Brookings Institution, den innflytelsesrike Washington DC-baserte tenketanken, har bestridt løfter om kryptos ofte varslede påstand om å forbedre finansiell inkludering. I sin rapport på vegne av Brookings, Tonantzin Carmona omstridt digitale eiendelers potensial for å forbedre hverdagstilgangen til finansielle tjenester.
Carmona siterte rapporter fra det amerikanske finansdepartementet som reagerte på president Bidens pålegg om at offentlige etater skulle foreslå regulatoriske rammer for digitale eiendeler. Treasury beskrev digitale eiendeler som risikable for vanskeligstilte befolkninger i sin rapporterer, "Krypto-aktiva: Implikasjoner for forbrukere, investorer og bedrifter." Den konkluderte med at digitale eiendeler ikke har levd opp til det lovede potensialet inkluderer tradisjonelt ekskluderte populasjoner.
Deler av vanskeligstilte befolkninger bruker digitale eiendeler. EN Undersøkelsen utført ved University of Chicago viste at 44 % av amerikanske digitale aktivahandlere er afroamerikanere og latinoer. Federal Reserve også innrømmer at et økende antall underbankede individer bruker digitale eiendeler.
Brookings bemerker imidlertid at gruppene som kan dra nytte av større finansiell inkludering ikke overlapper så mye med digitale eiendeler som kryptopromotører ser ut til å tro.
Brookings identifiserer kryptos problem med konkurrerende narrativer
I følge Brookings Institutions rapport bruker markedsførere av digitale aktiva to narrativer som kan utfylle hverandre på overflatenivå, men konkurrere på dypere nivåer.
Den første fortellingen antyder at digitale eiendeler kan gi en alternativ metode for transaksjoner. Folk som ikke synes det er lett å besøke banker eller bruke digitale bankapper, kan for eksempel laste ned en bitcoin-lommebok i stedet. I motsetning til banker kan digitale eiendeler behandle transaksjoner 24 timer i døgnet.
Den andre fortellingen foreslår digitale eiendeler som en måte å bygge rikdom på. Tilhengere av denne fortellingen vil vanligvis bruke slangbegrepet "HODL" og foreslå at deres favorittkrypto vil beholde eller øke verdien. Noen få i denne leiren støtter DeFi-apper for å sette inn digitale eiendeler for å tjene renter. Denne fortellingen fraråder bruk av digitale eiendeler for daglige transaksjoner, og fremhever deres investeringsegenskaper i stedet.
Naturligvis kan folk som er interessert i større økonomisk inkludering spørre hvilket alternativ potensielle brukere av digitale eiendeler foretrekker, hvis støttespillere kunne tilby metoder som er like praktiske som å sveipe et debetkort. Kan brukere bruke digitale eiendeler til transaksjoner eller bygge formue? Hvordan kan kryptosamfunnet løse problemer hvis det ikke en gang kan bli enige om ett mål?
I utgangspunktet, kjøp av krypto krever nesten alltid en bankkonto. Mens noen børser kan tillate kunder å kjøpe digitale eiendeler med et forhåndsbetalt debetkort, krever mange toppbørser, som Coinbase, at klienter kobler til en bankkonto.
Mange underbanked eller unbanked mennesker sitere faktorer som deres manglende evne til å opprettholde en minimumsbalanse, høye bankgebyrer eller mistillit til bankene. Disse menneskene kan allerede finne alternativer som forhåndsbetalte debetkort som er praktiske og enkle å bruke for daglige transaksjoner ⏤ uten behov for en bankkonto.
Digitale eiendelers blokkkjeder kan vanligvis ikke håndtere høy transaksjonsgjennomstrømning. Enhver blokkjede med transaksjoner per sekund på nivå med Visa eller Mastercard vanligvis ofrer desentralisering nesten helt, velger et oligopol som godtar å betale for store datasenterinfrastruktur.
Utviklere prøver forskjellige skaleringsløsninger, men ingen av dem kan skalere en desentralisert blokkjede som Bitcoin opp til Visas nivå. Denne begrensningen kan bremse eller til og med stoppe digitale eiendeler fra å erstatte banker og kredittkort.
Krypto som et formuebyggende verktøy er neppe lovende
For det andre er ikke digitale eiendeler et verdiskapende verktøy for milliarder av mennesker som i utgangspunktet ikke har penger å investere. Ville prissvingninger gjør digitale eiendeler til en usikker måte å bygge rikdom på. Mange mennesker har gjeld eller har ingen investerbare midler.
Brookings nevner også andre historiske måter som digitale eiendeler ikke kan håndtere hindringene for tradisjonelt vanskeligstilte befolkninger i USA. Tidligere fremstøt for å gi familier en økonomisk fordel inkluderte Homestead Act fra 1862, som lovet dekar med land til folk som var villige til å bosette seg, og GI Bill fra 1944, som lovet gratis college og hjelp til å starte en bedrift eller kjøpe et hjem til kvalifiserte veteraner. Men, de fleste fordelene gikk til hvite menn og ekskluderte minoriteter og gjeldsatte befolkninger.
Dette forårsaket problemet med ulik generasjonsrikdom. Hvite familier ha et median formuenivå på $188,200 36,100 – overveldende tilskrives det å eie eiendom. Hispanic familier har en median på $24,100. Afroamerikanske familier har et gjennomsnittlig formuenivå på $XNUMX XNUMX.
Personer som har vokst opp i fattigere familier har flere hindringer for å få gunstige kredittbetingelser for å starte bedrift eller få tilgang til høyere utdanning. Digitale eiendeler ville må løse disse problemene å forbedre deres image som et verktøy for bedre økonomisk inkludering.
Brookings skisserer de mange skjulte gebyrene for krypto
For det tredje anbefaler Brookings at støttespillere for digitale aktiva bør bygge langt bedre av- og påkjøringer for internasjonale valutaer. Supportere fremmet digitale eiendeler som en rask og billig måte å håndtere internasjonale pengeoverføringer på.
De annonserte at en avsender som bruker digitale eiendeler kunne sende tusenvis av dollar over landegrensene for bare kroner i stedet for å miste en prosentandel av pengene sendt til pengeoverføringstjenester som Western Union. Mottakeren kan motta lokal valuta på minutter i stedet for dager.
I likhet med remitteringstjenester gjelder imidlertid gebyrer og bankregler fortsatt. Noen brukere i land hvis banksystem forbyr forbindelser til kryptobørser, må søke etter sjeldne og dyre kryptominibanker for å konvertere digitale eiendeler til kontanter.
Hvis mottakere foretrakk å beholde kryptobalansen sin uten å konvertere til fiat, ville de måtte skaffe sjeldne leverandører for å bruke en digital eiendel i lokalsamfunnet. Internasjonale overføringer av digitale eiendeler må fortsatt håndteres fiat på- og avkjøringer, pluss bytte- og transaksjonsgebyrer.
Les mer: NEARs TVL er dårlig etter å ha slått Terra-lignende USN stablecoin
Forbrukerbeskyttelsen mangler fortsatt
For det fjerde kan mangel på forbrukerbeskyttelse være et problem. I juni 2022, Fortune Magazine advarte at Celsius Networks kunder kanskje ikke har den vanlige forbrukerbeskyttelsen hvis den gikk konkurs.
28. juli 2022 kunngjorde Federal Reserve at den og FDIC hadde medundertegnet et brev krevende at Voyager Digital sluttet å annonsere at de hadde innskuddsforsikring hos FDIC. Den påfølgende kollapsen av Voyager fremhevet mangelen på forbrukerbeskyttelse i det digitale aktivaområdet.
Brookings advarte om at fremtidige press for finansiell inkludering kan føre til samme rovdrift som subprime-lån, lønningslån og sjekkeinnløsningstjenester som har en tendens til å ta plassen til lukkede bankfilialer i vanskeligstilte nabolag. På samme måte begynner krypto-minibanker å dukke opp i nærbutikker i lavinntektssamfunn, og de kan presse ut avgifter så høye som 20 %.
I lys av disse problemene har Brookings foreslått at det allerede finnes bedre måter å forbedre finansiell inkludering på ⏤ og de krever ikke krypto. En åpenbar taktikk kan for eksempel fjerne systemiske barrierer for å åpne en bankkonto gjennom lovgivning.
Federal Reserve jobber også med en umiddelbar betalingstjeneste kalt FedNow, som den planer lanseres i midten av 2023. Carmona også hintet at Federal Reserve direkte kunne tilby sentralbankkontoer for enkeltpersoner og bedrifter direkte, i stedet for å begrense det til hovedkonto-godkjente finansinstitusjoner.
I det hele tatt anbefaler Brookings Institution beslutningstakere å se nærmere på å fremme større finansiell inkludering uten bruk av krypto.
For mer informerte nyheter, følg oss videre Twitter og Google Nyheter eller lytt til vår undersøkende podcast Nyskapt: Blockchain City.
Kilde: https://protos.com/brookings-institution-disputes-claim-that-crypto-improves-financial-inclusion/