8 viktige tips for pensjonssparing

Uansett om du er 25 eller 55, er pensjonssparing en klok økonomisk strategi. Alle vil møte pensjonisttilværelse på et tidspunkt, enten ved valg eller nødvendighet. Enten du er i rute for pensjonssparing eller trenger å ta igjen, eller du er en finansiell rådgiver som ønsker å gi kundene et bein på forberedelsene til de senere årene, vil disse åtte viktige tipsene for pensjonssparing sette mer penger i regnskap.

1. Ta tak i 401(k) eller 403(b) Company Match

Hvis arbeidsplassen din tilbyr en pensjonsordning og en bedriftsmatch, bør du bidra med inntil beløpet som selskapet sparker inn. For den største pensjonsytelsen, bidra med inntil det maksimale beløpet som er tillatt i loven til dine pensjonsspareplaner. Start nå for den største økonomiske fordelen.

Her er et eksempel for å vise hvordan det fungerer. La oss si at José tjener $50,000 5 per år. Firmaet hans bidrar med opptil 2,500 % av lønnen hans, som matcher hver dollar han setter inn på arbeidsplassens pensjonskonto. Ved å investere minst $401 i 2,500(k), får han automatisk en $5 bonus fra arbeidsgiveren, sammen med viktige skattefordeler. Hvis José ikke legger sine XNUMX % til bassenget, går han glipp av gratis penger.

2. Krev dobbelt pensjonsplanbidrag

En lite kjent mulighet for pensjonssparing gir noen lærere, helsepersonell, offentlig sektor og ideelle organisasjoner muligheten til å bidra med dobbelt så mye til pensjonsordninger, på grunn av visse innhentingsbestemmelser. Disse bestemmelsene gjelder for enkelte 457(b) og 403(b) plandeltakere. Detaljer er gitt på nettstedet til Internal Revenue Service (IRS).

Disse arbeiderne kan legge til $19,500, det maksimale beløpet for 2021 (eller $20,500 i 2022), til 403(b) eller 457 pensjonsplankontoer.

3. Søk etter Uncle Sams pensjonssparekreditt

Hvis du er en skattebetaler med lavere eller mellominntekt, kan du kreve skattefradrag på opptil 50 % av bidraget til pensjonsordningen. Hvis du er gift og melder inn sammen med en justert bruttoinntekt (AGI) på under $68,000 2022 for 66,000 ($2021 XNUMX for XNUMX), og du bidrar til en kvalifisert pensjonsordning, kan du være kvalifisert for en skattefradrag.

Inntektsgrensene for husholdningsoverhoder er $ 51,000 2022 for 49,500 ($ 2021 34,000 for 2022) og for enslige filer og gifte personer som søker separat er $ 33,000 2021 for XNUMX ($ XNUMX ​​XNUMX for XNUMX).

Maksimal kreditt for 2021 og 2022 er $2,000 for ektepar som melder inn i fellesskap og $1,000 for enslige filer (anvendt mot maksimale bidragsbeløp: $4,000 for ektepar som søker sammen og $2,000 for enslige filer).

4. Bruk Backdoor Roth IRA for å øke besparelsene

For 2022 er AGI-utfasingsbidragsintervallet for Roth IRAer for ektepar som søker i fellesskap, $204,000 214,000 til $198,000 208,000 ($2021 129,000 til $144,000 125,000 for 140,000) og for enslige skattebetalere og overhoder for husholdninger er $2021 XNUMX til $XNUMX til $XNUMX til $XNUMX ($XNUMX til $XNUMX).

Hvis din nåværende inntekt er for høy og gjør deg ikke kvalifisert til å bidra til en Roth IRA, er det en annen vei inn. Først, bidra til en tradisjonell IRA. Det er ikke noe inntektstak for bidrag til en ikke-fradragsberettiget tradisjonell IRA, selv om det er en grense for hva som kan bidra.

IRS begrenser bidragsgrensen til $6,000 2021 (for 2022 og 7,000) eller $50 XNUMX hvis du er XNUMX år eller eldre, eller skattyters totale skattepliktige kompensasjon hvis den var mindre enn de angitte dollarbeløpene.

Etter at midlene er klare, konverter den tradisjonelle IRA til en Roth IRA. På den måten kan midlene sammensettes for fremtiden og tas ut skattefritt, så lenge du oppfyller retningslinjene for uttak.

"Jeg har kunder med høy inntekt som åpner tradisjonelle IRA-er og gir ikke-fradragsberettigede bidrag på automatisk månedlig basis til det maksimalt tillatte beløpet," sier Alyssa Marks, hovedrådgiver i Trifecta Financial.

Marks legger til følgende:

"På slutten av hvert kvartal sender vi inn en fullstendig konverteringsforespørsel slik at hele IRA-saldoen blir konvertert til Roth-kontoen deres. Ved å konvertere kvartalsvis er det ikke mye tid for skattepliktige gevinster å påløpe i den tradisjonelle IRA. Så skattekonsekvensen av konverteringen er minimal for klienten. Og de sparer ekstra pensjonsdollar for å sammensette og ta ut skattefritt senere."

5. Gå av med pensjon i rett stat

Alaska, Florida, South Dakota, New Hampshire, Tennessee, Wyoming, Texas, Nevada og Washington skryter alle av det faktum at de ikke har noen statlig inntektsskatt. Vær oppmerksom på at New Hampshire ikke skattlegger arbeidsinntekt, men de skatter utbytte og renter.

Heldigvis for pensjonister, skatter de fleste stater ikke trygd. Før du pakker sammen og flytter, evaluer alle skattene i din foreslåtte nye hjemstat.

6. Selvstendig næringsdrivende Pensjonssparing

Selv om det bare er en sidejobb, lar selvstendig næringsinntekt deg bidra til en solo 401(k) og en forenklet arbeidstakerpensjon (SEP). Du kan bidra med opptil 25 % av din netto selvstendig næringsinntekt, opptil $61,000 2022 i 58,000 ($2021 XNUMX i XNUMX) med en SEP. Hvis du er under 50 år, kan du investere opptil $20,500 2022 i 19,500 ($2021 401 i XNUMX) i en Solo XNUMX(k) i rollen som ansatt.

Innhentingsbidraget for ansatte som er 50 år eller eldre er $6,500 2022 i 2021 (uendret fra 401). Det er også en mulighet til å bidra mer til solo XNUMX(k) i rollen som arbeidsgiver.

7. Helsesparekontoen (HSA)

Med økende helsekostnader og spredningen av høye fradragsberettigede helseplaner (HDHP), er helsesparekontoen (HSA) en gylden mulighet for pensjoneringsplanlegging. Dette verktøyet kan ikke bare brukes til å betale for helseutgifter, men kan også brukes til å skaffe ekstra midler til pensjonisttilværelsen.

Individet eller arbeidsgiveren bidrar med opptil $7,300 for en familie eller $3,650 for en person i 2022. Bidragene er 100 % fradragsberettigede, og midler som ikke brukes til medisinske utgifter kan fortsette å bli investert og vokse over tid. Ikke bare det, men utdelinger gjort på kvalifiserte medisinske utgifter er skattefri. De over 55 år kan ta med seg ytterligere $1,000 per år.

"Helsesparekontoer er det eneste sparemiddelet som er fradragsberettiget på vei inn og potensielt skattefritt på uttaket hvis de brukes til kvalifiserte medisinske utgifter," sier Robert M. Troyano, CPA, CFP, grunnlegger og administrerende partner i RMT Formuesforvaltning. "Disse kontoene bør finansieres maksimalt siden deltakerne er nesten sikre på å ha noen medisinske utgifter nå eller i fremtiden."

Dessuten, "når du når en alder av 65, kan alle eiendeler på HSA-kontoen potensielt brukes til hva som helst, ikke bare helserelaterte utgifter," sier Mark Hebner, grunnlegger og president for Index Fund Advisors, og forfatter av "Index Funds: 12-trinns gjenopprettingsprogrammet for aktive investorer."

8. Dra nytte av å bli eldre

Hvis du er over 50 år, er skattesystemet din venn. Innskuddsgrensene for pensjonsordninger økes, noe som gir den eldre investoren en sjanse til å fremskynde pensjonssparingen. Du har lov til å øke bidragene til både tradisjonelle og Roth IRAer til $7,000 2021 for 2022 og XNUMX.

Til slutt belønner regjeringen deg med muligheten til å bidra med ytterligere $6,500 401 til den arbeidsgiversponsede pensjonsplanen (f.eks. 403(k), 457(b), 27,000) for et maksimalt beløp på $2022 i 26,000 ($2021 i XNUMX).

Bunnlinjen

Automatiser pensjonssparingene dine og få pengene overført fra lønnsslippen til alle dine pensjonskontoer. Pengene du ikke får tak i er mer penger til pensjonsreiret ditt. Dra nytte av de skattebesparende pensjonsmulighetene du kvalifiserer for. Ved å starte nå og maksimere pengene på pensjonskontoen din, sikrer du din økonomiske fremtid.