringene deres det siste året, nok til å dekke utbetalinger for de neste seks årene! Fondet er også en god måte å kjøpe MLP-er uten bryet med de kompliserte K-1-skjemaene du får på skattetidspunktet hvis du kjøper MLP-er individuelt. Kjøp dem gjennom CTR, og du kan hoppe over det bryet og bare få et enkelt skjema 1099 i stedet.

CEF #2: En latterlig rabatt på 14.8 % utbetaling

La oss deretter se på 14.8%-avkastningen BlackRock Innovation and Growth Trust (BIGZ), et teknologifond som holder bedrifter som Bill.com (BILL), Entegris (ENTG), Five9 (FEM) og Bio-Techne (TECH).

BIGZ, som er under ett år gammel, handles med 19 % rabatt til NAV, da markedet har solgt seg unna sektoren de siste månedene. Det er den laveste rabatten av et BlackRock-fond som handler på offentlige markeder.

Som et resultat av denne rabatten (og det medfølgende fallet i BIGZs aksjekurs), har fondets avkastning steget til sitt nåværende høye nivå. Og det er bærekraftig fordi ledelsen bare trenger å få bare 11.9 % avkastning på investeringene sine for å holde utbetalingen i gang.

Vi vet at det er mulig fordi BIGZs eldre søsterfond, the BlackRock Science and Technology Trust (BST), har gjort det mye bedre enn det.

Siden oppstarten for syv og et halvt år siden har BST gitt en årlig avkastning på 17 %, langt over hva BIGZ trenger for å betale ut utbyttet. Og siden disse begge er like fond, som fokuserer på teknologi og bruker BlackRocks massive markedstilgang for å plukke vinnere, ser det ut til at BIGZ er en måte å komme inn i første etasje.

CEF #3: Bærekraftige utbetalinger og et oversolgt fond

Til slutt, la oss gå videre til en bedriftsobligasjons-CEF kalt Western Asset Diversified Income Fund (WDI). Det er nok et nytt fond, som ble lansert for litt mindre enn et år siden, og handles for tiden med 14.7 % rabatt etter at mange tradere solgte det med Feds plan om å heve renten.

Her er grunnen til at de tok feil når de gjorde det – og hvorfor det er en god idé å fange den nær 10 % inntektsstrømmen til denne lave prisen.

WDIs søsterfond, the Western Asset Mortgage Opportunities Fund (DMO), har et litt annet fokus (på pantesikrede obligasjoner fremfor en blanding av pantesikrede og bedriftsobligasjoner), men en lengre historie. Og DMO gjorde det ikke bare bra sist gang Federal Reserve økte renten på midten av 2010-tallet, den postet en årlig totalavkastning på over 20 % per år samtidig som den opprettholdt utbetalinger til investorer.

Fra slutten av 2015 til midten av 2019 hevet Federal Reserve rentene med 900 % (mer enn økonomer forventer at Fed skal heve dem nå), og ikke bare overlevde DMO – den trivdes. Erfarne investorer som kjøpte når andre fikk panikk over stigende renter, ble belønnet med nesten 50 % avkastning på bare to år. Jeg forventer et lignende utfall for kjøpere som henter DMO i dag.

Michael Foster er hovedforskningsanalytiker for Kontrarian Outlook. For flere gode inntektsideer, klikk her for den siste rapporten “Uslettbar inntekt: 5 forhandlingsfond med trygt 8.4% utbytte."

Avsløring: ingen