Citibank eksperimenterer nå med å utstede aksjer på blokkjeden

Den multinasjonale finanstjenestegiganten Citibank kunngjorde onsdag at den eksperimenterer med tokeniserte verdipapirer på blokkjeden for å styrke bruken av distribuert hovedbokteknologi på Wall Street.

Basert på resultatene av «simuleringen» vil banken avgjøre om den planlegger å tilby relaterte blokkjedebaserte tjenester i løpet av de kommende ukene.

Citibank ombord på Blockchain

Banken samarbeidet med Wellington Management og WisdomTree – en kryptostøttende ETF-sponsor – for å sette i gang "proof of concept" for programmet.

Den siste testen, som rapportert av Bloomberg, tokeniserte et hypotetisk Wellington-utstedt private equity-fond på Avalanche – en smart kontraktsplattform hvis opprinnelige mynt, AVAX, er den 10. største krypto etter markedsverdi.

Avalanche har vært blokkjeden av valget for mange firmaer som bryter seg inn i tokeniserte verdipapirer, inkludert Republics digitale overskuddsdeling, Republic Note.

Ifølge Citi har regler for fordeling av midler blitt bakt inn i den underliggende smarte kontrakten til Wellingtons fond, som bestemmer hvordan tokens deles mellom WisdomTree-kunder.

Den testet også hvordan et privat fondstoken kunne brukes som lånesikkerhet i en automatisert utlånskontrakt med Depository Trust & Clearing Corporations kryptoenhet, ifølge Puneet Singhvi, Citis institusjonelle leder for digitale eiendeler.

Simuleringen viser at det er mulig å utstede og lagre tokeniserte eiendeler på vegne av klienter i et kontrollert miljø, samtidig som det forblir kompatibelt med eldre banksystemer. Det gir også et klart veikart for hvordan institusjoner kan ombord blockchain på en regulatorisk-kompatibel måte, sa Singhvi.

Bygge blokkjedebaserte verdipapirer

Forrige måned kunngjorde en gruppe tidligere ledere fra Citigroup planer om å utstede Bitcoin Depository Receipts (BTC DRs) til globale institusjonelle investorer. Disse vil tilby Bitcoin-eksponering til kunder uten behov for registrering under Securities Act av 1933.

I september skrev banken historie som den første digitale depotmottakeren til BondbloX Bond Exchange, som utnytter blockchain for å demokratisere tilgangen til obligasjoner.

Data fra Dune Analytics viser at tokeniserte verdipapirer nå har en markedsverdi på 489 millioner dollar etter en drastisk økning i desember.

Dashbordet deres indikerer at de mest populære tokeniserte verdipapirene i dag inkluderer den avkastningsbærende stablecoin-protokollen Mountain, sammen med forskjellige tokens som tilbyr eksponering mot statsobligasjonsrenter.

I 2022 beskrev administrerende direktør i Franklin Templeton, Jenny Johnson, brukstilfeller for blockchain, inkludert tokeniserte verdipapirer som en "sportsveksler" for finansindustrien, mens han kalte Bitcoin en "distraksjon" til sammenligning. Hennes syn har siden blitt mer optimistisk på Bitcoin selv.